ในบทความนี้ เราจะพิจารณากำไรสุทธิ สูตรการคำนวณ คำจำกัดความ และบทบาทในการวิเคราะห์ทางการเงินขององค์กร รู้ความหมาย กำไรสุทธิอนุญาตให้ผู้จัดการขององค์กรประเมินประสิทธิภาพของกิจกรรมสำหรับรอบระยะเวลาการรายงาน รายได้สุทธิมี อิทธิพลที่ยิ่งใหญ่สำหรับการพัฒนาองค์กรในอนาคต ความสามารถในการแข่งขัน ความน่าดึงดูดใจในการลงทุน ความสามารถในการชำระหนี้ และความน่าเชื่อถือทางการเงิน

กำไรสุทธิ. คำนิยาม

กำไรสุทธิ(ภาษาอังกฤษสุทธิรายได้,สุทธิกำไร,สุทธิรายได้) - เป็นตัวบ่งชี้ที่สำคัญที่สุดของการวิเคราะห์ทางการเงินและแสดงถึงอัตราผลตอบแทนขั้นสุดท้าย ซึ่งยังคงอยู่หลังจากหักค่าใช้จ่ายทั้งหมดแล้ว รวมถึงภาษี

สูตรคำนวณกำไรสุทธิขององค์กร

ในการคำนวณกำไรสุทธิจะต้องหักค่าใช้จ่ายและภาษีทั้งหมดขององค์กร สูตรนี้มีความหมายทางเศรษฐกิจเดียว แต่สามารถสะท้อนให้เห็นได้หลายวิธี:

กำไรสุทธิ =รายได้ – ต้นทุนสินค้า – ค่าใช้จ่ายในการบริหารและการขาย – ค่าใช้จ่ายอื่นๆ – ภาษี;

กำไรสุทธิ= กำไรทางการเงิน + กำไรขั้นต้น + กำไรจากการดำเนินงาน - จำนวนภาษี;

กำไรสุทธิ= กำไรก่อนหักภาษี - ภาษี;

รายได้สุทธิ= รายได้รวม – ค่าใช้จ่ายทั้งหมด

กำไรสุทธิเรียกอีกอย่างว่า "บรรทัดล่าง" (บรรทัดล่าง) เพราะมันสะท้อนอยู่ในงบดุลเป็นบรรทัดสุดท้าย ในงบดุลจนถึงปี 2011 กำไรสุทธิแสดงในบรรทัดที่ 190 ของแบบฟอร์มที่ 2 (งบกำไรขาดทุน) หลังจากปี 2011 ตัวบ่งชี้กำไรสุทธิจะแสดงในบรรทัดที่ 2400

สูตรคำนวณกำไรสุทธิในงบดุล

มาเขียนรายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับสูตรการคำนวณกำไรสุทธิผ่านเส้นดุล

รายได้สุทธิ (บรรทัด 2400)= รายได้ (บรรทัด 2110) - ต้นทุนขาย (บรรทัด 2120) - ค่าใช้จ่ายในการขาย (บรรทัด 2210) - ค่าใช้จ่ายในการบริหาร (บรรทัด 2220) - รายได้จากการเข้าร่วมองค์กรอื่น (บรรทัด 2310) - ดอกเบี้ยค้างรับ (บรรทัด 2320) - ดอกเบี้ยค้างจ่าย ( บรรทัด 2330) – รายได้อื่น (บรรทัด 2340) – ค่าใช้จ่ายอื่น (บรรทัด 2350) – ภาษีเงินได้ปัจจุบัน (บรรทัด 2410)

รูปด้านล่างแสดงส่วนหนึ่งของงบดุลขององค์กร OJSC“ Surgutneftekhim” และการรายงานเป็นเวลา 5 ปี ดังที่คุณเห็นจากงบดุลใน Excel เพื่อให้ได้กำไรสุทธิ ก่อนอื่นคุณต้องคำนวณ: กำไรขั้นต้น (กำไรส่วนเพิ่ม) กำไรจากการขาย และกำไรก่อนหักภาษี

ตำแหน่งของกำไรสุทธิในระบบรายได้องค์กร

กำไรสุทธิครองตำแหน่งสำคัญในระบบรายได้ขององค์กร เพื่อให้เข้าใจ พิจารณาความสัมพันธ์กับรายได้ประเภทอื่น รูปด้านล่างแสดงประเภทของกำไรและความสัมพันธ์ กำไรแต่ละประเภทช่วยให้คุณประเมินประสิทธิภาพได้ กำไรส่วนเพิ่มจึงแสดงประสิทธิผลของการขายและการขายผลิตภัณฑ์ (คุณสามารถเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับกำไรประเภทนี้ได้ในบทความ: ““) กำไรจากการดำเนินงานสะท้อนถึงประสิทธิภาพการผลิตหรือกิจกรรมหลักประเภทอื่นขององค์กร กำไรก่อนหักภาษีคือกำไรโดยไม่คำนึงถึงต้นทุน / รายได้อื่น ๆ จากธุรกิจที่ไม่ใช่ธุรกิจหลัก กิจกรรม. เป็นผลให้กำไรสุทธิหักค่าใช้จ่ายและค่าใช้จ่ายทั้งหมดแสดงผลรวมของการทำงานขององค์กร

วัตถุประสงค์และทิศทางของการใช้ตัวบ่งชี้กำไรสุทธิ

จำนวนกำไรสุทธิเป็นตัวกำหนดประสิทธิภาพของทั้งบริษัท / องค์กร และใช้เพื่อวัตถุประสงค์ต่าง ๆ โดยผู้มีส่วนได้ส่วนเสียทั้งภายนอกและภายใน (บุคคล ผู้ใช้)

ผู้ใช้/ผู้มีส่วนได้ส่วนเสีย	วัตถุประสงค์และทิศทางการใช้งาน
นักลงทุน	วัตถุประสงค์: การประเมินความน่าดึงดูดใจการลงทุนการประเมินขนาดและพลวัตของการเปลี่ยนแปลงในกำไรสุทธิขององค์กรเพื่อวิเคราะห์ความน่าดึงดูดใจในการลงทุน ยิ่งองค์กรสามารถสร้างกำไรสุทธิเมื่อสิ้นสุดรอบระยะเวลารายงานได้มากเท่าใด ความสามารถในการทำกำไรของบริษัทก็จะสูงขึ้นเท่านั้น
ผู้ให้กู้	วัตถุประสงค์: การประเมินความน่าเชื่อถือการประเมินขนาดและพลวัตของการเปลี่ยนแปลงในกำไรสุทธิเพื่อวิเคราะห์การละลายและความน่าเชื่อถือขององค์กร เงินเป็นสินทรัพย์ประเภทสภาพคล่องที่เร็วที่สุด และบริษัทมีเงินสดเหลือมากขึ้นหลังจากจ่ายทั้งหมด ลดหย่อนภาษีความสามารถในการคำนวณภาระผูกพันในระยะสั้นและระยะยาวสูงขึ้น
เจ้าของ/ผู้ถือหุ้น	วัตถุประสงค์: การประเมินประสิทธิผลของกิจกรรมโดยทั่วไปการวิเคราะห์กำไรสุทธิเป็นตัวบ่งชี้ที่สำคัญของกิจกรรมขององค์กร/องค์กร และกำหนดลักษณะประสิทธิภาพของการตัดสินใจของฝ่ายบริหารทั้งหมดสำหรับรอบระยะเวลาการรายงาน ยิ่งมีกำไรสุทธิมากเท่าไร การบริหารองค์กรก็ยิ่งมีประสิทธิภาพมากขึ้นเท่านั้น การเติบโตของรายได้สุทธิจะเพิ่มขนาดของการจ่ายเงินปันผลและดึงดูดผู้ซื้อ/ผู้ถือหุ้นเพิ่มเติม
ซัพพลายเออร์	วัตถุประสงค์: การประเมินความยั่งยืนของการทำงานกำไรสุทธิขององค์กรทำหน้าที่เป็นตัวบ่งชี้การพัฒนาที่ยั่งยืน ยิ่งกำไรสุทธิสำหรับรอบระยะเวลารายงานสูงเท่าใด ความสามารถในการจ่ายวัตถุดิบให้แก่ซัพพลายเออร์และผู้รับเหมาก็จะสูงขึ้นตามกำหนดเวลา
ผู้บริหารระดับสูง	วัตถุประสงค์: การประเมินความยั่งยืนของการพัฒนาทางการเงินขนาดของกำไรสุทธิและการเปลี่ยนแปลงของการเปลี่ยนแปลงเป็นแนวทางในการพัฒนากลยุทธ์และแผนเพื่อเพิ่มระดับปฏิบัติการ การวางแผนการหักเงินสำรอง กองทุนเงินเดือน และกองทุนการผลิต

วิธีการวิเคราะห์กำไรสุทธิขององค์กร

พิจารณา วิธีการต่างๆการวิเคราะห์กำไรสุทธิขององค์กร วัตถุประสงค์ของการวิเคราะห์นี้คือการกำหนดปัจจัย ความสัมพันธ์เชิงสาเหตุระหว่างตัวบ่งชี้ที่ส่งผลต่อการก่อตัวของกำไรสุทธิเป็นตัวบ่งชี้ประสิทธิภาพขั้นสุดท้ายขององค์กร

เราสามารถแยกแยะวิธีการวิเคราะห์ต่อไปนี้ซึ่งมักใช้ในทางปฏิบัติ:

• การวิเคราะห์ปัจจัย;
• การวิเคราะห์ทางสถิติ.

การวิเคราะห์ประเภทนี้มีลักษณะตรงกันข้าม ดังนั้นการวิเคราะห์ปัจจัยจึงมุ่งเน้นไปที่การกำหนดปัจจัยสำคัญที่ส่งผลต่อการก่อตัวของกำไรสุทธิขององค์กร การวิเคราะห์ทางสถิติมุ่งเน้นไปที่การใช้วิธีการพยากรณ์อนุกรมเวลาและขึ้นอยู่กับการวิเคราะห์ลักษณะของการเปลี่ยนแปลงของกำไรสุทธิตามปี (หรือรอบระยะเวลาการรายงานอื่นๆ)

การวิเคราะห์ปัจจัยกำไรสุทธิขององค์กร

ปัจจัยหลักในการก่อตัวของกำไรสุทธิแสดงไว้ในสูตรที่อธิบายไว้ก่อนหน้านี้ ในการประเมินอิทธิพลของปัจจัยต่างๆ จำเป็นต้องประเมินการเปลี่ยนแปลงสัมพัทธ์สำหรับปี 2556-2557 และแน่นอน สิ่งนี้จะช่วยให้สรุปได้ดังต่อไปนี้:

• ปัจจัยต่างๆ เปลี่ยนแปลงไปอย่างไรในระหว่างปี?;
• ปัจจัยใดที่มีการเปลี่ยนแปลงสูงสุดของรายได้สุทธิ?

