Jooksva finantsplaani koostamine

Finantsplaan - komponent ettevõttesisene planeerimine, indikaatorite süsteemi väljatöötamise protsess ettevõttele vajalike rahaliste vahendite hankimiseks ja finantstegevuse efektiivsuse parandamiseks tulevikus.Finantsplaneerimine on üks peamisi juhtimisfunktsioone, sh vajaliku ressursside hulga määramine. erinevatest allikatest ja nende ressursside ratsionaalsest jaotusest aja jooksul ja ettevõtte struktuuriosakondade kaupa.

Finantsplaneerimine on vajalik selleks, et tagada ettevõtte tegevuseks vajalikud ressursid:

• võimaluste valik tõhusaks kapitaliinvesteeringuks;
• talus olevate reservide tuvastamine, et suurendada kasumit raha säästliku kasutamise kaudu.

See aitab kontrollida ettevõtte finantsseisundit, maksevõimet ja krediidivõimet.

Finantsplaneerimise arvutamise meetodeid on palju, kuid on ka üldreegleid, põhimõtteid, mis ei muutu sõltumata finantsplaani koostamise viisist.

See on tähtis. Finantsplaneerimine peaks olema suunatud, operatiivne, reaalne, juhtimisalane, kollektiivne, reguleeritud, pidev, kõikehõlmav, pidev, tasakaalustatud, läbipaistev juhtimise protsess. Finantsplaneerimise kulud ei tohiks kattuda selle mõjuga.

finantsplaneerimine- vastutustundlik protsess, nii et te ei saa sellele ametlikult läheneda.

Planeerimise käigus on vaja teha järeldused töös ebaõnnestumiste põhjuste kohta, arvestada neid tegureid koos positiivse kogemusega järgmise perioodi finantsplaanide koostamisel.

Finantsplaneerimine peaks olema kõikehõlmav, et pakkuda rahalisi vahendeid erinevatele valdkondadele:

• uuendused (st uute tehnoloogiate väljatöötamine ja juurutamine, mis mõjutavad toodete konkurentsivõime säilitamist, uute toodete, tööstusharude jms loomine);
• tarne- ja turundustegevus;
• tootmis- (operatiiv)tegevus;
• organisatsiooniline tegevus.

Finantsplaanide koostamisel kasutatakse järgmist: teabeallikad:

• raamatupidamise ja finantsaruandluse andmed;
• teave eelmiste perioodide finantsplaanide täitmise kohta;
• toodete tarbijate ja materiaalsete ressursside tarnijatega sõlmitud kokkulepped (lepingud);
• tellimuste, nõudluse prognooside, müügihinnatasemete ja muude turutingimuste tunnuste põhjal prognoositavad müügimahtude arvutused või toodete müügiplaanid;
• seadusandlike aktidega kinnitatud majandusstandardid (maksumäärad, riigi sotsiaalfondi sissemaksete tariifid, amortisatsioonimäärad, raamatupidamise pangandus intress, kuupalga alammäär jne).

Planeerimise käigus on vaja võimalusel arvestada või analüüsida kõiki tegureid: analüütilisi materjale, turusuundumusi, üldist poliitilist ja majanduslikku olukorda, analüütikute ja ekspertide arvamusi, moraali- ja eetikastandardeid jne.

Analüüs tuleks läbi viia majanduslik(keskpanga refinantseerimismäär, vahetuskursid, laenude intressimäärad kohalikes pankades, vaba sularaha hulk, võlgnetavate arvete tähtaeg ja palju muud) ja mittemajanduslik tegurid (taastumise võimalus saadaolevad arved, konkurentsi tase, muudatused õigusaktides jne). Enne otsuse tegemist on oluline hinnata kõiki olemasolevaid alternatiive. Pealegi on plaani täpsuse jaoks otstarbekam hinnata mitte näitaja ranget väärtust, vaid väärtuste vahemikku. Oluline on arvestada võimalike vääramatu jõuga.

Märge. Plaanid peaksid olema suunatud seatud eesmärkide saavutamisele (plaani aluseks on ettevõtte reaalsed võimalused, mitte saavutused hetkel).

Näiteks ettevõtte käive on praegu 1 000 000 rubla ja kui töös puudujäägid kõrvaldada, siis saab käivet suhteliselt lihtsalt kahekordistada. Kui sellises olukorras lähtub plaan olemasolevatest näitajatest, siis me ei arvesta ettevõtte potentsiaaliga (finantsplaan jääb ebaefektiivseks).

Finantsplaan peaks (kui te ei arvesta sündmuste arengu erinevaid stsenaariume) sisaldama kindlat tegevusstrateegiat kõige tõenäolisemate prognoositavate olukordade korral. Näiteks kasutab ettevõte oma arvutustes tavapäraseid ühikuid - USA dollareid. Ettevõtte juhtkonnal peab olema tegevusstrateegia juhuks järsk muutus dollari kursi ja koondada oma ideed finantsplaani, et ka alluvad seda strateegiat selgelt esindaksid.

Plaani koostamisel tuleb ette näha võimalus planeeritud näitajaid nende saavutamisel üle vaadata. Üks viis plaanide paindlikkuse saavutamiseks on minimaalsete, optimaalsete ja maksimaalsete tulemuste kehtestamine.

Märge. Finantsplaani on võimatu koostada nii, et selle järgi ei oleks ettevõttel kassareservi.

Selline olukord võib viia selleni, et vääramatu jõud, plaaniväline makse või laekumise viivitus võib viia mitte ainult selliste maksete kokkuvarisemiseni. finantsplaan aga ka ettevõte ise. Liigseid vahendeid on siiski lihtsam kasumlikult investeerida kui puuduolevaid leida.

Täiendavate rahaliste vahendite kaasamisel tuleb kinni pidada vastavuspõhimõte, ehk on ebaratsionaalne võtta kallite seadmete soetamiseks lühiajalist laenu, teades, et sel perioodil ettevõttel vaba raha ei ole ja laenu tagasimaksmiseks tuleb uuesti raha laenama hakata.

Oletame, et ettevõttel on vaja raha täiendamiseks inventar, mille rakendamise keskmine periood on üks kuu. Sel juhul on ebamõistlik võtta pikaajalist laenu, makstes selle eest enam.

Paljud eksivad, pidades ettevõtte neto- või jaotamata kasumit mõneks reaalvaraks, mida saab majandusringlusse lasta. Sageli pole see nii kaugel. Seetõttu ei saa finantsplaneerimisel, täiendavate finantseerimisallikate vajaduse määramisel eksida viidates sellistele näitajatele nagu jaotamata kasum, jaotamata kahjum.

Üks planeerimise etappidest on finantsanalüüs, mille käigus analüüsitakse ettevõtte maksevõimet. Levinud viga on see, et rahastajad võtavad kavasse näitajad, mida nad ise tegelike näitajate analüüsi käigus kritiseerivad. Sageli tekib olukord, kui luuakse vähelikviidseid ja maksejõuetuid finantsplaane. Selle vältimiseks tuleb meeles pidada likviidsuse ja maksevõime hindamise näitajaid, samuti keskenduda neile finantsplaani koostamisel.

Finantsplaneerimise tüübid ja finantsplaanid

Ajaperioodid, mille kohta finantsplaanid koostatakse, võivad olla erinevad. Tavaliselt koostatakse finantsplaanid mõneks ümardatud perioodiks (kuu, kvartal, kuus kuud, 9 kuud, 1–3 aastat või rohkem). See traditsioon on tingitud töö mugavusest: palju parem on teha plaan ja kasutada seda aastaks kui aasta ja 10 päeva.

Olenevalt perioodist, milleks plaan koostatakse, on pika-, kesk- ja lühiajalised plaanid (tabel 1).

Tabel 1. Planeeringute tüübid ja nende omadused
Finantsplaani tüüp	Planeeringu nimi	Ajavahemik, mille kohta finantsplaan koostatakse
Lühike	Töökorras
keskmise tähtajaga	taktikaline
pikaajaline	strateegiline	üle 3 aasta

Sellel klassifikatsioonil on oma puudused. keskmise tähtajaga finantsplaan nimetame 1-3 aastaga koostatud plaani. Aga kui võtame ehitusfirma, siis selgub, et ühe objekti ehitamiseks kulub keskmiselt 1-3 aastat. Seetõttu on ettevõtte jaoks kolmeks aastaks koostatud plaan (formaalselt keskmise tähtajaga). lühiajaline. Tähtis on ajavahemik, mille kohta finantsplaan koostatakse.

Finantsplaanid võivad olla põhi- ja abiplaanid (funktsionaalsed, privaatsed). Abiplaanid mõeldud põhiplaneeringute koostamise tagamiseks. Näiteks, koondplaan sisaldab kavandatud tulude, kulude, maksude tasumise ja paljude teiste näitajaid.

Kõikide näitajate ühte plaani (põhiplaani) koondamiseks on vaja pea iga näitaja kohta esmalt koostada hulk abiplaane. Peaksite planeerima tulude, kulude ja muude näitajate suuruse (ainult siis saate kõik kokku viia, olles saanud põhiplaani).

Märge. Plaane saab koostada nii ettevõtte üksikutele osakondadele kui ka kogu ettevõttele tervikuna. Ettevõtte konsolideeritud koondfinantsplaan, mis sisaldab põhiplaane üksikud divisjonid, on peamine finantsplaan.

Finantsplaanide koostamise ajaks võib olla:

• sissejuhatavad (organisatsioonilised) - moodustatakse ettevõtte asutamise kuupäeval;
• jooksev (töötav) - koostatakse perioodiliselt kogu ettevõtte tegevusaja jooksul;
• kriisivastane toime;
• ühendav (ühendamine, ühinemisplaanid);
• eraldamine;
• likvideerimine.

Suhtes kriisivastane, ühendav (ühendav),eraldades, likvideerimine finantsplaanidest on lihtne järeldada, et need koostatakse siis, kui ettevõttes toimuvad saneerimistoimingud, organisatsioon ühendatakse, jaguneb või on likvideerimisjärgus.

Vajadus kriisivastase finantsplaani koostamiseks tekib siis, kui ettevõte on näilise pankroti staadiumis. Kriisivastase finantsplaani abil saate kindlaks teha, millised on ettevõtte tegelikud kahjud, kas on olemas reservid võlgade tasumiseks ja milline on nende hinnanguline väärtus ning kuidas sellest olukorrast välja tulla.

Jagamine ja ühendav(plaanide ühendamine, ühendamine) finantsplaane võib nimetada antipodaalseteks plaanideks. Ühendamine(ühinemine, ühinemisplaanid) ja eraldades finantsplaanid koostatakse ühe ettevõtte liitumisel teisega või ettevõtte jagunemisel mitmeks juriidiliseks isikuks. See tähendab, et ümberkorraldamise käigus moodustatakse ühendamis- (ühendamis-, ühinemisplaanid) ja eraldumisplaanid juriidilise isiku, mis võib toimuda ühinemise, ühinemise, jagunemise, eraldumise või ümberkujundamise vormis. ühendav(liitumis-, ühinemisplaanid) finantsplaanid koostatakse kahe või enama äriühingu ühinemisel (ühinemisel) üheks või ühe või mitme struktuuriüksuse liitumisel selle äriühinguga. Jagamine finantsplaanid koostatakse ettevõtte jagunemisel kaheks või enamaks äriühinguks või selle äriühingu ühe või mitme struktuuriüksuse eraldumisel teiseks. Likvideerimise finantsplaanid koostatakse ettevõtte likvideerimisel. Likvideerimise põhjusteks võib olla pankrot, saneerimise tõttu sulgemine.

NÄIDE 1

LLC "Static" on koostanud finantsplaani, milles on fikseeritud teatud kavandatud näitajad. See finantsplaan ei näe ette muutusi näitajates mis tahes väliste või sisemiste tingimuste muutumise tõttu. Selline finantsplaan on staatiline.

Dinamik LLC-s sisaldab finantsplaan erinevaid näitajate väärtuste valikuid, olenevalt sellest, millist olukorda tegelikult rakendatakse. See tähendab, et toodete müügi kasvuga 20% on kavandatud mõned näitajad ja arendusvõimalus, kasvuga üle 40%, muud näitajad ja arendusvõimalus jne. Tegelikult on selle ettevõtte dünaamiline finantsplaan on staatiliste finantsplaanide kogum.

Dünaamilised plaanid informatiivsemad, kuid nende koostamine on keerulisem kui staatiliste. Kui staatilistes finantsplaanides töötatakse välja üks olukorra versioon, siis dünaamilistes finantsplaanides - kaks või enam. Sellest tulenevalt suureneb koostamise keerukus ja töömahukus proportsionaalselt.

Vastavalt teabemahule võivad plaanid olla üksikud ja koond (koond). Üksikud plaanid näidata ühe ettevõtte strateegiat. Kokkuvõtlikud (koond)plaanid moodustavad tegevusstrateegia kogu grupp ettevõtted. Sellised finantsplaanid koostatakse kõige sagedamini siis, kui me räägimeühe isiku või isikute rühma kontrollitava ettevõtete grupi kohta. Koostamise eesmärgil finantsplaanid võib jagada proovi- ja lõplikuks.

Prooviplaanid koostatakse kontrolli-, analüütiliste protseduuride rakendamiseks. Prooviplaane ei jagata huvitatud kasutajatega, kuna need on dokumendid sisekontroll ja analüüs. lõplikud plaanid on ettevõtte ametlikud dokumendid ja on allikaks erinevatele huvitatud kasutajatele ettevõtte finantsplaanide uurimiseks.

Kasutajadfinantsplaanid võib olla:

• maksuhaldurid;
• statistikaasutused;
• võlausaldajad;
• investorid;
• aktsionärid (asutajad) jne.

Vastavalt kasutaja andmetele plaanid jaotatakse eelarveasutustele, statistikaasutustele, võlausaldajatele, investoritele, aktsionäridele (asutajatele) jne esitatavateks plaanideks. Kõrval tegevuse iseloom plaanid võib jagada põhi- ja kõrvaltegevuste plaanideks. Varem põhitegevus nimetatakse ettevõtte põhikirjas määratud tegevusliikideks. Kuid praegu on selline lähenemine ebamõistlik. Põhi- ja mittepõhitegevuste eristamine on võimalik tulunäitajate alusel.

NÄIDE 2

Tulu tegevusliigist nr 1 - 18 000 000 tuhat rubla, tegevuse liigist nr 2 - üle 1 000 000 tuhande rubla.

Tulu tegevusliigist nr 1 moodustab üle 94% kogu tulust (18 000 000 / (18 000 000 + 1 000 000)). Ettevõtte põhitegevuseks saab sel juhul tegevus nr 1.

Samas saab põhi- ja kõrvaltegevusi eristada ka muude näitajate (eelkõige eri liiki tegevuste tulude suuruse) alusel.

Oletame, et tegevuse nr 1 kasum, hoolimata sellistest tõsistest brutotulu näitajatest, on vaid 300 000 tuhat rubla. , ja tegevuse liigist nr 2 - 800 000 tuhat rubla. Sel juhul jääb ettevõtte põhitegevuseks tegevus nr 2.

Tegevuste liigitamine põhi- ja mittepõhitegevuseks on üsna subjektiivne protsess ja sõltub ettevõtte juhtimise suunast.

Pikaajaliste investeeringute ja nende rahastamise allikate kavandamisel lähtutakse tuleviku rahavoogudest raha ajaväärtuse vaatenurgast, lähtudes diskontomeetodite kasutamisest proportsionaalsete tulemuste saamiseks.

Rahavoogude prognoosi abil saate hinnata, kui palju viimasest on vaja investeerida organisatsiooni majandustegevusse, raha laekumise ja väljamineku sünkroonsust ning kontrollida ka ettevõtte tulevast likviidsust.