ในการวิเคราะห์ทางการเงิน วิธีการเหล่านี้เรียกว่า "แนวนอน" และ "การวิเคราะห์ในแนวตั้ง" ตามลำดับ ปัจจัยที่ก่อให้เกิดจำนวนกำไรสุทธิและการเปลี่ยนแปลงสัมพัทธ์และสัมบูรณ์ในระหว่างปีแสดงไว้ด้านล่าง การวิเคราะห์ถูกสร้างขึ้นสำหรับองค์กร OJSC "Surgutneftekhim"

อย่างที่เห็น ระหว่างปี 2556-2557 ค่าใช้จ่ายอื่นและรายได้อื่นเปลี่ยนไปสูงสุด รูปด้านล่างแสดงการเปลี่ยนแปลงของปัจจัยที่สร้างกำไรสุทธิสำหรับปี 2556-2557 ที่ OJSC “Surgutneftekhim”

พิจารณาวิธีที่สองในการประเมินและวิเคราะห์กำไรสุทธิขององค์กร

วิธีทางสถิติในการวิเคราะห์กำไรสุทธิขององค์กร

ในการประเมินขนาดกำไรสุทธิในอนาคต คุณสามารถใช้วิธีการพยากรณ์ต่างๆ ได้: เชิงเส้น, เอ็กซ์โปเนนเชียล, การถดถอยลอการิทึม, โครงข่ายประสาท ฯลฯ รูปด้านล่างแสดงการพยากรณ์กำไรสุทธิตามการวิเคราะห์การเปลี่ยนแปลงในตัวบ่งชี้ในช่วง 10 ปี การคาดการณ์ดำเนินการโดยใช้การถดถอยเชิงเส้น ซึ่งมีแนวโน้มลดลงในปี 2554 ความแม่นยำในการพยากรณ์กระบวนการทางเศรษฐศาสตร์โดยใช้ตัวแบบเชิงเส้นมีระดับความน่าเชื่อถือที่ต่ำมาก ดังนั้นการใช้การถดถอยเชิงเส้นสามารถใช้เป็นแนวทางสำหรับทิศทางการเปลี่ยนแปลงของกำไรได้มากกว่า

การเปรียบเทียบกำไรสุทธิกับตัวชี้วัดประสิทธิภาพอื่นๆ ขององค์กร

นอกจากการประเมินและคำนวณกำไรสุทธิขององค์กรแล้ว การวิเคราะห์เปรียบเทียบกับตัวบ่งชี้ที่สำคัญอื่นๆ ที่แสดงถึงประสิทธิภาพและประสิทธิผลขององค์กรยังมีประโยชน์อีกด้วย ตัวชี้วัดเหล่านี้รวมถึง: รายได้จากการขาย (สุทธิจากภาษีมูลค่าเพิ่ม) และสินทรัพย์สุทธิ สินทรัพย์สุทธิแสดงถึงความมั่นคงทางการเงินขององค์กรและความสามารถในการละลาย รายได้สะท้อนถึงประสิทธิภาพการผลิตและการขาย รูปด้านล่างแสดงกราฟขององค์กรขนาดใหญ่ของรัสเซีย OJSC ALROSA และอัตราส่วนของตัวชี้วัดที่สำคัญที่สุดสามตัว ดังจะเห็นได้ว่ามีความสัมพันธ์ใกล้ชิดระหว่างกัน นอกจากนี้ ยังสังเกตได้ว่ามีแนวโน้มการเติบโตในเชิงบวก สินทรัพย์สุทธิองค์กรธุรกิจแนะนำว่าเงินทุนมุ่งเป้าไปที่การขยายกำลังการผลิตซึ่งในอนาคตควรเพิ่มปริมาณกำไรสุทธิที่ได้รับ

อันดับเครดิตของบริษัทและกำไรสุทธิเกี่ยวข้องหรือไม่?

ในการศึกษาของฉัน ฉันวิเคราะห์ความสัมพันธ์ระหว่างจำนวนกำไรสุทธิสำหรับองค์กรของ Rosneft และอันดับความน่าเชื่อถือของหน่วยงานระหว่างประเทศ Standard & Poor's มีความสัมพันธ์ที่ใกล้ชิดและสหสัมพันธ์ดังแสดงในรูปด้านล่าง - สิ่งนี้พิสูจน์ให้เห็นถึงความสำคัญของตัวบ่งชี้เช่นกำไรสุทธิเป็นเกณฑ์สำหรับความน่าดึงดูดใจการลงทุนไม่เพียง แต่ในพื้นที่ระดับชาติ แต่ยังอยู่ในเวทีระหว่างประเทศด้วย

สรุป

กำไรสุทธิเป็นตัวบ่งชี้ที่สำคัญที่สุดของประสิทธิภาพและประสิทธิภาพขององค์กร กำไรสุทธิสะท้อนถึงความน่าดึงดูดใจในการลงทุนสำหรับนักลงทุน ความสามารถในการชำระหนี้สำหรับเจ้าหนี้ การพัฒนาที่ยั่งยืนสำหรับซัพพลายเออร์และคู่ค้า ประสิทธิภาพ/ผลการปฏิบัติงานของผู้ถือหุ้นและเจ้าของ สำหรับการวิเคราะห์กำไรสุทธิ ใช้สองวิธี: แฟกทอเรียลและสถิติ ตามวิธีการวิเคราะห์ปัจจัย ผลกระทบที่แน่นอนและสัมพัทธ์ของตัวชี้วัดต่างๆ ต่อการก่อตัวของกำไรสุทธิจะถูกประมาณการ วิธีการทางสถิติขึ้นอยู่กับชุดเวลาที่คาดการณ์ของการเปลี่ยนแปลงของกำไรสุทธิ การศึกษาความรัดกุมของความสัมพันธ์ระหว่างการจัดอันดับความน่าเชื่อถือของหน่วยงานจัดอันดับระหว่างประเทศ Standard & Poor's พิสูจน์ให้เห็นถึงความสำคัญของตัวบ่งชี้กำไรสุทธิในการประเมินองค์กรในเวทีการเงินระหว่างประเทศ

องค์กรกำหนดทิศทางการใช้กำไรสุทธิอย่างอิสระ ด้วยค่าใช้จ่ายของกำไรสุทธิ กองทุนสำรองจะถูกสร้างขึ้น (5% ของกองทุนสำรองสหราชอาณาจักร ≤ กองทุนสำรอง ≤ 25% ของสหราชอาณาจักร) กองทุนเพื่อการบริโภคและการสะสมจะเกิดขึ้น ในกรณีที่องค์กรถูกสร้างขึ้นในรูปแบบองค์กรและกฎหมาย การร่วมทุน, รายได้จากหุ้นจะจ่ายจากกำไรสุทธิ - เงินปันผล (อันดับแรกตามที่ต้องการแล้วตามด้วยสามัญ); เจ้าของวิสาหกิจที่ดำเนินงานในรูปแบบองค์กรและกฎหมายอื่น ๆ จะได้รับผลกำไรจากผลงานทั้งหมด ทุนรัฐวิสาหกิจ (คล้ายกับเงินปันผล)

การวิเคราะห์การใช้กำไรสุทธิดำเนินการโดยใช้วิธีการวิเคราะห์ทางเศรษฐศาสตร์ในแนวนอนและแนวตั้ง แนวนอนในเวลาเดียวกันช่วยให้คุณสามารถประเมินการเปลี่ยนแปลงในตัวบ่งชี้ที่มีชื่อเดียวกันเมื่อเวลาผ่านไป (ค่าเบี่ยงเบนสัมบูรณ์ของค่าของตัวบ่งชี้จากค่านั้นในช่วงเวลาฐานจะกำหนดอัตราการเติบโตหรือการเติบโต - ขึ้นอยู่กับ เป้าหมายของการวิเคราะห์ - เป็นค่าเบี่ยงเบนสัมพัทธ์) การวิเคราะห์การใช้กำไรสุทธิในแนวตั้งเกี่ยวข้องกับการคำนวณเปอร์เซ็นต์การหักเงินสำหรับแต่ละพื้นที่ของการใช้กำไร ในขณะที่ 100% ถือเป็นมูลค่าของกำไรสุทธิในช่วงเวลาที่ทบทวน

เป็นข้อมูลเบื้องต้นสำหรับการวิเคราะห์ข้อมูลจากแบบฟอร์มหมายเลข 3 ของงบการเงิน "งบการเคลื่อนไหวของทุน" และส่วนที่ 8 "ตัวชี้วัดทางสังคม" ของแบบฟอร์มหมายเลข 5 "ภาคผนวกไปยังงบดุล" . ขอแนะนำให้ทำการวิเคราะห์ในตารางต่อไปนี้ (ตารางที่ 9):

ตัวชี้วัด	ระยะเวลาการรายงาน	ช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว	การเบี่ยงเบน
แน่นอน	ญาติ
กำไรสุทธิ	480,6		136,6	39,7%
	100%	100%
รวมทั้งส่งไปที่:
เข้ากองทุนสำรองฯ				41,1%
	5%	5%
เข้ากองทุนสะสม				154%
	19,6%	10,8%
เข้ากองทุนอุปโภค บริโภค				8,6%
	7,9%	10,2%
สู่กองทุนเพื่อสังคม				15%
	19,1%	23,2%
เงินปันผล				7,1%
	31,2%	40,6%
การกุศลและวัตถุประสงค์อื่นๆ	82,6		47,6	136%
	17,2%	10,2%
ทุน

ตารางที่ 9 การวิเคราะห์การใช้กำไรสุทธิในแนวนอนและแนวตั้ง (ข้อมูลตามเงื่อนไข)

ในระหว่างการวิเคราะห์ จะมีการคำนวณค่าสัมประสิทธิ์ 3 รายการสำหรับรอบระยะเวลาการรายงานและฐาน (ซึ่งเปรียบเทียบ):

1) อัตราส่วนตัวพิมพ์ใหญ่ (กกะปิต):

kcapit= , โดยที่

พี res.f. – การหักเงินสำรองจากกำไรสุทธิของปีที่รายงาน

พีฉ.สะสม. – การหักเงินเข้ากองทุนสะสมจากกำไรสุทธิของปีที่รายงาน

พีสุทธิ - มูลค่ากำไรสุทธิของปีที่รายงาน

พีทุน - กำไรที่เป็นตัวพิมพ์ใหญ่ของปีที่รายงาน

2) ปัจจัยการบริโภค (Kcons.): Kการบริโภค=100% - Kcapit.;

3) อัตราการเติบโตของทุนอย่างยั่งยืน (Tust.r):

ตู่ชุด=

สำหรับตัวอย่างที่พิจารณา:

1. อัตราส่วนทุน:

สำหรับปีที่รายงาน (24 + 94)/480.6 = 24.6%;

สำหรับปีก่อนปีที่รายงาน (17 + 37)/344 = 15.7%

2. อัตราการบริโภค:

สำหรับปีที่รายงาน - 75.4%;

สำหรับปีก่อนการรายงานหนึ่ง - 84.3%

รวมถึงเงินปันผล:

สำหรับปีที่รายงาน - 31.2%;

สำหรับปีก่อนปีที่รายงาน - 40.6%

3. อัตราการเติบโตอย่างยั่งยืนถูกกำหนดโดยสูตร:

สำหรับปีที่รายงาน - T UR1 =

สำหรับปีก่อนปีที่รายงาน - Т UR2 =

ดังนั้น แม้ว่ากำไรสุทธิจะเพิ่มขึ้นเกือบ 40% แต่อัตราการเติบโตของทุนทุนลดลงจาก 7 เป็น 3% เนื่องจากปัจจัยการบริโภคมีส่วนในกำไรสุทธิขององค์กรสูงเกินไป ในขณะเดียวกัน กำไรที่ใช้ไปเพียงครึ่งเดียวตกอยู่กับการจ่ายเงินปันผล และส่วนที่เหลือเป็นเงินสดและเงินจ่ายทางสังคมให้กับพนักงาน ส่วนแบ่งกำไรที่เป็นตัวพิมพ์ใหญ่สำหรับช่วงเวลาที่วิเคราะห์ลดลงจาก 24.6% เป็น 15.7%

การประเมินสถานการณ์ปัจจุบันโดยละเอียดยิ่งขึ้นสามารถทำได้โดยใช้วิธีการทดแทนลูกโซ่ (การวิเคราะห์แบบแฟกทอเรียล)

การเติบโต (ลดลง) ของสัมประสิทธิ์ที่ระบุไว้ไม่สามารถตีความได้อย่างชัดเจน การเติบโตของมูลค่ากำไรสะสม (และตามอัตราส่วนทุน) หมายถึงความเป็นไปได้ที่เพิ่มขึ้นของการขยายพันธุ์ กล่าวคือ การจัดหาเงินทุนสำหรับกิจกรรมหลักขององค์กรในระดับที่เพิ่มขึ้นเรื่อยๆ เมื่อสิ้นสุดรอบการเงินแต่ละรอบ สิ่งอื่นที่เท่าเทียมกัน สิ่งนี้ถูกประเมินในเชิงบวกเพราะ:

ก) การขยายขอบเขตของกิจกรรมเกี่ยวข้องกับการเพิ่มจำนวนของผลกำไรที่ได้รับ ความพึงพอใจ มากกว่าความต้องการของผู้ซื้อ (หรือระดับความพึงพอใจที่เพิ่มขึ้นไม่ว่าในกรณีใด - การเพิ่มขึ้นของประโยชน์ของผลิตภัณฑ์ที่ส่งมอบให้กับผู้บริโภค) และการเพิ่มจำนวนการหักภาษีไปยังงบประมาณและกองทุนพิเศษที่ครบกำหนด เพื่อเพิ่มฐานภาษี (ซึ่งรัฐสนใจ);

ข) การขยายกิจกรรมจะได้รับการสนับสนุนทางการเงินจากแหล่งของตัวเอง ไม่ใช่แหล่งที่ยืมมา องค์กรจะไม่ต้องเสียดอกเบี้ยสำหรับการใช้เงินทุนของตนเอง ตามสัญญาเงินกู้ธนาคารหรือสัญญาเงินกู้กับองค์กรในภาคที่ไม่ใช่ธนาคาร

c) การจัดหาเงินทุนเพื่อการขยายพันธุ์อย่างแม่นยำโดยเสียกำไรสุทธิทำให้องค์กรไม่สามารถเพิ่มจำนวนผู้ถือหุ้นในฐานะเจ้าของร่วมในทรัพย์สินของตนได้ ซึ่งส่วนใหญ่ (ผู้ถือหุ้นสามัญ) มีโอกาสจัดการกิจกรรมขององค์กร .