Varade ja kohustuste jäägi prognoos (bilansi kujul) planeerimisperioodi lõpus kajastab kõiki varade ja kohustuste muutusi planeeritud tegevuse tulemusena ning näitab majandusüksuse vara ja finantsseisundit. . Bilansiprognoosi koostamise eesmärk- vajaliku suurendamise kindlaksmääramine teatud tüübid varasid nende sisemise tasakaalu tagamisega, samuti optimaalse kapitalistruktuuri kujundamisega, mis tagaks piisavuse finantsstabiilsus organisatsioonid tulevikus.

Erinevalt kasumiaruande prognoosist kajastab bilansiprognoos kindlat staatilist pilti ettevõtte finantsbilansist. Olemas mitu bilansiprognoosi koostamise meetodit:

1) meetodid, mis põhinevad näitajate proportsionaalsel sõltuvusel müügimahust;

2) matemaatilist aparaati kasutavad meetodid;

3) erimeetodid.

Neist esimene seisneb eelduses, et müügimahust sõltuvad bilansikirjed (varud, kulud, põhivara, nõuded jne) muutuvad proportsionaalselt selle muutumisega. Seda meetodit nimetatakse ka protsent müügimeetodist.

Matemaatilise aparatuuri meetodite hulgas kasutatakse laialdaselt järgmisi:

• lihtne lineaarse regressiooni meetod;
• mittelineaarse regressiooni meetod;
• mitme regressiooni meetod jne.

Spetsiaalsed meetodid hõlmavad meetodeid, mis põhinevad igaühe jaoks eraldi ennustusmudelite väljatöötamisel muutuv. Näiteks nõuete hindamine toimub maksedistsipliini optimeerimise põhimõttel; põhivara väärtuse prognoosi aluseks on investeeringute eelarve jne.

NÄIDE 3

Vaatleme kasumi finantsplaneerimist otsesel meetodil. Selle meetodi protseduur põhineb eeldusel, et toodete valmistamise rahavajaduse muutus on võrdeline müügi dünaamikaga. Illustreerime finantskasumi planeerimise otsese meetodi olemust (tabel 2).

Tabel 2. Kasumiaruanne
Indeks	Aruandeperioodil	Prognoos jaoks järgmine aasta(müügimahu suurenemisega 1,5 korda)
Tulu (neto) kaupade, toodete, tööde, teenuste müügist (ilma käibemaksuta, aktsiisid jms kohustuslikud maksed)		500 × 1,5 = 750
Müüdud kaupade, toodete, tööde, teenuste maksumus		400 × 1,5 = 600
Brutokasum
Müügikulud
Majandamiskulud
Kasum (kahjum) müügist
Saadaolevad intressid
Tasumisele kuuluv protsent
Teine sissetulek
muud kulud
Kasum (kahjum) finantsist majanduslik tegevus
Kasum (kahjum) enne maksustamist
tulumaks
Aruandeperioodi kasum (kahjum) (neto)

Müügi kasv 50% mõjutab paljusid näitajaid. Eeldatakse, et müüdud kauba maksumus ja ka müügikulud muutuvad otseselt proportsionaalselt müügi kasvutempoga, kuid laenuintressid sõltuvad tehtud finantsotsustest.

Üks organisatsiooni poolt pikaajalise planeerimise raames välja töötatud planeerimisdokumentidest on Äriplaani. See on reeglina välja töötatud 3–5 aastaks (esimese aasta üksikasjaliku uuringu ja järgmiste perioodide laiendatud prognoosiga) ning see kajastab organisatsiooni tootmis-, äri- ja finantstegevuse kõiki aspekte.

Äriplaani kõige olulisem osa on finantsplaan, kõigi eelnevate osade materjalide kokkuvõte ja nende väärtuste esitamine. See jaotis on vajalik ja oluline nii ettevõtetele kui ka investoritele ja laenuandjatele. Nad peavad ju teadma projekti elluviimiseks vajalike rahaliste vahendite allikaid ja suurust, raha kasutamise suunda, oma tegevuse lõpptulemusi. Investoritel ja võlausaldajatel peaks omakorda olema ettekujutus, kui kulutõhusalt nende vahendeid kasutatakse, milline on tasuvusaeg ja tootlus.

Praegune finantsplaan on jooksva aasta tulude ja kulude plaan, mis tagab ettevõtte teatud kasumlikkuse taseme, samuti moodustamise allikad ja suunad raha kulutamiseks.

See on juhis rahalist tööd kavandatud aastal.

Kehtiv finantsplaan on koostatud aastaks selle näitajate kvartaalse diferentseerimisega. See võimaldab ettevõttel kujundada oma tulude ja kulude struktuuri, määrata jooksva perioodi arengu rahastamise allikad, tagada maksevõime ning planeerimisperioodi lõpus määrata ka varade ja kapitali struktuuri.

Ettevõtte tegevuse jooksva planeerimise süsteem näeb ette selliste finantsplaanide väljatöötamise:

Põhi-, finants- ja investeerimistegevuse tulud ja kulud;

vahendite laekumised ja väljaminekud;

Rahaliste ressursside tasakaal.

Lisaks eelnevale saavad ettevõtted asutusesiseseks kasutamiseks koostada kassaressursi plaani käibevara finantseerimiseks ja investeerimisplaani.

Põhi-, finants- ja investeerimistegevuse tulude ja kulude plaan eesmärk on kindlaks määrata summa netokasum ettevõtte äritegevusest.

Selle plaani koostamise käigus on kavandatud järgmised peamised näitajad:

Puhastulu toodete müügist (kaubad, tööd, teenused);

Muud tulud põhitegevusest (näiteks tulud põhivara rentimisest);

Tegevuskulud (haldus-, turustus- ja muud tegevuskulud)

Aktsiakapitalitulu (tulu, mis saadakse investeeringutelt sidus-, tütar- või ühisettevõtetesse);

Muud finantstulud (dividendid, intressid ja muud finantsinvesteeringutelt saadud tulud);

Muud tulud (tulu finantsinvesteeringute müügist, tulu mitteoperatiivsetest valuutakursi vahedest)

Finantskulud (ettevõtte intressi- ja muud laenuvõtmisega seotud kulud)

Omakapitali kulud (kahjum investeeringutelt sidus-, tütar- või ühisettevõtetesse);

Tulumaksu kulu.

Raha laekumise ja väljamineku plaan eeldab rahaliste vahendite mahu ja vajaduse määramist kavandatud tegevuskulude ja investeeringuprogrammide elluviimiseks, samuti nende vahendite saamise võimalust majandustegevuse käigus. See võimaldab kontrollida ettevõtte pideva maksevõime tagamist kõigis planeerimisperioodi etappides.

Selle kava koostamine hõlmab järgmiste põhinäitajate kavandamist:

1. Tegevustegevuse tulemusena:

1.1. Laekumine:

Toodete müük (kaubad, tööd, teenused);

Maksude ja lõivude tagastamine;

sihtfinantseerimine;

Muud kviitungid.

1.2. Kulutused:

Kauba (tööd, teenused), tööjõu eest tasumine;

Mahaarvamised seltskonnaürituste eest;

Maksude ja lõivude tasumise kohustused;

Muud kulutused.

2. Investeerimistegevuse tulemusena:

2.1. Laekumine:

Finantsinvesteeringute, põhivarade teostamine; - intresside, dividendide mahaarvamine; derivaadid;

Muud kviitungid.

2.2. Kulutused:

Finantsinvesteeringute soetamine, põhivara;

Tuletisväärtpaberite väljamaksed;

Muud maksed.

3. Finantstegevuse tulemusena:

3.1. Laekumine:

Omakapital;

laenude saamine;

Muud kviitungid.

3.2. Kulutused:

Oma aktsiate lunastamine;

laenude tagasimaksmine;

dividendide maksmine;

Muud maksed.

Otsemeetodil rahavoogude aruande vormi saab võtta juhendina raha laekumise ja väljamineku plaani koostamisel.

Sularaharessursside üldine saldo planeerimisperioodi lõpus on kehtiva finantsplaani lõppdokument. See kajastab kõiki planeeritud tegevuse tulemusena toimunud muutusi varades ja kohustustes, näitab ettevõtte varade seisukorda, määrab nende üksikute liikide vajaliku suurenemise, tagades nende sisemise tasakaalu, samuti optimaalse kapitalistruktuuri kujunemise, mis tagaks. ettevõtte piisav finantsstabiilsus tulevikus.

Tänapäeval, kui ettevõtted (v.a riigi omanduses olevad) on saanud planeerimisel iseseisvuse, ei tohi nad finantsplaneerimist teostada või teostada seda suvalises vormis, mida peavad endale kõige vastuvõetavamaks. Võib võtta raamatupidamisaruannete viitevorme, sh põhi-, finants- ja investeerimistegevuse tulude ja kulude plaani jaoks - majandustulemuste aruande vorm, vahendite laekumise ja väljamineku plaan - kassaaruande vorm vood otsemeetodil Raharessursside saldo - Saldo (Finantsseisundi aruanne) vorm, mille artikleid ettevõte saab täiendada, vähendada või muuta vastavalt planeerimise vajadustele ja oma tegevuse spetsiifikale.

Saada oma head tööd teadmistebaasi on lihtne. Kasutage allolevat vormi

Hea töö saidile">

Üliõpilased, magistrandid, noored teadlased, kes kasutavad teadmistebaasi oma õpingutes ja töös, on teile väga tänulikud.

Sarnased dokumendid

Finantsplaneerimise olemus, ülesanded ja meetodid. Finantsplaneerimise praktikas kasutatavad meetodid. Finantsplaneerimise protsess ja etapid. Finantsplaneerimise liigid: pikaajaline, jooksev, operatiivne finantsplaneerimine.

kursusetöö, lisatud 29.01.2003


Finantsplaneerimine sisse äriorganisatsioonid, põhimõtted, etapid, tüübid: perspektiiv, praegune ja toimiv. LLC "Flexilodzhik" finants- ja majandustegevuse analüüs, soovituste väljatöötamine selles finantsplaneerimise parandamiseks.

lõputöö, lisatud 23.11.2012


Ettevõtte finantsplaneerimise tähtsus tema majandustegevuses. Finantsplaanide peamised tüübid. Ettevõtete tegevus-, jooksev- ja pikaajaline planeerimine. Konkreetse ettevõtte kvartali finantsplaani fragmendi väljatöötamine.

kursusetöö, lisatud 07.12.2013


Finantsplaneerimise põhisüsteemid. Perspektiivne finantsplaneerimine. Finantstegevuse jooksva planeerimise süsteem. Finantstegevuse operatiivplaneerimise süsteem. Finantsplaneerimine kodumaistes ettevõtetes.

abstraktne, lisatud 05.10.2008


Teoreetiline alus, finantsplaneerimise olemus, ülesanded, liigid ja funktsioonid ettevõttes. Finantsplaani hindamine ja finantsnäitajate analüüs lähtuvalt tulude ja kulude eelarvest, tootmise ja majandustegevuse tunnustest.

lõputöö, lisatud 17.11.2010


Ettevõtete finantsplaneerimise alused, põhimõtted ja eesmärgid, meetodid ja liigid. Finantsplaan kui äriplaani lahutamatu osa, liigid täiustatud planeerimine. Müügiprognoosi meetodi jooksev planeerimine ja kasutamine, praktilised aspektid.

kursusetöö, lisatud 13.10.2009


Finantsplaneerimine ja selle roll ettevõtte majandustegevuses. Eesmärgid, eesmärgid, peamised näitajad finantsplaneerimisel ja nende arvutamise meetodid. Finantsnäitajate tasakaal, sisemine ja operatiivne finantsplaneerimine.

kursusetöö, lisatud 03.02.2010

Finantsplaneerimise aluseks ettevõttes on finantsprognoosimine, mis põhineb võimaliku müügimahu ja sellele vastavate kulude väljaselgitamisel. Finantsplaneerimine hõlmab strateegiliste, jooksvate ja tegevuskavade koostamist ning vastavalt ka üld-, finants- ja tegevuseelarve koostamist.

Strateegilised plaanid on plaanid ettevõtluse üldiseks arendamiseks ning finantsaspekti arvestades määravad ettevõtte säilimiseks ja arendamiseks vajalike rahaliste vahendite mahu ja struktuuri. Strateegiline finantsplaan on keskendunud olulisemate finantsnäitajate saavutamisele, iseloomustab investeerimisstrateegiaid ning võimalusi ettevõtte reinvesteerimiseks ja akumuleerimiseks.

Praegused plaanid on üles ehitatud strateegilise finantsplaani eesmärkide lammutamisega makrotasandilt mikrotasandile. Teisisõnu, kui strateegiline finantsplaan iseloomustab rahaliste vahendite investeerimise ja laenamise prioriteetseid valdkondi ning kapitalistruktuuri muutmise väljavaateid, siis kehtivates finantsplaanides on need valdkonnad detailsed, sidudes erinevatest allikatest ressursse iga investeeringuliigi puhul, hinnates iga allika tõhusust, ning anda ka finantshinnangu iga ettevõtte tegevuse kohta.

Tegevusplaanid on lühiajalised taktikalised plaanid ja paljastavad ettevõtte tegevuse teatud aspekte, võttes arvesse strateegilisi eesmärke.

Eelarvestamise protsess on protsess, mille käigus määratakse kindlaks ettevõtte edasised tegevused rahaliste vahendite moodustamisel ja kasutamisel. Eelarveperiood hõlmab tavaliselt lühikest perioodi (kuni aasta), kuid finantsstrateegia väljatöötamise raames koostatakse eelarve pikemaks perioodiks, mis on võrdne perioodiga. strateegiline planeerimine. Pikaajaliste eelarvete koostamisel modelleeritakse ettevõtte finantstegevust ning selle tulemuseks on sihtfinantsnäitajate väljatöötamine, mida ettevõte plaanib strateegilise perioodi lõpus saavutada. Lõplikud dokumendid pikaajaliste strateegiliste eelarvete väljatöötamisel on kasumiaruanne, prognoositav bilanss ja rahavoogude aruanne. Lühiajaliste eelarvete väljatöötamisel toimub majandustegevuse detailsem planeerimine, mille tulemusena saab teha korrigeerimisi strateegilistes eelarvetes. Tegevuseelarved sisalduvad ettevõtte aasta (kvartali) üldeelarves. Ettevõtte üldeelarve koosneb tavaliselt tegevuseelarvest, mis sisaldab müügi, tootmise, materjalide hankimise, müügikulude jms eelarvet ning finantseelarvest, mis sisaldab investeeringute eelarvet, kassaeelarvet ja prognoosi. eelarve.

Eelarvesüsteemis rakendatav põhiidee on ühendada tsentraliseeritud juhtimine kogu ettevõtte tasandil ja detsentraliseeritud juhtimine ettevõtte tasandil. struktuurijaotused võttes arvesse üldist arengustrateegiat.

Pikaajalise strateegilise eelarve koostamise lähtekohaks on strateegilise perioodi müügimahu prognoosimine. Ettevõtte arengusuundade väljaselgitamisel on vaja prognoosile eelnevate perioodide tegelike andmete põhjal kindlaks teha selle arengumustrid. Selleks kasutatakse ettevõtte finantsaruandeid ja väga erinevat teavet, sealhulgas turundusteavet.

Müügimahu prognoosimine on väga oluline punkt sest ebausaldusväärse prognoosi tagajärjed võivad olla väga tõsised. Esiteks, kui turg laieneb suured suurused kui ettevõte kavandas ja selle areng kiireneb, ei pruugi ettevõte olla suuteline oma klientide vajadusi rahuldama. Teisalt, kui prognoosid on liiga optimistlikud, võib selguda, et ettevõttel on ülevõimsust, mis tähendab madal taseäritegevus ja omakapitali tootlus. Sellel viisil, täpne prognoos müügimaht on ettevõtte heaolu seisukohalt kriitilise tähtsusega.