อย่างไรก็ตาม การเพิ่มขึ้นของกำไรสะสม (สะสม) ที่มีกำไรคงที่จากการกำจัดขององค์กรไม่สามารถหมายถึงการลดลงของการหักเงินที่เป็นไปได้ไปยังกองทุนเพื่อการบริโภคซึ่งตอบสนองความต้องการทางสังคมของพนักงานขององค์กรและจ่ายรายได้ เกี่ยวกับหุ้น หุ้น ฯลฯ ความเสถียรของการจ่ายเงินปันผลช่วยเพิ่มระดับความน่าดึงดูดใจขององค์กรจากมุมมองของผู้ถือหุ้นและเจ้าหนี้ในปัจจุบันและในอนาคต นำไปสู่ความต้องการหุ้นที่เพิ่มขึ้นและการเพิ่มขึ้นของราคาตามกฎหมายว่าด้วยอุปสงค์

วิธีแก้ปัญหาสำหรับทิศทางการใช้กำไรสุทธิและจำนวนเงินที่หักโดยเฉพาะจึงเป็นภาวะที่กลืนไม่เข้าคายไม่ออกของ "กำไรที่ใช้ไปหรือกำไรเป็นทุน" ตัวเลือกสำหรับการแก้ปัญหาจะลดลงเหลือสามประเภทของนโยบายการจ่ายเงินปันผลขององค์กรภายใต้ซึ่ง ความหมายกว้างจำเป็นต้องเข้าใจกลไกการก่อตัวของส่วนแบ่งกำไรที่จ่ายให้กับเจ้าของตามส่วนแบ่งของเงินสมทบของเขาต่อยอดรวมของทุนขององค์กรเอง

นโยบายการจ่ายเงินปันผล

มีสามแนวทางหลักในการสร้างนโยบายการจ่ายเงินปันผล - "อนุรักษ์นิยม", "ปานกลาง" ("ประนีประนอม") และ "ก้าวร้าว" แต่ละวิธีเหล่านี้สอดคล้องกับนโยบายการจ่ายเงินปันผลบางประเภท (ตารางที่ 10):

ตารางที่ 10. นโยบายการจ่ายเงินปันผลประเภทหลักของบริษัทร่วมทุน

1. นโยบายเงินปันผลคงเหลือถือว่ากองทุนจ่ายเงินปันผลเกิดขึ้นหลังจากความต้องการในการสร้างทรัพยากรทางการเงินของตัวเองได้รับความพึงพอใจจากค่าใช้จ่ายของกำไรเพื่อให้มั่นใจว่าโอกาสในการลงทุนขององค์กรจะเกิดขึ้นได้อย่างเต็มที่ หากสำหรับโครงการลงทุนที่มีอยู่ ระดับของอัตราผลตอบแทนภายในสูงกว่าอัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรทางการเงิน ส่วนหลักของกำไรควรถูกนำไปที่การดำเนินโครงการดังกล่าว เนื่องจากจะทำให้มั่นใจได้ว่าอัตราการเติบโตของทุนของเจ้าของจะสูงขึ้น ข้อดีของนโยบายประเภทนี้คือเพื่อให้แน่ใจว่ามีการพัฒนาองค์กรในอัตราที่สูง เพิ่มเสถียรภาพทางการเงิน ข้อเสียของนโยบายนี้คือความไม่แน่นอนของขนาดการจ่ายเงินปันผล ความไม่สามารถคาดการณ์ได้อย่างสมบูรณ์ของขนาดของพวกเขาในช่วงเวลาที่จะมาถึง และแม้แต่การปฏิเสธที่จะจ่ายในช่วงที่มีโอกาสในการลงทุนสูง ซึ่งส่งผลเสียต่อการก่อตัวของระดับของ ราคาตลาดของหุ้น นโยบายการจ่ายเงินปันผลดังกล่าวมักใช้เฉพาะในช่วงเริ่มต้นของวงจรชีวิตขององค์กรที่เกี่ยวข้องกับ ระดับสูงกิจกรรมการลงทุนของเขา

2. นโยบายการจ่ายเงินปันผลที่มั่นคงเกี่ยวข้องกับการจ่ายเป็นจำนวนคงที่เป็นระยะเวลานาน (ที่อัตราเงินเฟ้อสูง จำนวนเงินที่จ่ายเงินปันผลจะถูกปรับสำหรับดัชนีเงินเฟ้อ) ข้อดีของนโยบายนี้คือความน่าเชื่อถือ ซึ่งสร้างความมั่นใจในหมู่ผู้ถือหุ้นในเรื่องค่าคงที่ของจำนวนเงินรายได้ปัจจุบันโดยไม่คำนึงถึงสถานการณ์ต่างๆ เป็นตัวกำหนดเสถียรภาพของราคาหุ้นใน ตลาดหลักทรัพย์. ข้อเสียของนโยบายนี้คือการเชื่อมต่อที่อ่อนแอกับประสิทธิภาพทางการเงินขององค์กร ดังนั้นในช่วงที่สภาวะตลาดไม่เอื้ออำนวยและผลกำไรต่ำ กิจกรรมการลงทุนจะลดลงเหลือศูนย์ เพื่อหลีกเลี่ยงผลกระทบเชิงลบเหล่านี้ จำนวนเงินที่จ่ายเงินปันผลคงที่มักจะถูกกำหนดไว้ที่ระดับที่ค่อนข้างต่ำ ซึ่งจัดประเภทนโยบายการจ่ายเงินปันผลประเภทนี้เป็นแบบอนุรักษ์นิยม ลดความเสี่ยงของความมั่นคงทางการเงินที่ลดลงขององค์กรอันเนื่องมาจาก อัตราการเติบโตของทุนไม่เพียงพอ

3. นโยบายการจ่ายเงินปันผลขั้นต่ำคงที่พร้อมเบี้ยประกันภัยในบางช่วงเวลา(หรือนโยบาย "การจ่ายเงินปันผลพิเศษ") เป็นที่เชื่อกันอย่างกว้างขวางว่าเป็นประเภทที่สมดุลที่สุด ข้อได้เปรียบของมันคือการจ่ายเงินปันผลที่มีเสถียรภาพในจำนวนที่กำหนดขั้นต่ำ (เช่นในกรณีก่อนหน้า) ที่เกี่ยวข้องกับผลลัพธ์ทางการเงินขององค์กรอย่างใกล้ชิดซึ่งช่วยให้เพิ่มจำนวนเงินปันผลในช่วงที่สภาวะเศรษฐกิจเอื้ออำนวยโดยไม่ลดระดับของ กิจกรรมการลงทุน นโยบายการจ่ายเงินปันผลดังกล่าวให้ผลสูงสุดกับองค์กรที่มีอัตรากำไรไม่คงที่ ข้อเสียเปรียบหลักของนโยบายนี้คือ การจ่ายเงินปันผลขั้นต่ำอย่างต่อเนื่อง ความน่าดึงดูดใจในการลงทุนของหุ้นของบริษัทลดลง และตามมูลค่าตลาดของหุ้นเหล่านั้นจึงลดลง

4. นโยบายการจ่ายเงินปันผลให้คงที่จัดให้มีการจัดตั้งในระยะยาว ค่าสัมประสิทธิ์เชิงบรรทัดฐานการจ่ายเงินปันผลที่สัมพันธ์กับจำนวนกำไร (หรืออัตราส่วนของการกระจายกำไรต่อการบริโภคและส่วนของทุน) ข้อดีของนโยบายนี้คือความเรียบง่ายของการสร้างและเชื่อมโยงอย่างใกล้ชิดกับจำนวนกำไรที่สร้างขึ้น ข้อเสียเปรียบหลักคือความไม่แน่นอนของขนาดการจ่ายเงินปันผลต่อหุ้น ซึ่งพิจารณาจากความไม่แน่นอนของจำนวนกำไรที่สร้างขึ้น ความไม่แน่นอนนี้ทำให้เกิดความผันผวนอย่างมากในมูลค่าตลาดของหุ้น แยกช่วงซึ่งป้องกันการเพิ่มมูลค่าตลาดขององค์กรในกระบวนการดำเนินการตามนโยบายดังกล่าว (เพราะบ่งชี้ว่ามีความเสี่ยงสูง กิจกรรมทางเศรษฐกิจให้กิจการ) แม้ว่าจะมีการจ่ายเงินปันผลสูง นโยบายดังกล่าวมักจะไม่ดึงดูดผู้ถือหุ้นที่ไม่ชอบความเสี่ยง เฉพาะบริษัทที่เติบโตเต็มที่ซึ่งมีผลกำไรที่มั่นคงเท่านั้นที่สามารถดำเนินนโยบายการจ่ายเงินปันผลประเภทนี้ได้ หากขนาดของกำไรแตกต่างกันอย่างมากในการเปลี่ยนแปลง นโยบายนี้ก่อให้เกิดความเสี่ยงสูงต่อการล้มละลาย

5. นโยบายการจ่ายเงินปันผลเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง(ดำเนินการภายใต้คำขวัญ "ไม่เคยลดเงินปันผลประจำปี") ให้ระดับการจ่ายเงินปันผลต่อหุ้นเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง การเพิ่มขึ้นของเงินปันผลในการดำเนินการตามนโยบายดังกล่าวเกิดขึ้นตามกฎในอัตราร้อยละของการเติบโตที่สัมพันธ์กับขนาดในช่วงเวลาก่อนหน้า ข้อดีของนโยบายดังกล่าวคือการรับประกันมูลค่าตลาดที่สูงของหุ้นของบริษัทและการสร้างภาพลักษณ์ที่ดีในหมู่นักลงทุนที่มีศักยภาพในกรณีที่มีปัญหาเพิ่มเติม ข้อเสียของนโยบายคือการขาดความยืดหยุ่นในการดำเนินการและความตึงเครียดทางการเงินที่เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง - หากกองทุนจ่ายเงินปันผลเติบโตเร็วกว่าจำนวนกำไรกิจกรรมการลงทุนขององค์กรจะลดลงและอัตราส่วนความมั่นคงทางการเงิน ลดลง (ceteris paribus) ดังนั้น มีเพียงบริษัทร่วมทุนที่เจริญรุ่งเรืองจริงๆ เท่านั้นที่สามารถดำเนินการตามนโยบายการจ่ายเงินปันผลดังกล่าวได้ - หากนโยบายนี้ไม่ได้รับการสนับสนุนจากผลกำไรของบริษัทที่เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง แสดงว่าเป็นการล้มละลายอย่างแน่นอน

โดยคำนึงถึงหลักการที่พิจารณาแล้ว นโยบายการจ่ายเงินปันผลของบริษัทร่วมทุนจะกำหนดขึ้นตามขั้นตอนหลักดังต่อไปนี้ (รูปที่ 13)

รูปที่ 13 ลำดับการจัดตั้งนโยบายการจ่ายเงินปันผลของบริษัทร่วมทุน

1. การประเมินปัจจัยหลักที่กำหนดนโยบายการจ่ายเงินปันผลในกระบวนการประเมินดังกล่าวในการจัดการทางการเงินนั้น ปัจจัยทั้งหมดมักจะแบ่งออกเป็นสี่กลุ่ม:

ก. ปัจจัยที่กำหนดโอกาสในการลงทุนขององค์กร

· ขั้นตอนของวงจรชีวิตของบริษัท (ในช่วงเริ่มต้นของวัฏจักรชีวิต บริษัทร่วมทุนถูกบังคับให้ต้องลงทุนในการพัฒนามากขึ้น โดยจำกัดการจ่ายเงินปันผล)

· ความต้องการบริษัทร่วมทุนเพื่อขยายโครงการลงทุน (ในช่วงระยะเวลาของกิจกรรมการลงทุนที่เพิ่มขึ้นโดยมุ่งเป้าไปที่การขยายการทำซ้ำของสินทรัพย์ถาวรและสินทรัพย์ไม่มีตัวตน ความต้องการในการแปลงกำไรเป็นทุน)

· ระดับความพร้อมของโครงการลงทุนแต่ละโครงการที่มีประสิทธิภาพสูง (โครงการที่จัดทำเป็นรายบุคคลจำเป็นต้องมีการดำเนินการอย่างเร่งด่วนเพื่อให้มั่นใจว่าการดำเนินการอย่างมีประสิทธิภาพภายใต้สภาวะตลาดที่เอื้ออำนวย ซึ่งจำเป็นต้องมีการกระจุกตัวของทรัพยากรทางการเงินของตนเองในช่วงเวลาเหล่านี้)

ข. ปัจจัยที่แสดงถึงความเป็นไปได้ในการสร้างทรัพยากรทางการเงินจากแหล่งอื่น. ปัจจัยหลักในกลุ่มนี้คือ:

· ความเพียงพอของทุนสำรองของตนเองที่เกิดขึ้นในช่วงเวลาก่อนหน้า

ค่าใช้จ่ายในการเพิ่มทุน

ค่าใช้จ่ายในการดึงดูดเงินทุนเพิ่มเติม

ความพร้อมของสินเชื่อในตลาดการเงิน

ระดับความน่าเชื่อถือของบริษัทร่วมทุนที่กำหนดโดยสถานะทางการเงินในปัจจุบัน

ข. ปัจจัยที่เกี่ยวข้องกับข้อจำกัดวัตถุประสงค์. ปัจจัยหลักในกลุ่มนี้ ได้แก่ :

ระดับการเก็บภาษีของเงินปันผล

ระดับการจัดเก็บภาษีทรัพย์สินของวิสาหกิจ

· ผลสำเร็จของการก่อหนี้ทางการเงิน อันเนื่องมาจากอัตราส่วนของทุนที่ใช้เองและทุนที่ยืมมา;

· จำนวนกำไรที่แท้จริงที่ได้รับและผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้น

ง. ปัจจัยอื่นๆ. ปัจจัยเหล่านี้อาจรวมถึง:

· วงจรการเชื่อมต่อของตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ ซึ่งบริษัทร่วมหุ้นเป็นผู้มีส่วนร่วม (ในช่วงเวลาของการเพิ่มขึ้นในการรวมกัน ประสิทธิภาพของการแปลงเป็นทุนของกำไรเพิ่มขึ้นอย่างมาก);

ระดับการจ่ายเงินปันผลของบริษัทคู่แข่ง

· ความเร่งด่วนของการชำระเงินสำหรับเงินกู้ที่ได้รับก่อนหน้านี้ (การรักษาความสามารถในการชำระหนี้มีความสำคัญสูงกว่าเมื่อเปรียบเทียบกับการเติบโตของการจ่ายเงินปันผล)

· ความเป็นไปได้ที่จะสูญเสียการควบคุมการจัดการของบริษัท (การจ่ายเงินปันผลในระดับต่ำอาจทำให้มูลค่าตลาดของหุ้นของบริษัทลดลงและการ "ทุ่มตลาด" จำนวนมากโดยผู้ถือหุ้น ซึ่งเพิ่มความเสี่ยงในการจับกุมทางการเงินของหุ้นของบริษัท บริษัทร่วมทุนโดยคู่แข่ง)

2. การเลือกประเภทของนโยบายการจ่ายเงินปันผลดำเนินการตามกลยุทธ์ทางการเงินของบริษัทร่วมทุน โดยคำนึงถึงการประเมินปัจจัยส่วนบุคคล

3. กลไกการกระจายกำไรบริษัท ร่วมทุนตามประเภทของนโยบายการจ่ายเงินปันผลที่เลือกกำหนดลำดับการดำเนินการดังต่อไปนี้:

ในระยะแรกจำนวนกำไรสุทธิจะถูกหักออกจากเงินสมทบที่จำเป็นในเงินสำรองและกองทุนวัตถุประสงค์พิเศษบังคับอื่น ๆ ที่จัดทำโดยกฎบัตรของบริษัท จำนวนกำไรสุทธิที่ "สะอาด" คือสิ่งที่เรียกว่า "ช่องปันผล"และใช้นโยบายการจ่ายเงินปันผลประเภทที่เหมาะสม

ในขั้นตอนที่สองส่วนที่เหลือของกำไรสุทธิจะกระจายไปยังส่วนที่เป็นทุนและบริโภค หากบริษัทร่วมทุนปฏิบัติตามนโยบายการจ่ายเงินปันผลประเภทคงเหลือ ในกระบวนการคำนวณในขั้นตอนนี้ งานที่มีลำดับความสำคัญสูงสุดคือการจัดตั้งกองทุนพัฒนาการผลิต และในทางกลับกัน

ในขั้นตอนที่สามกองทุนเพื่อการบริโภคที่เกิดขึ้นจากค่าใช้จ่ายของกำไรจะแจกจ่ายไปยังกองทุนการจ่ายเงินปันผลและกองทุนเพื่อการบริโภคของบุคลากรของ บริษัท ร่วมทุน (ให้สิ่งจูงใจเพิ่มเติมสำหรับพนักงานและความพึงพอใจต่อความต้องการทางสังคมของพวกเขา) พื้นฐานของการกระจายดังกล่าวคือประเภทของนโยบายการจ่ายเงินปันผลที่เลือกและภาระผูกพันของบริษัทร่วมทุนภายใต้ข้อตกลงแรงงานร่วม

4. การกำหนดระดับการจ่ายเงินปันผลสำหรับหนึ่ง เรียบง่ายการกระทำจะดำเนินการตามสูตร:

โดยที่ UDV PA - ระดับการจ่ายเงินปันผลต่อหุ้น

FDV - กองทุนจ่ายเงินปันผลที่จัดตั้งขึ้นตามประเภทของนโยบายการจ่ายเงินปันผลที่เลือก

รองประธาน - กองทุนจ่ายเงินปันผลให้กับผู้ถือหุ้นบุริมสิทธิ (ตามระดับที่คาดการณ์ไว้), K PA - จำนวนหุ้นสามัญที่ออกโดย บริษัท ร่วมทุน

5. การประเมินประสิทธิผลของนโยบายการจ่ายเงินปันผลบริษัทร่วมทุนใช้ตัวชี้วัดดังต่อไปนี้:

ก) อัตราการจ่ายเงินปันผล คำนวณตามสูตร:

K DV = หรือ K DV =

โดยที่ K DV - อัตราการจ่ายเงินปันผล

FDV - กองทุนจ่ายเงินปันผลที่จัดตั้งขึ้นตามประเภทของนโยบายการจ่ายเงินปันผลที่เลือก

PE - จำนวนกำไรสุทธิของ บริษัท ร่วมทุน

ใช่ - จำนวนเงินปันผลที่จ่ายต่อหุ้น

PE a - จำนวนกำไรสุทธิที่เป็นของหนึ่งหุ้น

b) อัตราส่วนราคาต่อกำไรต่อหุ้น. ถูกกำหนดโดยสูตร:

โดยที่ K c / d - อัตราส่วนราคาและรายได้ต่อหุ้น

РЦ a - ราคาตลาดของหนึ่งหุ้น;

D a - จำนวนเงินปันผลที่จ่ายต่อหุ้น

ในการประเมินประสิทธิผลของนโยบายการจ่ายเงินปันผล สามารถใช้ตัวชี้วัดการเปลี่ยนแปลงของมูลค่าตลาดของหุ้นได้

หลักสูตรการทำงาน

"การวิเคราะห์ผลกำไรขององค์กร"

เพนซ่า - 2010

บทนำ……………………………………………………………….3

บทที่ 1

1.1 สาระสำคัญ มูลค่า และการแบ่งประเภทกำไร……………………4

1.2 การวิเคราะห์ปัจจัยของกำไร……………………………………....9

1.3 วิธีวิเคราะห์งบกำไรขาดทุน……………12

บทที่ 2 การวิเคราะห์กำไรจากตัวอย่างของ JSC “Moloko”…………………………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………………………………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………

2.1 ลักษณะทางการเงินและเศรษฐกิจของ Moloko OJSC……..13

2.2 การวิเคราะห์ปัจจัยกำไรของ Moloko OJSC……………………...16

2.3 การวิเคราะห์งบกำไรขาดทุนของ Moloko OJSC สำหรับปี 2552..20

3.1 กำไรเป็นงานทางเศรษฐกิจที่สำคัญที่สุด……….28

3.2 ปัจจัยที่มีผลต่อปริมาณกำไรขององค์กร………..32

บทสรุป………………………………………………………… 35

ข้อมูลอ้างอิง…………………………………………….38

ภาคผนวก………………………………………………………… 40

การแนะนำ

เศรษฐกิจการตลาดกำหนดข้อกำหนดเฉพาะสำหรับระบบการจัดการองค์กร จำเป็นต้องมีการตอบสนองที่รวดเร็วขึ้นต่อสภาวะเศรษฐกิจที่เปลี่ยนแปลงไปเพื่อรักษาไว้

ฐานะการเงินที่ยั่งยืนและการปรับปรุงการผลิตอย่างต่อเนื่องตามสภาวะตลาดที่เปลี่ยนแปลงไป องค์กรวางแผนอย่างอิสระ (ตามสัญญาที่ทำกับผู้บริโภคและซัพพลายเออร์ ทรัพยากรวัสดุ) กิจกรรมและกำหนดโอกาสในการพัฒนาตามความต้องการของผลิตภัณฑ์ที่ผลิตขึ้นและความต้องการเพื่อให้แน่ใจว่าการพัฒนาอุตสาหกรรมและสังคม รายได้กลายเป็นตัวบ่งชี้ที่วางแผนอย่างอิสระท่ามกลางผู้อื่น อย่างไรก็ตาม ไม่สามารถสรุปได้ว่าการวางแผนและการสร้างผลกำไรยังคงอยู่ในขอบเขตผลประโยชน์ขององค์กรเท่านั้น รัฐ (งบประมาณ), ธนาคารพาณิชย์, โครงสร้างการลงทุน, ผู้ถือหุ้นและผู้ถือหลักทรัพย์รายอื่นไม่สนใจเรื่องนี้

วัตถุประสงค์ของงานนี้คือการวิเคราะห์ผลกำไรขององค์กร เพื่อให้บรรลุเป้าหมายนี้ในหลักสูตร จำเป็นต้องแก้ไขงานต่อไปนี้:

วิเคราะห์งบกำไรขาดทุนขององค์กร

โดยพิจารณาจากลักษณะทางการเงินของกิจการ

วัตถุประสงค์ของการศึกษาคือ JSC "Moloko" หัวข้อของการศึกษาคือกิจกรรมทางการเงินขององค์กร

การก่อตัวของกลไกของการแข่งขันที่รุนแรง ความผันผวนของสถานการณ์ตลาดทำให้องค์กรจำเป็นต้องใช้ทรัพยากรภายในอย่างมีประสิทธิภาพในการกำจัด ในด้านหนึ่งและในทางกลับกัน เพื่อตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงในเวลาที่เหมาะสม สภาพภายนอกซึ่งรวมถึง: ระบบการเงินและเครดิต นโยบายภาษีของรัฐ กลไกการกำหนดราคา ความสัมพันธ์กับซัพพลายเออร์และผู้บริโภค ด้วยเหตุผลเหล่านี้ ทิศทางของกิจกรรมการวิเคราะห์ก็เปลี่ยนไปเช่นกัน เพื่อให้แน่ใจว่าการผลิตมีประสิทธิภาพทางเศรษฐกิจสูง จำเป็นต้องมีนโยบายเศรษฐกิจของรัฐที่จะมีส่วนช่วยในการสร้างสภาพแวดล้อมที่เอื้อต่อกิจกรรมทางเศรษฐกิจและปรับทิศทางองค์กรเพื่อเพิ่มผลกำไร (รายได้) สูงสุด เนื่องจากเป็นสถานะที่กำหนดการทำงานที่ประสบความสำเร็จขององค์กร ปัญหาของกำไรและผลกำไรจึงมีความเกี่ยวข้องอย่างมากในปัจจุบัน

บทที่ 1

1.1 สาระสำคัญ มูลค่า และการแบ่งประเภทกำไร

องค์ประกอบที่จำเป็นของการวิเคราะห์สภาพทางการเงินคือการศึกษาผลลัพธ์ของกิจกรรมทางการเงินและเศรษฐกิจขององค์กรซึ่งมีลักษณะตามจำนวนกำไรหรือขาดทุน

สาระสำคัญทางเศรษฐกิจของกำไรมีดังนี้

กำหนดลักษณะผลลัพธ์ทางการเงินขององค์กรซึ่งขึ้นอยู่กับระดับของต้นทุน คุณภาพและปริมาณของผลิตภัณฑ์ ประสิทธิภาพแรงงาน ระดับการใช้สินทรัพย์การผลิต องค์กรการจัดการ โลจิสติกส์ และวิธีการที่ผลิตภัณฑ์ตอบสนองความต้องการของผู้บริโภค , เช่น. มันอยู่ในความต้องการ?