Müügimahtude prognoosimiseks saab kasutada statistilisi meetodeid. Sel juhul on saadud prognoos lähteseisund ja seda saab seda arvesse võttes veelgi kohandada väliskeskkond ja muud tegurid. Statistilisi mudeleid on mugav kasutada müügi prognoosimiseks aasta kontekstis kuude lõikes, et moodustada tegevuseelarveid.

Näide 1

Mõelge tööriistale lk dünaamikaseeria tasemete ennustamine multiplikatiivse mudeli alusel.

Algandmeteks võeti ühe Energocenti valdusse kuuluva ettevõtte tegevuse tulemused. Ettevõte on Venemaal valtsmetalli müügiga tegelenud aastast 2002. Esialgsed andmed kajastavad valtsmetalli vedude dünaamikat tonnaažis aastatel 2003-2005. (Tabel 1).

Eesmärgid see uuring tulenevad tegevuseelarve väljatöötamise ülesandest:

1. Koostage valtsmetalltoodete tarnete prognoos 2006. aastaks kuude lõikes multiplikatiivse mudeli alusel. Selleks vajate:

• määrata multiplikatiivse mudeli koostamise periood;
• vali trendi võrrandi tüüp;
• looge trend, kontrollige olulisust, tõlgendage andmeid.

2. Analüüsige hooajalisuse olemasolu dünaamika seeriat. Arvutage hooajaindeksid.

3. Koostada 2006. aasta kaubakäibe prognoos, arvestades hooajalisuse tegurit.

Tabel 1. Kaubanduskäibe dünaamika aastatel 2003–2005 tonnaažis

Kuu
jaanuaril
veebruar
märtsil
aprill
juunini
juulil
august
septembril
oktoober
novembril
detsembril

Kõik arvutused ja graafikud viidi läbi Exceli paketi abil: Teenus - Andmeanalüüs - Regressioon.

Riis. 1. Kaubanduskäibe dünaamika graafik aastatel 2003–2005.

Aegridade analüüsi esimeses etapis koostati andmegraafik ja selgus nende sõltuvus ajast (joonis 1).

Uuringust järeldub, et kaubavahetuse käive 2003.-2005. on pikaajaline tõusutrend.

Vastavalt joonisele fig. 1 lineaarse regressiooni võrrandil on järgmine vorm: Y \u003d 29,447x + 967,87. See tähendab, et iga kuu käive kasvab 29,447 tonni võrra.

Kuna meie aegread koosnevad igakuiselt mõõdetavatest väärtustest, tuleks arvesse võtta hooajalist komponenti. Hooajalisuse indeksite arvutamine on toodud tabelis. 2.

Tabel 2. Sesoonsuse indeksite arvutamine kuude lõikes

Kuu										Hooajaindeksid, %	Sesoonsuse indeksite ahela kasvumäärad, %
	tegelik väärtus	teoreetiline väärtus		tegelik väärtus	teoreetiline väärtus	Y f / Y t	tegelik väärtus	teoreetiline väärtus	Y f / Y t
jaanuaril
veebruar
märtsil
aprill
juunini
juulil
august
septembril
oktoober
novembril
detsembril

Riis. 2. Kaubanduskäibe hooajalisuse indeksite skeem

Arvutatud hooajalisuse indeksite kogusumma iseloomustab sesoonset käibelainet grupisiseses dünaamikas. Hooajalise laine visuaalse esituse saamiseks on saadud andmed näidatud radardiagrammi kujul (joonis 2).

Järgmise sammuna arvutati trendi ja hooajalisust arvesse võttes käive ning koostati nende andmete põhjal mudel (joonis 3).

Riis. 3. Käibe mudel, võttes arvesse trendi ja hooajalisust

Seejärel koostati prognoos ettevõtte käibe kohta kuude lõikes, võttes arvesse 2006. aasta hooajalist komponenti. Prognoosi tulemused on toodud tabelis. 3 ja joonisel fig. neli.

Tabel 3. Kaubanduskäibe prognoos 2006. aastaks Riis. 4. 2006. aasta prognoositava kaubakäibe ajakava

Kuu	Käive, t
septembril

Arvutustulemuste põhjal võib järgmised järeldused.

Kuna majanduslikud tingimused aja jooksul muutudes peavad juhid ette nägema, millist mõju need muutused ettevõttele avaldavad. Üks täpse planeerimise tagamise meetodeid on prognoosimine. Näites kasutati kvantitatiivset prognoosimismeetodit läbi aegridade analüüsi. Peamine aegridade analüüsi aluseks olev eeldus on järgmine: tegurid, mis mõjutavad uuritavat objekti olevikus ja minevikus, mõjutavad seda ka tulevikus.

Nagu käibedünaamika mudelist näha, on aegridadel trend. Tegelikud arvud kõiguvad aga märkimisväärselt. Seda seetõttu, et trend ei ole aegrea ainus komponent. Lisaks sellele on andmetel tegurid, mis moodustavad hooajalised muutused dünaamika ja juhuslike tegurite seeria tasemed.

Käibeandmete analüüsimisel selgusid hooajalised kõikumised. Selles näites langeb hooajalise laine suurim haripunkt aasta kolmandale kvartalile. Sel perioodil on ettevõttel suurim müügimaht. Olles prognoosinud valtsmetallitoodete käivet 2006. aastaks, võib eeldada, et kõige väiksemad veomahud on oodata jaanuaris-veebruaris ning mahtude kasvu juulis-septembris.

Käibe kõikumine peaks kajastuma ettevõtte tegevuseelarvetes ja eelkõige müügieelarves. Eelkirjeldatud prognoosist lähtuvalt on ettevõttel vaja välja töötada meetmete kogum, mille eesmärk on suurendada müüki hooajalise käibelanguse perioodil allahindluste, erikampaaniate jms müügimahtude kaudu.

Ettevõtte strateegilise eelarve väljatöötamisel on vaja välja arvutada strateegilise perioodi iga aasta saavutatav tulude suurus. Selleks tuleb prognoosida müüki aastate lõikes kuni strateegilise perioodi vahetuseni ning seejärel teha kindlaks, kas ettevõte suudab sisemist potentsiaali kasutades saavutada prognoositava mahu ilma täiendavat kapitali kaasamata.

Kui ettevõte töötab täisvõimsusel ja selle kapitali struktuur vastab eesmärgile, saab aktsepteeritava müügi kasvutempo leida valemiga:

g = (Rb(1 + ZK/SK)) / (А/S – Rb(1 + ZK/SK)),

kus g - müügimahu vastuvõetav kasvumäär;

R - prognoositav puhasmarginaal (puhaskasumi ja müügimahu suhe);

b - kasumi reinvesteerimise suhe (jaotamata kasumi kasv puhaskasumini või üks miinus dividendi väljamakse määr);

ZK/SK - laenu- ja omakapitali suhte sihtväärtus;

A / S - varade suuruse ja müügimahu suhe.

Näide 2

Valdusettevõttes Energocenter finantsstrateegia väljatöötamise käigus, kasutades DuPont valemit, prognoositi ja tasakaalustati peamised finantsnäitajad: Puhasmarginaal määrati tasemel 4,36%; määrata varade käibe muutuste dünaamika, lähtudes aasta keskmisest kasvutempost; arvestatakse omaniku poolt määratud dividendimaksete dünaamikat; varasid ja muid näitajaid prognoositakse (tabel 4).

Tabel 4. Peamiste finantsnäitajate prognoos kuni 2010. aastani

Skeem DuPont
Netokasum
Omakapital
puhas marginaal
Varade käive
ROA (puhastulult)
Finantsvõimendus
Dividendid
Väljamakse suhe
Säilitamise protsent

Arvutame 2007. aasta andmete põhjal 2008. aasta vastuvõetava müügikasvu määra, võttes arvesse järgmisi eeldusi: suhtelised näitajad 2008. aastal jääb 2007. aasta tasemele, bilansi varade ja kohustuste praegune struktuur on optimaalne, amortisatsioonikulu kasutatakse täielikult kasutuselt kõrvaldatud seadmete asendamiseks:

g \u003d (0,0436 x 0,99 x (1 + 85 297 / 158 542)) / (243 839 / 1 219 196 - 0,0436 x 0,99 x (1 + 85 297 / 158 u 0,27) d \ 0,27 % \ 0,29 %.