เป็นพื้นฐานของการพัฒนาเศรษฐกิจขององค์กร กำไรทำหน้าที่เป็นแหล่งหลักของการขยายพันธุ์ ดังนั้น กำไรจึงเป็นส่วนหนึ่งของรายได้สุทธิที่องค์กรจะได้รับโดยตรงหลังการขายผลิตภัณฑ์เพื่อเป็นรางวัลสำหรับเงินลงทุนและความเสี่ยงจากกิจกรรมของผู้ประกอบการ

จากผลลัพธ์ทางการเงินขององค์กร ผลกำไรจึงมีบทบาทในหลายมิติและหลากหลายรูปแบบที่ปรากฏ ประเภทของกำไรสามารถจัดระบบได้ตามเกณฑ์ที่กำหนด

ตามแหล่งที่มาของการสร้างกำไรจากการขายผลิตภัณฑ์งานบริการและกำไรจากการขายอื่น ๆ มีความแตกต่างกัน กำไรจากการขายสินค้า งาน บริการเป็นกำไรประเภทหลักในองค์กร เกี่ยวข้องโดยตรงกับเฉพาะอุตสาหกรรมขององค์กร กำไรจากการขายอื่น ได้แก่ รายได้จากการขายสินทรัพย์ถาวรที่ไม่ได้ใช้ สินทรัพย์ไม่มีตัวตน ตลอดจนรายได้จากการร่วมทุน รายได้จากหุ้น พันธบัตร และหลักทรัพย์อื่นๆ ค่าปรับ ค่าปรับ และค่าริบที่ได้รับ ฯลฯ

ตามประเภทของกิจกรรม พวกเขาจัดสรรกำไรจากกิจกรรมการดำเนินงาน การลงทุน และกิจกรรมทางการเงิน กำไรจากการดำเนินงานเป็นผลมาจากการผลิตและการตลาดหรือกิจกรรมหลักสำหรับองค์กรนี้ ผลลัพธ์ของกิจกรรมการลงทุนสะท้อนให้เห็นบางส่วนในรูปแบบของรายได้จากการเข้าร่วมกิจกรรมร่วมกัน จากการเป็นเจ้าของหลักทรัพย์และเงินฝาก และกำไรบางส่วนจากการขายอสังหาริมทรัพย์ นอกจากนี้ ผลลัพธ์ของการลงทุนยังสะท้อนให้เห็นในกำไรจากการดำเนินงาน เมื่อการลงทุนถูกแปลงเป็นสินทรัพย์จริงสำหรับการขยาย การต่ออายุ และความทันสมัยของการผลิต กำไรจากกิจกรรมทางการเงินหมายถึงผลกระทบทางอ้อมของการระดมทุนจากแหล่งภายนอกในแง่ที่ดีกว่าสภาวะตลาดโดยเฉลี่ย นอกจากนี้ ในกระบวนการของกิจกรรมทางการเงิน สามารถรับกำไรโดยตรงจากทุนที่ลงทุนได้โดยใช้ผลกระทบของการก่อหนี้ทางการเงิน

ตามองค์ประกอบขององค์ประกอบที่รวม กำไรส่วนเพิ่ม (ขั้นต้น) กำไรก่อนภาษี กำไรสุทธิมีความโดดเด่น กำไรส่วนเพิ่มคือส่วนต่างระหว่างรายได้สุทธิและต้นทุนการผลิตโดยตรงสำหรับผลิตภัณฑ์ที่ขาย กำไรก่อนหักภาษีเป็นตัวกำหนดผลลัพธ์ทางการเงินโดยรวมขององค์กร กำไรก่อนภาษีเป็นผลรวมของผลลัพธ์ทางการเงินจากกิจกรรมปกติและรายได้และค่าใช้จ่ายอื่น กำไรสุทธิคือจำนวนกำไรที่ยังคงอยู่ในการกำจัดขององค์กรหลังจากชำระภาษีเงินได้

ตามลักษณะการใช้งาน กำไรสุทธิแบ่งออกเป็นทุนและการบริโภค กำไรที่เป็นตัวพิมพ์ใหญ่ ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของกำไรสุทธิที่นำไปสนับสนุนการเติบโตของสินทรัพย์ของบริษัท กำไรที่บริโภคได้ - สิ่งที่ใช้ในการจ่ายเงินปันผลให้กับผู้ถือหุ้นและผู้ก่อตั้งองค์กร

ตามลักษณะการเก็บภาษี แยกได้และไม่ต้องเสียภาษี การแบ่งผลกำไรดังกล่าวมีบทบาทสำคัญในการกำหนดนโยบายภาษี เนื่องจากช่วยให้เราประเมินธุรกรรมทางธุรกิจทางเลือกจากมุมมองของผลกระทบได้ องค์ประกอบของรายได้ที่ไม่ต้องเสียภาษีถูกควบคุมโดยกฎหมายภาษีอากร

ตามลักษณะของการชำระล้างผลกำไรตามอัตราเงินเฟ้อ มีกำไรเล็กน้อยและตามจริง ซึ่งปรับตามอัตราเงินเฟ้อในรอบระยะเวลารายงาน

สำหรับระยะเวลาการสร้างที่อยู่ระหว่างการพิจารณา กำไรของปีรายงาน กำไรของปีที่แล้วและกำไรที่วางแผนไว้จะแตกต่างออกไป

รายการคุณสมบัติการจำแนกประเภทด้านบนไม่ได้สะท้อนถึงประเภทของผลกำไรทั้งหมดที่ใช้ในคำศัพท์ทางวิทยาศาสตร์และแนวปฏิบัติขององค์กร

ตามประเภทของกิจกรรมทางเศรษฐกิจ พวกเขาแยกแยะ: กำไรจากกิจกรรมหลัก (การดำเนินงาน) ซึ่งรวมถึงกำไรจากการขายผลิตภัณฑ์และรายได้จากการดำเนินงานและค่าใช้จ่ายอื่น ๆ กำไรจากกิจกรรมการลงทุน กำไรจากกิจกรรมทางการเงิน
ตามองค์ประกอบขององค์ประกอบที่รวมไว้มี: กำไรส่วนเพิ่ม (รวม); กำไรจากการขายสินค้า ผลลัพธ์ทางการเงินรวมของรอบระยะเวลารายงานก่อนดอกเบี้ยและภาษี (กำไรขั้นต้น) กำไรก่อนหักภาษี; กำไรสุทธิ. กำไรส่วนเพิ่มคือส่วนต่างระหว่างรายได้ (สุทธิ) และต้นทุนการผลิตโดยตรงสำหรับผลิตภัณฑ์ที่ขาย กำไรจากการขายผลิตภัณฑ์คือความแตกต่างระหว่างกำไรส่วนเพิ่มและต้นทุนคงที่ขององค์กร กำไรขั้นต้นรวมถึงผลลัพธ์ทางการเงิน (ก่อนหักดอกเบี้ยและภาษี) จากกิจกรรมการดำเนินงาน การเงินและการลงทุน รายได้และค่าใช้จ่ายที่ไม่ได้ดำเนินการและพิเศษ เป็นลักษณะผลลัพธ์ทางการเงินโดยรวมที่องค์กรได้รับสำหรับผู้มีส่วนได้เสียทั้งหมด (รัฐ เจ้าหนี้ เจ้าของ พนักงานที่ได้รับการว่าจ้าง) กำไรก่อนหักภาษีเป็นผลจากการจ่ายดอกเบี้ยให้เจ้าหนี้ กำไรสุทธิคือจำนวนกำไรที่ยังคงอยู่ในการกำจัดขององค์กรหลังจากชำระภาษีทั้งหมด การคว่ำบาตรทางเศรษฐกิจ และเงินสมทบอื่นๆ ที่จำเป็น
ขึ้นอยู่กับลักษณะของกิจกรรมขององค์กร กำไรจากกิจกรรมปกติ (ดั้งเดิม) และกำไรจาก เหตุฉุกเฉินผิดปกติสำหรับวิสาหกิจที่กำหนดซึ่งต้องได้รับการจัดสรรจากกำไรทั้งหมดเพื่อการประเมินงานขององค์กรที่ถูกต้อง
โดยธรรมชาติของการเก็บภาษี รายได้ที่ต้องเสียภาษีและรายได้ปลอดภาษี (พิเศษ) จะแยกความแตกต่างตามกฎหมายภาษีซึ่งมีการทบทวนเป็นระยะ
ตามระดับการบัญชีสำหรับปัจจัยด้านเงินเฟ้อ กำไรเล็กน้อยและกำไรจริงที่ปรับตามอัตราเงินเฟ้อในรอบระยะเวลารายงานจะมีความโดดเด่น

ตามเนื้อหาทางเศรษฐกิจ กำไรแบ่งออกเป็นบัญชีและเศรษฐกิจ กำไรทางบัญชีถูกกำหนดเป็นความแตกต่างระหว่างรายได้และต้นทุนปัจจุบันที่ชัดเจนซึ่งสะท้อนให้เห็นในระบบบัญชี กำไรทางเศรษฐกิจแตกต่างจากกำไรทางบัญชีโดยที่เมื่อคำนวณมูลค่าจะไม่รวมต้นทุนที่ชัดเจนเท่านั้น แต่ยังรวมถึงค่าใช้จ่ายโดยนัยที่ไม่สะท้อนให้เห็นในการบัญชี (เช่น ค่าใช้จ่ายในการบำรุงรักษาสินทรัพย์ถาวร เป็นของเจ้าของบริษัท)
ตามลักษณะการใช้งาน กำไรสุทธิจะแบ่งออกเป็นส่วนทุน (ไม่ได้แจกจ่าย) ที่ใช้ไป กำไรที่เป็นทุนเป็นส่วนหนึ่งของกำไรสุทธิซึ่งใช้เป็นเงินทุนสำหรับการเติบโตของสินทรัพย์ของบริษัท กำไรที่บริโภคได้ - ส่วนนั้นที่ใช้จ่ายเงินปันผลให้กับผู้ถือหุ้นขององค์กร

ในระบบเศรษฐกิจแบบตลาด มูลค่าของกำไรสำหรับองค์กรนั้นมหาศาล ความปรารถนาที่จะสร้างผลกำไรชี้นำองค์กรเพื่อเพิ่มปริมาณการขายผลิตภัณฑ์ที่ผู้บริโภคต้องการ ลดต้นทุนในการดำเนินการ ด้วยการแข่งขันที่พัฒนาแล้ว สิ่งนี้ไม่เพียงแค่บรรลุเป้าหมายของการเป็นผู้ประกอบการเท่านั้น แต่ยังบรรลุความพึงพอใจต่อความต้องการทางสังคมด้วย สำหรับผู้ประกอบการ กำไรเป็นสัญญาณที่บ่งบอกว่าที่ไหนสามารถเพิ่มมูลค่าได้มากที่สุด สร้างแรงจูงใจให้ลงทุนในพื้นที่เหล่านี้

1.2 การวิเคราะห์ปัจจัยกำไร

ผลลัพธ์ทางการเงินขั้นสุดท้ายขององค์กร กำไรหรือขาดทุนในงบดุล คือผลรวมเชิงพีชคณิตของผลลัพธ์ (กำไรหรือขาดทุน) จากการขายผลิตภัณฑ์ในความต้องการของตลาด (งาน บริการ) ผลลัพธ์ (กำไรหรือขาดทุน) จากการขายอื่นๆ รายได้และค่าใช้จ่ายจากการดำเนินงานที่ไม่ใช่การขาย การคำนวณกำไรในงบดุลอย่างเป็นทางการแสดงไว้ด้านล่าง:

R B = ± R R ± R PR ± R VN,

ที่ไหน
R B - กำไรหรือขาดทุนในงบดุล

R PR - ผลลัพธ์จากการดำเนินการอื่น
Р ВН - ผลลัพธ์ (รายได้และค่าใช้จ่าย) จากการดำเนินการที่ไม่ใช่การขาย

ผลลัพธ์ทางการเงินของกิจกรรมขององค์กรนั้นโดดเด่นด้วยตัวบ่งชี้รายได้ (รายได้รวม) จากการขายผลิตภัณฑ์จำนวนภาษีมูลค่าเพิ่ม
รายได้จากการขายผลิตภัณฑ์บ่งบอกถึงความสมบูรณ์ของวงจรการผลิตขององค์กร การคืนทุนขององค์กรขั้นสูงสำหรับการผลิตเป็นเงินสด และการเริ่มต้นรอบใหม่ในการหมุนเวียนของเงินทุน หลังจากหักเงินที่ได้จากการขายผลิตภัณฑ์จำนวนภาษีมูลค่าเพิ่มและสรรพสามิตตลอดจนต้นทุนในการผลิตผลิตภัณฑ์ที่ขายแล้วเราจะได้ผลลัพธ์ (กำไรหรือขาดทุน) จากการขาย กำไรจากการขายสามารถคำนวณได้โดยใช้สูตร

P P \u003d N P - S P - P D,

ที่ไหน
Р Р - ผลลัพธ์จากการขายผลิตภัณฑ์ที่เป็นที่ต้องการของตลาด (งาน บริการ)
N P - รายได้ (รายได้รวม) จากการขายผลิตภัณฑ์
S P - ต้นทุนการผลิตของผลิตภัณฑ์ที่ขาย
P D - ภาษีมูลค่าเพิ่มและภาษีสรรพสามิต

ตัวชี้วัดของผลลัพธ์ทางการเงินแสดงถึงประสิทธิภาพที่สมบูรณ์ของการจัดการขององค์กร

วิเคราะห์ปัจจัยกำไรจากการขายสินค้า (งานบริการ)

กำไรจากการขายผลิตภัณฑ์ในความต้องการของตลาดในกรณีทั่วไปเปลี่ยนแปลงภายใต้อิทธิพลของปัจจัยเช่นการเปลี่ยนแปลงใน: ปริมาณการขาย; โครงสร้างผลิตภัณฑ์ ราคาขายสำหรับสินค้าที่ขาย; ราคาวัตถุดิบ วัตถุดิบ เชื้อเพลิง อัตราภาษีพลังงานและการขนส่ง ระดับของต้นทุนวัสดุและทรัพยากรแรงงาน

1) การคำนวณการเปลี่ยนแปลงทั้งหมดของกำไร (Р) จากการขายผลิตภัณฑ์:

P \u003d หน้า 1 - หน้า 0,

ที่ไหน
P 1 - กำไรของปีที่รายงาน
P 0 - กำไรของปีฐาน

2) การคำนวณผลกระทบต่อกำไรจากการเปลี่ยนแปลงราคาขายของผลิตภัณฑ์ที่ขาย:

Р 1 = N p1 - N p1,0 = p 1 q 1 - p 0 q 1,

ที่ไหน
N p1 \u003d p 1 q 1 - ยอดขายในปีที่รายงานในราคาของปีรายงาน (p - ราคาผลิตภัณฑ์ q - จำนวนผลิตภัณฑ์);
N p1,0 = p 0 q 1 - ยอดขายในปีที่รายงานในราคาปีฐาน

3) การคำนวณผลกระทบต่อกำไรจากการเปลี่ยนแปลงปริมาณการผลิต (P 2) (ปริมาณการผลิตจริงในการประเมินต้นทุนตามแผน (ฐาน)):

P 2 \u003d P 0 K 1 - P 0 \u003d P 0 (K 1 - 1),

ที่ไหน
P 0 - กำไรของปีฐาน
K 1 - สัมประสิทธิ์การเติบโตในปริมาณการขายผลิตภัณฑ์

K 1 \u003d S 1.0 / S 0

ที่ไหน

S 0 - ต้นทุนของปีฐาน (งวด)

4) การคำนวณผลกระทบต่อกำไรจากการเปลี่ยนแปลงปริมาณการผลิตเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างของผลิตภัณฑ์ (P 3):

R 3 \u003d R 0 (K 2 - K 1)

ที่ไหน
K 2 - สัมประสิทธิ์การเติบโตของปริมาณการขายในการประเมินราคาขาย

K 2 \u003d N 1.0 / N 0,

ที่ไหน
N 1.0 - การขายในรอบระยะเวลารายงานที่ราคาฐาน
N 0 - การนำไปใช้ในช่วงเวลาฐาน

5) การคำนวณผลกระทบต่อกำไรจากการออมจากการลดต้นทุนการผลิต ( R 4 ):

P 4 \u003d S 1.0 - S 1

ที่ไหน
S 1.0 - ต้นทุนจริงของสินค้าที่ขายสำหรับรอบระยะเวลารายงานในราคาและภาษีของงวดฐาน
S 1 - ต้นทุนขายจริงของรอบระยะเวลารายงาน

6) การคำนวณผลกระทบต่อกำไรจากการเปลี่ยนแปลงของต้นทุนเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างในองค์ประกอบของผลิตภัณฑ์ (Р 5):

Р 5 \u003d S 0 K 2 - S 1.0.

การคำนวณแยกตามข้อมูลทางบัญชีจะกำหนดผลกระทบต่อกำไรจากการเปลี่ยนแปลงของราคาวัสดุและภาษีสำหรับบริการ (R 6) รวมถึงการประหยัดที่เกิดจากการละเมิดวินัยทางเศรษฐกิจ (R 7) ผลรวมของค่าเบี่ยงเบนของปัจจัยทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงทั้งหมดในกำไรจากการขายสำหรับรอบระยะเวลารายงาน ซึ่งแสดงโดยสูตรต่อไปนี้:

R \u003d R 1 - R 0 \u003d R 1 + R 2 + R 3 + R 4 + R 5 + R 6 + R 7,

ที่ไหน
P - การเปลี่ยนแปลงทั้งหมดของกำไร

1.3 วิธีวิเคราะห์งบกำไรขาดทุน

การวิเคราะห์งบกำไรขาดทุนเกี่ยวข้องกับการศึกษารายการรายงานทั้งหมดอย่างสม่ำเสมอ การวิเคราะห์เริ่มต้นด้วยการศึกษารายได้เป็นรายได้จาก พันธุ์ธรรมดากิจกรรมและค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้อง – ต้นทุนขาย ความสนใจเป็นพิเศษให้กับแนวโน้มในตัวชี้วัดเหล่านี้ ประเภทต่างๆ ของการดำเนินงานและรายได้และค่าใช้จ่ายอื่น ๆ ถือเป็นปัจจัยที่มีอิทธิพลต่อตัวเลขกำไร (ขาดทุน) เป้าหมายสูงสุดของการวิเคราะห์คือการอธิบายสาเหตุของการเปลี่ยนแปลงและคุณภาพของรายได้สุทธิ - แหล่งที่มาของกำไรจากเงินทุนและการจ่ายเงินปันผล ผลของการวิเคราะห์งบกำไรขาดทุนของหน่วยงานธุรกิจเฉพาะนั้นใช้ในการวิเคราะห์เชิงเปรียบเทียบ ซึ่งเป็นสิ่งสำคัญสำหรับเจ้าหนี้ ผู้ถือหุ้น ผู้เข้าร่วมในตลาดหุ้น และผู้ใช้รายอื่นๆ ที่ตัดสินใจทางธุรกิจตามทางเลือกของตัวเลือก นอกจากนี้ ผลการวิเคราะห์ยังนำไปใช้ในการพยากรณ์ผลประกอบการทางการเงินทั้งภายในและภายนอกอีกด้วย การวิเคราะห์ภายนอก.

ในเชิงวิเคราะห์ มีหลายวิธีที่ใช้ในการวิเคราะห์รูปแบบการรายงานใดๆ: แนวตั้ง แนวนอน การวิเคราะห์แนวโน้มของตัวบ่งชี้ การคำนวณอัตราส่วนทางการเงิน การวิเคราะห์เปรียบเทียบ การวิเคราะห์ปัจจัย ในการประเมินคุณภาพของกำไร สำคัญมากแนบกับวิธีการบัญชี วิธีการทางสถิติใช้ในการพยากรณ์ผลลัพธ์ทางการเงิน วิธีมาตรฐานของการวิเคราะห์การรายงานรวมถึงการวิเคราะห์ในแนวนอนและแนวตั้งของการก่อตัวของผลลัพธ์ทางการเงิน ซึ่งดำเนินการในตารางการวิเคราะห์โดยใช้ตัวบ่งชี้ไดนามิกสัมพัทธ์ ตัวบ่งชี้โครงสร้าง และไดนามิกของโครงสร้าง

การวิเคราะห์ในแนวตั้งของงบกำไรขาดทุนคือการวิเคราะห์โครงสร้างของการสร้างผลลัพธ์ทางการเงินเมื่อเปรียบเทียบกับงวดก่อนหน้า การวิเคราะห์แนวนอนมีวัตถุประสงค์เพื่อศึกษาอัตราการเติบโต (การเติบโต) ของตัวชี้วัด ซึ่งอธิบายสาเหตุของการเปลี่ยนแปลงโครงสร้าง การวิเคราะห์แนวโน้มเป็นไปได้เมื่อมีข้อมูลที่เปรียบเทียบได้เป็นเวลาหลายปีซึ่งหมายถึงระยะเวลานานในการดำเนินงานขององค์กร ความมั่นคงของวิธีการบัญชี PI กำหนดรูปแบบการบัญชี ความสามารถในการคำนึงถึงผลกระทบของอัตราเงินเฟ้อต่อตัวชี้วัดทางบัญชี ข้อมูลปีฐานเป็นจุดเริ่มต้นสำหรับการคำนวณและถือเป็น 100% การเปลี่ยนแปลงในตัวบ่งชี้งบกำไรขาดทุน (ปริมาณการขาย ต้นทุน รายได้และค่าใช้จ่ายต่างๆ ตัวบ่งชี้ประสิทธิภาพทางการเงิน) คำนวณสำหรับแต่ละตัวบ่งชี้เป็นเปอร์เซ็นต์ของปีฐาน เมื่อศึกษาเป็นระยะเวลานานเพียงพอ ข้อมูลสามารถหาค่าเฉลี่ยได้ เช่น ค่าเฉลี่ยคำนวณทุกสามปี อีกวิธีหนึ่งคือการคำนวณตัวบ่งชี้โครงสร้างของงบกำไรขาดทุนเป็นเวลาหลายปี แนวโน้มที่สร้างขึ้นจึงมีการศึกษาเพื่อระบุแนวโน้มในผลลัพธ์ทางการเงิน

บทที่ 2 การวิเคราะห์กำไรจากตัวอย่างของ OAO Moloko

2.1 ลักษณะทางการเงินและเศรษฐกิจของ OAO Moloko

ตัวชี้วัดผลการดำเนินงานของบริษัทสำหรับปี 2552 สะท้อนถึงแนวโน้มที่ลดลงของปริมาณการผลิตและการขาย และการเติบโตของต้นทุนเฉพาะ

ตารางที่ 1 - ตัวชี้วัดกิจกรรมหลักของ Moloko OJSC

ตัวชี้วัด
				กำไร(+)
				ปฏิเสธ(-)
รายได้จากการขายสินค้าทั้งหมด
รวมทั้ง:
จากการแปรรูปนม
จากการผลิต kvass
ว่าด้วยการดำเนินงานด้านการเกษตร สินค้า
จากการขายสินค้าที่ซื้อ
จากค่าเช่า
จากการขายสินค้าจัดเลี้ยง
ราคา
รวมทั้ง:
ต้นทุนของผลิตภัณฑ์จากการแปรรูปนม
ต้นทุนการผลิต kvass
ต้นทุนทางการเกษตร สินค้า
ต้นทุนของสินค้าที่ซื้อ
ค่าเช่า
ค่าจัดเลี้ยง
กำไรขั้นต้น
ค่าใช้จ่ายในการขาย
รายได้จากการขาย
ดอกเบี้ยค้างรับ
เปอร์เซ็นต์ที่ต้องจ่าย
รายได้อื่นๆ
ค่าใช้จ่ายอื่นๆ
กำไร(ขาดทุน)ก่อนหักภาษี
ภาษีเงินได้
มาตรการคว่ำบาตรภาษี
กำไรสุทธิของปีที่รายงาน

รายได้ที่เพิ่มขึ้นอย่างเห็นได้ชัดในปี 2552 (ตารางที่ 1) ทำให้บริษัทมีสถานะที่แข็งแกร่งในตลาด เพิ่มช่วงของผลิตภัณฑ์ และช่วยลดปริมาณหนี้เงินกู้ โดยพื้นฐานแล้วการเติบโตนั้นเกิดจากการปรับปรุงคุณภาพของผลิตภัณฑ์และความต้องการที่เพิ่มขึ้นซึ่งเกี่ยวข้องกับสิ่งนี้การจัดการขององค์กรได้เพิ่มราคาของผลิตภัณฑ์ซึ่งไม่สามารถก่อให้เกิดประโยชน์ได้