Seega, ilma peamisi finantsnäitajaid muutmata, saab ettevõte 2008. aastal teenida tulusid 1 825 136 tuhat rubla. (1219196 × 1,497).

Kui müügikasvu määrad osutuvad vastuvõetavast suuremaks, peab ettevõte kaasama lisakapitali, muutma omakapitali ja laenatud vahendite suhet, vähendama dividendide väljamaksemäära või korrigeerima tulude kasvutempot.

Kui müügimahu kasvutempo on võimalikust madalam, saab ettevõte investeerimisvajadusest suuremat kasumit ja sel juhul peaksid tema finantsplaanid nägema ette kontodel oleva sularaha ja väärtpaberite mahu suurenemise, vähenemise. laenukapitali osakaalus, investeeringud põhivarasse, dividendimaksete suurenemine. Meie näites on see täpselt nii: tegelikult on 2008. aastal kavandatud müügimaht 1 540 305 tuhat rubla. Valdusfirma Energocenter plaanib oma finantsstrateegias suurendada sularaha ja lühiajaliste finantsinvesteeringute osakaalu käibevarades, reaal- ja pikaajalistes finantsinvesteeringutes ning samuti tõsta 2008. aastal dividendide väljamakse määra 25%-ni. Samas muudeti 2008. aasta peamiste finantsnäitajate modelleerimisel varade ja kohustuste struktuuri ning puhasmarginaal jäi samale tasemele.

2008–2010 andmete põhjal. täheldatakse sama olukorda: aastateks planeeritud müügimaht on võimalikust väiksem, mis kajastub ettevõtte kujunenud finantseesmärkides.

g 2008 \u003d (0,0449 x 0,75 x (1 + 93 843 / 181 211)) / (275 054 / 1 540 305 - 0,0449 x 0,75 x (1 + 93 843 / 1,1) 5% 1,0 ) 0,0

g 200 9 \u003d (0,0463 x 0,6 (1 + 77 357 / 222 871)) / (300 228 / 1 861 413 - 0,0463 x 0,6 x (1 + 77 357 / 22) = 0,8 u / 22 d) = 0,8 u / 22 d

g 20 10 \u003d (0,0476 x 0,6 x (1 + 50 699 / 270 260)) / (320 959 / 2 182 522 - 0,0476 x 0,6 x (1 + 50 699 / 26)) = 0 2,0 ) = 0,3 %.

Järgmises etapis, tulude kindlaksmääramisel, koostatakse ettevõtte suurendatud prognoosbilanss iga aasta kohta strateegilise planeerimise perioodi kohta. Praktikas kasutatakse iga bilansikirje planeerimisel sageli prognoosimeetodit, mille aluseks on bilansikirjete protsentuaalne muutus müügimahu suhtes. Selle meetodi põhiolemus on määrata need bilansikirjed, mis muutuvad samas proportsioonis müügimahuga. Kuid seda meetodit sellel on mõned piirangud, mis on väljendatud ettevõtte finantsstrateegia raames määratletud eesmärkidena.

Pöördume tagasi meie näite juurde (tabel 4). Strateegilise perioodi kohta määrati DuPonti valemi abil peamised finantsnäitajad: puhaskasum, varad, omakapital ja laenukapital. Põhivara suurus määratakse põhivarasse investeerimise plaani arvestades, käibevara arvestatakse jääkpõhiselt. Ettevõte ei kasuta oma tegevuses pikaajalist laenu ning jooksvate vajaduste rahastamiseks kasutatakse oma ja lühiajalist laenukapitali.

Vastavalt strateegilisele arenguprogrammile, võttes arvesse välis- ja sisekeskkond, ja kasutades müügiprotsendi mudelit, tegi ettevõte kindlaks järgmise:

• Põhivara osakaal bilansis on kokku 47%.
• Põhivara osakaal põhivara struktuuris jõuab 2010. aasta lõpuks 80%-ni.
• Pikaajalised finantsinvesteeringud peaksid moodustama 15–17% põhivara koguväärtusest.
• Varud ja kulud - ca 6% kogu käibevarast.
• Nõuete käibeperiood lüheneb strateegilise perioodi lõpuks 12 päevale.
• Sularaha ja lühiajaliste finantsinvesteeringute osakaal hakkab olema ligikaudu 50% käibevarast, sularaha mahuks prognoositakse aga 15-18% kogu käibevarast.
• Ettevõte strateegiliseks perioodiks reserve ei loo.

Prognoositav bilanss kuni 2010. aastani koos üksikute artiklite üksikasjadega on esitatud tabelis. 5.

Bilansi kirje
I. PÕHIVARA
Immateriaalne põhivara
põhivara
Ehitus pooleli
Kasumlikud investeeringud materiaalsetesse väärtustesse
Pikaajalised finantsinvesteeringud
Edasilükkunud tulumaksu vara
Muu põhivara
I jao kokku
II KÄIBEVARA
Varud ja ostetud väärisesemete käibemaks
Debitoorsed arved (mille makseid oodatakse rohkem kui 12 kuud pärast aruandekuupäeva)
Debitoorsed arved (mille makseid oodatakse 12 kuu jooksul pärast aruandekuupäeva)
Lühiajalised finantsinvesteeringud
sularaha
Muu käibevara
II jao kokku
III. KAPITAL JA RESERVID
III jao kokku
IV. PIKAAJALISED KOHUSTUSED
IV jao kokku
V LÜHIAJALISED KOHUSTUSED
Laenud ja laenud
Võlad arved ja muud lühiajalised kohustused
Võlad osalejate (asutajate) ees sissetulekute maksmiseks
tulevaste perioodide tulud
Reservid tulevaste kulude jaoks
VII jagu kokku
SALDO (ridade 490+590+690 summa)

Samamoodi koostatakse DuPont mudeli ja müügiprotsentide mudeli abil prognoositav kasumiaruanne (tabel 6).

Tabel 6. Prognoositav kasumiaruanne

Indeks
Tulu (neto) kaupade, toodete, tööde, teenuste müügist (ilma käibemaksu, aktsiiside jms kohustuslike makseteta)
Müüdud kaupade, toodete, tööde, teenuste maksumus
Brutokasum
Müügikulud
Majandamiskulud
Kasum (kahjum) müügist
Muud tulud ja kulud Saadaolevad intressid
Tasumisele kuuluv protsent
Tulu teistes organisatsioonides osalemisest
Teine sissetulek
muud kulud
Kasum (kahjum) enne maksustamist
Jooksev tulumaks ja muud sarnased kohustuslikud maksed
Aruandeperioodi puhaskasum (kahjum).

Järgmises etapis moodustatakse kaudsel meetodil rahavoogude eelarve (ODBS), mis sisaldab andmeid prognoositavast bilansist ja kasumiaruandest. Kaudne ODDS avaldab teavet finantseerimisallikate kohta - puhaskasum ja amortisatsioonikulud, muutused käibekapitali ah, sealhulgas omakapitali arvelt moodustatud. Teisisõnu on kaudne ODDS keskendunud analüüsile sularahavood ettevõtted.

Viimases etapis viiakse läbi ettevõtte prognoositava majandustegevuse analüüs järgmistes valdkondades: likviidsuse, kasumlikkuse, äritegevuse, finantsstabiilsuse analüüs. Analüüsi ebarahuldavate tulemuste korral vaadatakse eelarvepunktid üle.

Näide 3

Analüüsime valdusfirma Energocenter äritegevust (tabel 7) prognoositava bilansi ja kasumiaruande alusel ning teeme järeldused rahulolu kohta arvutatud näitajatega.