รูปที่ 2 - ข้อมูลเกี่ยวกับหนี้ของ JSC "Moloko"

การเติบโตของลูกหนี้มีความเกี่ยวข้องกับเงื่อนไขของสัญญา คู่สัญญาบางรายอาจได้รับการชำระเงินล่าช้าสูงสุด 10 วันทำการธนาคาร เจ้าหนี้การค้าขององค์กรส่วนใหญ่ประกอบด้วยหนี้ของรัฐฟาร์มสำหรับน้ำนมดิบ บริษัทชำระหนี้นี้ด้วยความช่วยเหลือจากเงินกู้ยืมจากธนาคาร

2.2 การวิเคราะห์ปัจจัยกำไร

แหล่งที่มาหลักของการสร้างผลกำไรคือกิจกรรมหลักขององค์กรเพื่อวัตถุประสงค์ในการสร้าง ลักษณะของกิจกรรมนี้กำหนดโดยลักษณะเฉพาะของภาคอุตสาหกรรมขององค์กร มันขึ้นอยู่กับกิจกรรมอุตสาหกรรมและการค้าซึ่งเสริมด้วยกิจกรรมทางการเงินและการลงทุน

กำไรจากการขายผลิตภัณฑ์ งาน บริการ หมายถึง ผลต่างระหว่างเงินที่ได้จากการขายผลิตภัณฑ์ งาน บริการ (หักภาษีมูลค่าเพิ่ม ภาษีสรรพสามิต และการชำระเงินบังคับที่คล้ายกัน) ต้นทุนสินค้าขาย งาน บริการ ค่าใช้จ่ายเชิงพาณิชย์และการบริหาร การประเมินปัจจัยข้างต้นสามารถทำได้โดยใช้วิธีการวิเคราะห์ปัจจัย สำหรับการวิเคราะห์ภายนอก งบการบัญชี (การเงิน) "งบกำไรขาดทุน" (แบบฟอร์มหมายเลข 2) ใช้เป็นแหล่งข้อมูล

การวิเคราะห์กำไรจากการขายผลิตภัณฑ์ งาน บริการสามารถทำได้บนพื้นฐานของข้อมูลต่อไปนี้ (ตารางที่ 2)

ตารางที่ 2 - ตัวชี้วัดประสิทธิภาพของ OAO Moloko สำหรับปี 2551-2552

ตัวชี้วัด	สำหรับปีที่แล้ว	สำหรับปีที่รายงาน	เติบโตแน่นอน	ใน% สำหรับก่อนหน้า ปี
รายได้จากการขายสินค้า ผลงาน บริการ
ผลิตภัณฑ์ซี/ซี
ค่าใช้จ่ายในการขาย
ค่าใช้จ่ายในการบริหารจัดการ
กำไรจากการขายสินค้า ผลงาน คอนดิชั่น
ดัชนีการเปลี่ยนแปลงราคา
ปริมาณของ real-ii ในราคาที่เทียบเคียงได้

ลองกำหนดอิทธิพลของปัจจัยต่อปริมาณกำไรตามอัลกอริทึมต่อไปนี้

1) ในการพิจารณาผลกระทบของปริมาณการขายต่อกำไร จำเป็นต้องคูณกำไรของงวดก่อนหน้าด้วยการเปลี่ยนแปลงของปริมาณการขาย ความยากของระเบียบวิธีหลักในการพิจารณาปัจจัยนี้เกี่ยวข้องกับความยากในการพิจารณาการเปลี่ยนแปลงปริมาณทางกายภาพของผลิตภัณฑ์ที่ขาย การพิจารณาการเปลี่ยนแปลงปริมาณการขายนั้นถูกต้องที่สุดโดยการเปรียบเทียบการรายงานและตัวชี้วัดพื้นฐาน ซึ่งแสดงเป็นมาตรวัดธรรมชาติหรือตามเงื่อนไข สิ่งนี้เป็นไปได้เมื่อผลิตภัณฑ์เป็นเนื้อเดียวกัน ในกรณีส่วนใหญ่ ผลิตภัณฑ์ที่ขายมีองค์ประกอบต่างกัน และจำเป็นต้องทำการเปรียบเทียบในแง่ของมูลค่า เพื่อให้แน่ใจว่าข้อมูลสามารถเปรียบเทียบกันได้และไม่รวมอิทธิพลของปัจจัยอื่นๆ จำเป็นต้องเปรียบเทียบการรายงานและปริมาณการขายพื้นฐานที่แสดงในราคาเดียวกัน (ควรเป็นราคาของช่วงเวลาพื้นฐาน)

เพื่อให้ปริมาณการขายของรอบระยะเวลารายงานอยู่ในรูปแบบที่เปรียบเทียบได้ จำเป็นต้องทราบดัชนีการเปลี่ยนแปลงราคาสำหรับผลิตภัณฑ์ ผลงาน บริการ การคำนวณใหม่ดำเนินการโดยหารปริมาณการขายของรอบระยะเวลารายงานด้วยดัชนีการเปลี่ยนแปลงของราคาขาย การคำนวณดังกล่าวไม่ถูกต้องทั้งหมด เนื่องจากราคาสำหรับผลิตภัณฑ์ที่ขายเปลี่ยนแปลงตลอดรอบระยะเวลาการรายงาน

ในตัวอย่างของเรา ปริมาณการขายสำหรับรอบระยะเวลาการรายงานในราคาของช่วงเวลาฐานมีจำนวน 47,122,000 รูเบิล (54190/1.15). เมื่อพิจารณาถึงการเปลี่ยนแปลงของปริมาณการขายสำหรับช่วงเวลาที่วิเคราะห์คือ 81.525% (47122/57800*100%) กล่าวคือ มีปริมาณการขายลดลง 18.475%

เนื่องจากปริมาณการขายผลิตภัณฑ์ลดลง กำไรจากการขายสินค้า งาน บริการลดลง:

8540 * (-0.18475) = -1577 พันรูเบิล

2) ผลกระทบของโครงสร้างช่วงของผลิตภัณฑ์ที่ขายต่อกำไรถูกกำหนดโดยการเปรียบเทียบกำไรของรอบระยะเวลารายงาน คำนวณจากราคาและต้นทุนเฉพาะของงวดฐาน กับกำไรพื้นฐาน คำนวณใหม่สำหรับการเปลี่ยนแปลงใน ปริมาณการขาย.

กำไรของรอบระยะเวลารายงานตามต้นทุนและราคาของรอบระยะเวลาฐานสามารถกำหนดได้ด้วยระดับความธรรมดาบางประการดังนี้

เงินสดรับจากการขายรอบระยะเวลารายงานในราคาของงวดฐาน 47122

ผลิตภัณฑ์ที่ขายจริงคำนวณที่ต้นทุนพื้นฐาน (41829 * 0.81525) = 34091;

ค่าใช้จ่ายในการขายงวดฐาน 2615 - ค่าใช้จ่ายในการบริหารของงวดฐาน 4816

กำไรของรอบระยะเวลารายงานที่คำนวณด้วยต้นทุนพื้นฐานและราคาพื้นฐาน (47122–34091–2615–4816) = 5600 ดังนั้น ผลกระทบของการเปลี่ยนแปลงในโครงสร้างการแบ่งประเภทต่อจำนวนกำไรจากการขายเท่ากับ:

5600 - (8540 * 0.81525) \u003d -1362 พันรูเบิล

การคำนวณแสดงให้เห็นว่าสัดส่วนของผลิตภัณฑ์ที่มีระดับการทำกำไรต่ำกว่านั้นเพิ่มขึ้นในองค์ประกอบของผลิตภัณฑ์ที่ขาย

3) ผลกระทบของการเปลี่ยนแปลงในต้นทุนของสินค้าที่ขายต่อกำไรสามารถกำหนดได้โดยการเปรียบเทียบต้นทุนขายของผลิตภัณฑ์ในรอบระยะเวลารายงานกับต้นทุนของงวดฐาน ซึ่งคำนวณใหม่สำหรับการเปลี่ยนแปลงปริมาณการขาย:

39780 - (41829 * 0.81525) \u003d 5690 พันรูเบิล

ต้นทุนขายสินค้าเพิ่มขึ้น ดังนั้น กำไรจากการขายสินค้าลดลงในปริมาณเท่าเดิม

4) ผลกระทบของการเปลี่ยนแปลงในค่าใช้จ่ายเชิงพาณิชย์และการบริหารต่อกำไรจะถูกกำหนดโดยการเปรียบเทียบค่าของพวกเขาในการรายงานและรอบระยะเวลาฐาน เนื่องจากค่าใช้จ่ายในการขายลดลง กำไรเพิ่มขึ้น 1,140 พันรูเบิล (1475 - 2615) และโดยการลดจำนวนค่าใช้จ่ายในการจัดการ - 1051,000 rubles (3765 - 4816)

5) ในการพิจารณาผลกระทบของราคาขายของผลิตภัณฑ์ งาน บริการต่อการเปลี่ยนแปลงของกำไร จำเป็นต้องเปรียบเทียบปริมาณการขายของรอบระยะเวลารายงานที่แสดงในราคาของการรายงานและรอบระยะเวลาฐานเช่น:

54190 - 47122 \u003d 7068 พันรูเบิล

อิทธิพลทั้งหมดของปัจจัยเหล่านี้ทั้งหมดเท่ากับ:

การเปลี่ยนแปลงปริมาณการขาย -1577;

เปลี่ยนโครงสร้างช่วงของผลิตภัณฑ์ที่ขาย -1362;

การเปลี่ยนแปลงราคาต้นทุน -5690;

เปลี่ยนแปลงค่าใช้จ่ายทางการค้า +1140;

การเปลี่ยนแปลงจำนวนค่าใช้จ่ายในการจัดการ + 1051;

การเปลี่ยนแปลงราคาขาย +7068;

อิทธิพลทั้งหมดของปัจจัย +630

ต้นทุนขายที่เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญเกิดขึ้นจากการเพิ่มขึ้นของราคาวัตถุดิบและวัสดุสิ้นเปลือง นอกจากนี้ ปริมาณการขายที่ลดลง การเปลี่ยนแปลงในโครงสร้างผลิตภัณฑ์ที่เป็นลบทำให้ผลกำไรลดลง ผลกระทบด้านลบจากปัจจัยดังกล่าวได้รับการชดเชยด้วยการเพิ่มขึ้นของราคาสินค้าที่ขาย รวมทั้งค่าใช้จ่ายในการบริหารและการค้าที่ลดลง ดังนั้นเงินสำรองสำหรับการเติบโตของกำไรขององค์กรคือการเติบโตของยอดขายการเพิ่มส่วนแบ่งของผลิตภัณฑ์ประเภทที่ทำกำไรได้มากขึ้นในปริมาณการขายทั้งหมดและการลดต้นทุนการผลิต

2.2 การวิเคราะห์งบกำไรขาดทุนของ Moloko OJSC สำหรับปี 2552 (

เมื่อสร้างตารางวิเคราะห์ต้องคำนึงว่าวัตถุประสงค์ของการวิเคราะห์คือชุดที่ต่างกัน: รายได้และค่าใช้จ่าย กำไรและขาดทุน ตัวบ่งชี้สุดท้าย (ไม่ว่าจะเป็นกำไรก่อนหักภาษีหรือกำไรสุทธิ) ไม่ได้เกิดขึ้นจากรายได้จากการขายเท่านั้น ไม่สะดวกเสมอไปที่จะใช้ปริมาณการขายเพื่อกำหนดตัวบ่งชี้ทั้งหมดในตาราง เพื่อศึกษาปัจจัยที่มีอิทธิพลต่อกำไรสุทธิในปีที่รายงานเมื่อเทียบกับปีก่อน จำเป็นต้องวิเคราะห์หลายขั้นตอนในการสร้างผลลัพธ์ทางการเงิน ดังนั้นจึงควรนำเสนอข้อมูลเกี่ยวกับการก่อตัวของผลลัพธ์ทางการเงินในหลายตารางซึ่งจำนวนและเนื้อหาจะถูกกำหนดโดยเนื้อหาของการบัญชีกำไรขาดทุน