Tabel 7. Ettevõtte prognoositava äritegevuse analüüs

	Indeks				Muudatused (+, -) 08.–09	Muudatused (+, -) 09.–10
	Müügitulud
	Netokasum
	Tootmisvara varade tasuvus
	Kapitali kogukäibe suhe
	Käibekapitali käibekordaja
	Varude käibe suhe (vastavalt s/s)
	Nõuete keskmine käibeperiood (päevades)
	Debitoorsete arvete käibekordaja
	Materiaalsete varade keskmine töötlemisaeg (päevades)
	Võlakohustuste käibekordaja (vastavalt c / c-le)
	Võlakohustuste käibe kestus
	Omakapitali käibekordaja
	Töötsükli aeg (päevades)
	Finantstsükli kestus (päevades)

Olles analüüsinud ettevõtte strateegiliseks perioodiks prognoositavat äritegevust, saame teha järgmised järeldused: põhivara ja muu põhivara kasutamise efektiivsus püsib positiivse trendina ning ulatub strateegilise perioodi lõpuks 14,83-ni. periood. Kapitali kogukäibekordaja tõuseb ja jõuab perioodi lõpuks 7,03-ni. Positiivset trendi hoiavad ka käibekapitali, varude ja kulude käibe suhtarvud. Debitoorsete arvete käibe keskmine tähtaeg 2010. aasta lõpus on ettevõtte krediidipoliitika karmistamise tõttu 11,88 päeva võrreldes 2006. aasta 23,33 päevaga. Võlgnevuste käibekordaja kasvab 22,14 võrra ja on 2010. aasta lõpuks 31,36; võlgnevuste käibe kestus lüheneb ja on 11,64 päeva. Suurendades varade kasutamise efektiivsust, on ettevõttel võimalik suurendada oma maksevõimet ja vastavalt parandada maksedistsipliini võlausaldajatega töötamisel, mis mõjutab otseselt võlgnevuste käibe kestust. Strateegilise perioodi lõpus on oodata omakapitali käibekordaja mõningast langust - 0,22 punkti võrra. Töötsükkel on lühenenud 13,31 päeva võrra ja jääb 13,65 päevaks. Finantstsükkel kasvab ja jõuab 2010. aasta lõpuks 2,01 päevani.

Seega võib järeldada, et äritegevus ettevõte on rahuldav.

Tulevikku suunatud finantsplaneerimine määrab põhinäitajad, proportsioonid, sigimise laienemise kiirus ja on ettevõtte strateegiliste eesmärkide elluviimise peamine vorm. Pikaajaline finantsplaneerimine hõlmab reeglina ühe- kuni kolmeaastase perioodi, harvemini kuni viieaastast perioodi. See hõlmab ettevõtte finantsstrateegia väljatöötamist ja finantstegevuse modelleerimist. Finantsstrateegia on pikaajaliste finantseesmärkide määratlemine ja kõige enam valik tõhusaid viise nende saavutusi. Modelleerimine hõlmab ettevõtte majandustulemuste ja finantsseisundi prognoosimist pikaajaline ja peamiste finantsnäitajate prognoos.

Nagu näitab juhtimise teooria ja praktika analüüs, aitab finantsstrateegia elluviimist kaasa integreeritud controllingusüsteemi juurutamine ja kasutamine ettevõttes. AT üldine vaade kontrollimine hõlmab eesmärkide seadmist, lapsendamiseks teabe kogumist ja töötlemist juhtimisotsused, ettevõtte tegeliku tegevuse kavandatust kõrvalekallete operatiivkontrolli funktsioonide elluviimine, nende hindamine ja analüüs, samuti väljatöötamine. valikuid juhtimisotsused. Üks peamisi kontrollivahendeid on eelarvestamise mehhanism, mis on keeruline protsess, mis hõlmab finantsvoogude ja finantsstrateegia elluviimise tulemuste planeerimist, arvestust ja kontrolli.

Ettevõtte finantstegevuse jooksva planeerimise süsteem põhineb teatud finantstegevuse aspektide jaoks välja töötatud finantsstrateegial ja finantspoliitikal. Seda tüüpi finantsplaneerimine on konkreetset tüüpi jooksvate finantsplaanide väljatöötamine, mis võimaldavad ettevõttel määrata tulevaseks perioodiks kõik oma arengu rahastamise allikad, kujundada tulude ja kulude struktuuri, tagada püsiva maksevõime ning määrata ka varade struktuuri. ja ettevõtte kapital planeerimisperioodi lõpus.
Praeguse finantsplaneerimise tulemuseks on:
- rahavoogude plaan;
- kasumi ja kahjumi aruande plaan;
- bilansiplaan.
Nende dokumentide koostamise peamine eesmärk on hinnata finantsseisundit ettevõtted planeerimisperioodi lõpus. Kehtiv finantsplaan on koostatud aastaks jaotatuna kvartalite kaupa, kuna selline perioodilisus vastab seadusest tulenevatele aruandlusnõuetele. Praegused finantsplaanid ettevõtlik firma on välja töötatud andmete põhjal, mis iseloomustavad:
- Ettevõtte finantsstrateegia;
- tulemused finantsanalüüs eelmise perioodi kohta;
- kavandatavad tootmis- ja toodete müügimahud, samuti ettevõtte põhitegevuse muud majandusnäitajad;
- ettevõttes välja töötatud üksikute ressursside kulude normide ja standardite süsteem;
praegune süsteem maksustamine;
– kehtiv normisüsteem amortisatsioonitasud;
- keskmised krediidi- ja hoiuseintressimäärad finantsturul jne.
Finantsdokumentide koostamiseks jooksva finantsplaneerimise käigus on oluline õigesti määrata tulevase müügimaht (müüdud toodete maht). See on organisatsiooni jaoks vajalik tootmisprotsess, rahaliste vahendite tõhus jaotamine. Üldjuhul tehakse müügiprognoose kolmeks aastaks, aastaprognoos jaguneb kvartaliteks ja kuudeks, kusjuures mida lühem on prognoosiperiood, seda täpsem ja konkreetsem on selles sisalduv info. Müügimahu prognoos aitab kindlaks teha tootmismahu, müüdavate toodete hinna mõju ettevõtte finantsvoogudele. Konkreetse tooteliigi müügimahtude prognoosi saab esitada tabelina (tabel 10.2).
Tabel 10.2
2001. aasta müügiprognoos

Müügiprognoosi andmete põhjal arvutatakse vajalik materjali- ja tööjõuressursi hulk ning määratakse ka muud komponentide tootmiskulud. Saadud andmete abil koostatakse planeeritud kasumiaruanne, mille abil määratakse eelseisval (planeeritud) perioodil saadava kasumi suurus.

Tabel 10.3

Kasumi ja kahjumi plaan
Indikaatori nimi	Lehe kood	Planeeritud periood
		1 ruut	II veerand.	III veerand.
Tulu toodete müügist (ilma käibemaksuta ja aktsiisid)	010
Müüdud kaupade maksumus	020
Müügikulud	030
Majandamiskulud	040
Kasum (kahjum) müügist (read 010–020–030–040)	050
Saadaolevad intressid	060
Tasumisele kuuluv protsent	070
Tulu teistes organisatsioonides osalemisest	080
Muud tegevustulud	090
Muud tegevuskulud	100
Kasum (kahjum) finants- ja majandustegevusest (read 050 + 060 - 070 + 080 + + 090 - 100)	110
Muud mittetegevustulud	120
Muud tegevusvälised kulud	130
Planeeritud perioodi kasum (kahjum) (read 110 + 120 - 130)	140
tulumaks	150
Abstraktsed fondid	160
Planeeritud perioodi jaotamata kasum (kahjum) (read 140 - 150 - 160)	170

Kasumiaruande plaani koostamisel pööratakse erilist tähelepanu toodete müügist saadava tulu määramisele. Üldjuhul võetakse lähtepunktiks eelmise aasta müügitulu väärtus. See väärtus määratakse jooksval aastal, võttes arvesse muudatusi:
- võrreldavate toodete maksumus;
- ettevõtte müüdavate toodete hinnad;
- ostetud materjalide ja komponentide hinnad;
- ettevõtte põhivara ja kapitaliinvesteeringute hindamine;
- ettevõtte töötajate töötasu.
Kavandatav aasta keskmine kulumi suurus määratakse põhivara aasta keskmise bilansiväärtuse andmete ja amortisatsiooninormide alusel.
Vastutuskeskuste kulude planeerimine toimub kulumaatriksi väljatöötamise teel, mis sisaldab:
- vastutuskeskuse mõõde, s.o. märge osakonna kohta, kus see kuluartikkel esineb;
- tootmisprogrammi mõõde, s.o. selle kuluartikli tekkimise eesmärgi märge;
- kuluelemendi mõõde, s.o. kasutatavate ressursside tüübi täpsustamine.
Selle tulemusena saadakse kulude summeerimisel lahtrites maatriksi ridade kaupa planeeritud andmed vastutuskeskuste kohta.
Töötatakse välja rahavoogude plaan, mis võtab arvesse raha sissevoolu (laekumised ja maksed), raha väljavoolu (kulud ja kulud), netorahavoogu (ülejääk või puudujääk). Tegelikult peegeldab see jooksvate, investeerimis- ja finantstegevuste rahavoogude liikumist. Tegevuste diferentseerimine rahavoogude plaani väljatöötamisel võib parandada rahavoogude juhtimise efektiivsust ettevõtte finantstegevuse läbiviimise protsessis.
Rahavoogude plaan koostatakse aasta kohta kvartalite kaupa ja sisaldab kahte põhiosa: laekumised ja kulud. Tulude rubriigis kajastatakse tulud toodete müügist, põhivara ja immateriaalse põhivara müügist, müügiga mitteseotud tegevusest saadavad tulud ja muud tulud, mida ettevõte loodab aasta jooksul saada.
Kuluosal kajastuvad müüdud toodete tootmiskulud, maksumaksete summa, pikaajaliste laenude tagasimakse, pangalaenu kasutamise intresside tasumine, puhaskasumi kasutamise juhised.

Tabel 10.4
2001. aasta rahavoogude plaan

Jaod ja bilansikirjed	Planeeritud periood
	aastal		1 ruut		II veerand.		III veerand.		IV veerand.
1	2		3		4		5		6
Sissetulekud
1. Praegustest tegemistest 2. jagu kokku 3. Finantstegevusest 3.1. Suurendage põhikapitali 3.2. Võlgade suurenemine 3.2.1. Uute laenude ja krediitide saamine 3.2.2. Võlakirjaemissioon 3. jagu Kokku
1.1. Toodete, tööde, teenuste müügist saadud tulu (ilma käibemaksuta, aktsiiside ja tollimaksudeta)
1.2. Muu tarne:
1. jagu Kokku
2. Investeerimistegevusest
2.1. Tulu muust müügist ilma käibemaksuta
2.2. Tulu mittetegevusest
2.3. Tulu väärtpaberitelt
2.4. Tulu teiste organisatsioonide tegevuses osalemisest
2.5. Säästud ökonoomsel meetodil tehtavatelt ehitus- ja paigaldustöödelt
2.6. Laekunud vahendid elamuehituses omakapitali osaluse järjekorras
Laekumised kokku
Kulud
1. Praeguse tegevuse järgi
1.1. Müüdud toodete tootmiskulud (v.a amortisatsioon ja tootmiskuludelt arvestatavad maksud)
1.2. Maksed eelarvesse
1.2.1. Tootmismaksumuses sisalduvad maksud:
1.2.1.1 Tulumaks
1.2.2.2. Ettevõtte käsutusse jäänud kasumilt tasutud maksud
1.2.2.3. Majandustulemusele omistatavad maksud
4. Muude tulude maks
5. Tarbimisfondi maksed (materiaalne abi jne)
6.Oma käibekapitali suurendamine
1. jagu Kokku
2. Investeerimistegevuseks
2.1. Investeeringud põhi- ja immateriaalsesse varasse
2.2..Kapitaliinvesteeringud tööstuslikuks otstarbeks
2.3.Kapitaliinvesteeringud mittetootmise eesmärgil
2.4.T&A kulud
2.5. Maksed liisinguoperatsioonide eest
2.6. Pikaajalised finantsinvesteeringud
2.7. Kulud muust müügist
2.8. Mittetegevusega seotud tehingute kulud
2.9. Objekti sisu sotsiaalsfäär
2.10. muud kulud
2. jagu kokku
3. Finantstegevus
Pikaajaliste laenude tagasimaksmine
Pikaajaliste laenude intresside maksmine
muud kulud
Lühiajalised finantsinvesteeringud
Dividendi maksmine
Osamaksed reservfondi
3. jagu Kokku
Kogukulud
Tulude ületamine kulude üle
Kulude ületamine tuludest
Praegune tegevusbilanss
Investeerimistegevuse saldo
Finantstegevuse saldo

Bilansiplaan koostatakse reeglina järgmise skeemi järgi:
1. Varad:
Käibevara
Põhivara
2. Ettevõtte kohustused ja omakapital:
Pikaajalised kohustused.
Lühiajalised kohustused
3. Kohustused kokku
4. Ettevõtte omakapital
5. Ettevõtte kohustused ja omakapital kokku

Sellise rahavooplaani abil katab ettevõte planeerimisel kogu rahakäibe, mis võimaldab analüüsida ja hinnata raha laekumisi ja väljaminekuid ning teha rahapuuduse korral operatiivseid otsuseid võimalike finantseerimisviiside kohta. need fondid. Sel juhul loetakse plaan lõplikuks, kui see näeb ette allikad võimaliku rahapuuduse katmiseks.
Jooksva aasta finantsplaani lõppdokumendiks on planeeritud varade ja kohustuste jääk (bilansi kujul) planeerimisperioodi lõpus, mis kajastab kõiki varade ja kohustuste muutusi planeeritud tegevuse tulemusena ja näitab ettevõtja vara ja rahanduse olukord. Bilansiplaani väljatöötamise eesmärk on kindlaks määrata teatud liiki varade vajalik suurenemine, tagades nende sisemise tasakaalu, samuti optimaalse kapitalistruktuuri kujundamine, mis tagaks ettevõtte piisava finantsstabiilsuse edaspidisel perioodil.
Bilanss on hea kasumi- ja kahjumiplaani ja rahavoogude kontroll. Selle koostamise käigus võetakse arvesse põhivara soetamist, varude väärtuse muutusi, märgitakse kavandatavad laenud, aktsiate ja muude väärtpaberite emiteerimine jms.
Jooksva finantsplaneerimise protsess viiakse ettevõttes läbi tihedas seoses tema tegevuse planeerimise protsessiga.

Rohkem teemal Praegune finantsplaneerimine:

1. 7.2. Finantsplaneerimine 7.2.1 Finantsplaneerimise roll ja eesmärgid
2. ORGANISATSIOONIDE (ETTEVÕTETE) FINANTSPLANEERIMINE Finantsplaneerimise korraldamise alused
3. Loeng nr 29 Teema: Finantsplaneerimine. Äriplaneerimine
4. 11. peatükk FINANTSPLANEERIMISE JA PROGNOOSIDE LIIGID JA MEETODID. EELARVE MÄÄRAMINE KUI UUS JUHTIMISE TEHNOLOOGIA PLANEERIMISEL ETTEVÕTTES
5. Finantstegevuse analüüs finantsplaneerimise juhtimise vahendina
6. Finantsstrateegia ja selle roll finantsplaneerimise juhtimisel
7. JOOKSE FINANTSTEGEVUSE JÄRELEVALVE
8. Käibevara ja lühiajaliste kohustuste integreeritud operatiivjuhtimise poliitika valimine
9. Ettevõttes välja töötatud praeguste finantsplaanide peamised tüübid on järgmised:
10. 11.4. Finantsprognoosimine ja selle roll finantsplaneerimisel
11. Netokäibekapital ja ettevõtte jooksvad finantsvajadused
12. 44. Organisatsiooni jooksva, investeerimis- ja finantstegevuse rahavoogude analüüs
13. Oma käibekapitali – ja hetke finantsvajaduste – süvaanalüüs
14. IV peatükk Finantsplaneerimine ja finantsaruannete prognoosimine
15. 7. FINANTSTÖÖ JA FINANTSPLANEERIMINE ETTEVÕTTE JUHTIMISSÜSTEEMIS