โดยปกติ ตารางจะรวมค่าสัมบูรณ์ของตัวชี้วัดที่วิเคราะห์ ตามการคำนวณค่าเบี่ยงเบน ข้อมูลเกี่ยวกับโครงสร้างของชุดตัวบ่งชี้และการเปลี่ยนแปลง ตัวชี้วัดสัมพันธ์ของพลวัตของตัวชี้วัดผลลัพธ์ทางการเงิน งบกำไรขาดทุนแบบย่อ1 สะท้อนข้อมูลทั่วไปเกี่ยวกับการก่อตัวของกำไรสุทธิ ในปีที่รายงาน กำไรก่อนภาษีเพิ่มขึ้น 86.1% กำไรสุทธิ - 77.4% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า กำไรจากการขายสินค้าเป็นส่วนแบ่งกำไรก่อนหักภาษี ในปีที่แล้วส่วนแบ่งกำไรจากการขายในกำไรรวมก่อนหักภาษีอยู่ที่ 113% ซึ่งแสดงถึงค่าใช้จ่ายอื่นที่สูงกว่ารายได้อื่นและหมายถึงการสูญเสียกำไรจากการขายผลิตภัณฑ์ (สินค้า งาน บริการ) ในกรณีนี้ เช่นเดียวกับส่วนแบ่งกำไรจากการขายที่ลดลง จำเป็นต้องมีการวิเคราะห์โดยละเอียดเกี่ยวกับโครงสร้างรายได้และค่าใช้จ่ายขององค์กรในบริบทของค่าใช้จ่ายทั่วไปและค่าใช้จ่ายอื่นๆ จำเป็นต้องติดตามการเปลี่ยนแปลงของอัตราส่วนรายได้และค่าใช้จ่ายเป็นเวลาสามปีที่อยู่ติดกันหรือมากกว่านั้น ตารางที่ 4 รวบรวมตามงบกำไรขาดทุน ให้ข้อมูลเกี่ยวกับรายได้และค่าใช้จ่ายของ OAO Moloko เป็นเวลาสองปี ในโครงสร้างของรายได้ (ค่าใช้จ่าย) ของ Moloko OJSC มากกว่า 90% เป็นรายได้ (ค่าใช้จ่าย) จากกิจกรรมปกติซึ่งส่วนใหญ่สร้างกำไรสุทธิ ความสามารถในการทำกำไรของกิจกรรมปัจจุบัน (ส่วนที่เกินจากรายได้ปกติเมื่อเทียบกับค่าใช้จ่าย) ลดลงจาก 10.8% เป็น 10.0% รายได้จากการดำเนินงานเกินค่าใช้จ่ายเป็นเวลาสองปี: ในปีที่แล้ว 8.7% ในปีที่รายงาน - 15.4% โดยทั่วไป อัตราการเติบโตของรายได้จะสูงกว่าอัตราการเติบโตของค่าใช้จ่าย แนวโน้มที่ไม่เอื้ออำนวยคืออัตราการเติบโตที่สูงขึ้นของค่าใช้จ่ายสำหรับกิจกรรมปกติเมื่อเทียบกับอัตราการเติบโตของรายได้ที่สอดคล้องกัน เช่นเดียวกับการสูญเสียกำไรจากการสูญเสียที่ไม่ได้ดำเนินการ

ตารางที่ 3 - ข้อมูลเกี่ยวกับรายได้และค่าใช้จ่ายของ OAO Moloko (ตารางที่เข้าใจยากบางประเภทที่มีชื่อไม่ถูกต้อง)

ตัวชี้วัด	ช่วงเวลาที่ผ่านมา	ระยะเวลาการรายงาน	เบี่ยงเบน
รายได้ส่วนเกินจากกิจกรรมประเภทปกติมากกว่าค่าใช้จ่ายจากกิจกรรมประเภทปกติ พันรูเบิล
เท่ากันใน% ของค่าใช้จ่ายสำหรับประเภทกิจกรรมทั่วไป
ส่วนเกินของรายได้จากการดำเนินงานมากกว่าค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานพันรูเบิล
เท่ากับ % ของค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน
ส่วนเกินของรายได้ที่ไม่ได้ขายมากกว่าค่าใช้จ่ายที่ไม่ได้ดำเนินการพันรูเบิล
เท่ากับร้อยละของค่าใช้จ่ายที่ไม่ได้ดำเนินการ

ในปีที่แล้วอัตราส่วนส่วนแบ่งรายได้ที่ไม่ได้ดำเนินการและค่าใช้จ่ายที่ไม่ได้ดำเนินการอยู่ที่ (ร้อยละ) 0.1:1.9; ในปีที่รายงาน - 1:1.2 (ตารางที่ 3). รายได้และค่าใช้จ่ายเหล่านี้มีส่วนน้อย ในปีก่อนหน้าและที่รายงานมีจำนวน 81,022 และ 4,186 พันรูเบิลตามลำดับเช่น 94% และ 8.3% ของค่าใช้จ่ายที่ไม่ได้ดำเนินการไม่รวมอยู่ในรายได้ซึ่งทำให้กำไรก่อนหักภาษีลดลง

หากเรายอมรับเปอร์เซ็นต์ของภาระภาษีในปีก่อนหน้าและปีที่รายงานตามลำดับที่ระดับอัตราภาษีเงินได้ การสูญเสียกำไรสุทธิจะเท่ากับ:

ปีที่แล้ว: 81,022

- (1 - 0.24) = 61,576.72 พันรูเบิล;

ในปีที่รายงาน: 4186

- (1 - 0.24) = 3181.36 พันรูเบิล

การสูญเสียเหล่านี้ลดความสามารถขององค์กรในการระดมทุนการขยายพันธุ์และการจ่ายเงินปันผล ส่วนที่สำคัญที่สุดของกำไรก่อนหักภาษีคือกำไรจากการขาย ดังนั้นจึงให้ความสนใจเป็นพิเศษกับการวิเคราะห์การก่อตัวของมัน ด้วยเหตุนี้จึงใช้วิธีการวิเคราะห์แนวนอนและแนวตั้งคำนวณอัตราส่วนทางการเงิน - ความสามารถในการทำกำไรจากการขาย (ขึ้นอยู่กับกำไรจากการขาย) อัตราส่วนกำไรขั้นต้นปัจจัยที่มีอิทธิพลต่อการเปลี่ยนแปลงของกำไรจากการขาย คุณสามารถใช้ตัวเลือกต่างๆ ในการสร้างตารางวิเคราะห์ที่ช่วยให้คุณบรรลุเป้าหมายของการวิเคราะห์ได้ (ตารางที่ 4) จากข้อมูลข้างต้น จะเห็นได้ว่าต้นทุนการผลิตและการขายผลิตภัณฑ์ทั้งหมด (สินค้า งาน บริการ) เพิ่มขึ้นในอัตราที่เร็วกว่า (55.6%) เมื่อเทียบกับปริมาณการขาย (54.6%)

ส่วนแบ่งของค่าใช้จ่ายสำหรับกิจกรรมปกติในรายได้ ซึ่งแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ คือต้นทุนต่อรูเบิลของการขาย ซึ่งแสดงเป็น kopecks (90.3 kopecks ในปีที่แล้วและ 90.9 kopecks ในปีที่รายงาน) ส่วนแบ่งกำไรจากการขายในรายได้จากการขายซึ่งแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์แสดงถึงความสามารถในการทำกำไรของผลิตภัณฑ์ซึ่งคำนวณจากกำไรจากการขาย การเพิ่มขึ้นของต้นทุนต่อรูเบิลของการขาย (0.6 kopecks) พร้อมกันบ่งชี้ว่ากำไรลดลง - 0.6 kopecks ในแง่ของยอดขายและความสามารถในการทำกำไรหนึ่งรูเบิล 0.6 เปอร์เซ็นต์ซึ่งในกรณีนี้อธิบายได้จากการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญในมูลค่าการขายและค่าใช้จ่ายในการบริหาร การเปลี่ยนแปลงเกิดขึ้นในโครงสร้างของค่าใช้จ่ายสำหรับกิจกรรมปกติเนื่องจากการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญในค่าใช้จ่ายทางการค้า (212.4%) และการบริหาร (133.4%) เมื่อต้นทุนที่เพิ่มขึ้นเป็นไปตามกลยุทธ์การพัฒนาขององค์กรและเกี่ยวข้องกับการส่งเสริมสินค้าในตลาด ในระยะยาวสิ่งนี้จะส่งผลให้กำไรจากการขายเพิ่มขึ้น แต่ประเด็นหลักของการวิเคราะห์ในการศึกษาบทความเหล่านี้คือความเป็นไปได้ในการเพิ่มค่าใช้จ่ายเชิงพาณิชย์และการบริหาร ความสอดคล้องของอัตราการเติบโตของค่าใช้จ่ายเหล่านี้กับอัตราการเติบโตของยอดขาย

ตารางที่ 4 - ค่าใช้จ่ายในการขายและบริหารของ OAO Moloko

ตัวชี้วัด				อัตราการเจริญเติบโต, % (gr.3/gr.1*100)	โครงสร้าง, %
	ก่อนหน้า ปี		ส่วนเบี่ยงเบน (คอลัมน์ 2 คอลัมน์ 1)		ก่อนหน้า ปี		ส่วนเบี่ยงเบน (คอลัมน์ 6-คอลัมน์ 5)
รายได้จากการขายผลิตภัณฑ์ (สินค้า งาน บริการ)
C / c prod-ii (สินค้า, คนงาน, บริการ)
กำไรขั้นต้น
ค่าใช้จ่ายในการขาย
ค่าใช้จ่ายในการบริหารจัดการ
กำไรจากการขายสินค้า (สินค้า พนักงาน บริการ)

ในตัวอย่างของเรา (ตารางที่ 4) การเพิ่มขึ้นของค่าใช้จ่ายในการขายและการบริหารทำให้กำไรจากการขายและกำไรก่อนหักภาษีลดลง หากเราพิจารณาอัตราการเติบโตที่ยอมรับได้ของค่าใช้จ่ายเชิงพาณิชย์และการบริหารที่ระดับอัตราการเติบโตของรายได้จากการขาย การเพิ่มขึ้นอย่างไม่ยุติธรรมคือ: สำหรับค่าใช้จ่ายเชิงพาณิชย์ - 143,155.6 พันรูเบิล สำหรับการจัดการ - 270,225.2,000 รูเบิล ดังนั้น กำไรสุทธิที่ลดลงในปีที่รายงานเกิดจาก

ค่าใช้จ่ายในการขายเพิ่มขึ้น: RUB 119,534.9 พัน;

ค่าใช้จ่ายในการบริหารเพิ่มขึ้น: 225,638,000 รูเบิล

การเพิ่มขึ้นของต้นทุนการผลิตของผลิตภัณฑ์ (สินค้า งาน บริการ) คือ 44.6% ซึ่งลดส่วนแบ่งของต้นทุนการผลิตในการขายจาก 80.8 เป็น 75.6% ส่งผลให้อัตราส่วนกำไรขั้นต้น (ส่วนแบ่งกำไรขั้นต้นจากการขาย) เพิ่มขึ้นจาก 19.2% เป็น 24.4% ตัวบ่งชี้ของกำไรขั้นต้นจะรวมอยู่ในบัญชีกำไรขาดทุนเพื่อปรับปรุงการวิเคราะห์ข้อมูลทางบัญชี เป็นตัวบ่งชี้ที่คำนวณได้และถูกกำหนดเป็นความแตกต่างระหว่างเงินที่ได้รับจากการขายสินค้า ผลิตภัณฑ์ งาน บริการ และต้นทุนของสินค้า ผลิตภัณฑ์ งาน บริการขาย ค่าสัมประสิทธิ์ (ค่าปกติ) ของกำไรขั้นต้นแสดงถึงความสามารถในการทำกำไรของกิจกรรมทางเศรษฐกิจเมื่อเปรียบเทียบปริมาณการขายและต้นทุนการผลิตของผลิตภัณฑ์ ซึ่งสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงของปริมาณการขายและการเปลี่ยนแปลงของต้นทุน ตามอัตราส่วนความครอบคลุม แสดงถึงความสามารถขององค์กรในการครอบคลุมค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานทั่วไปและค่าใช้จ่ายอื่นๆ และส่งผลกระทบต่อปริมาณกำไรสุทธิอย่างมีนัยสำคัญ

มูลค่าของอัตราส่วนกำไรขั้นต้นขึ้นอยู่กับวิธีการกำหนดต้นทุนขาย (สินค้า งาน บริการ) โครงสร้างของการแบ่งประเภท นโยบายการกำหนดราคา ดังนั้นการประเมินจึงขึ้นอยู่กับความพร้อมของข้อมูลเกี่ยวกับนโยบายการบัญชี การตลาด และการกำหนดราคาขององค์กร สำหรับผู้ใช้ข้อมูลการบัญชีภายนอก ความเป็นไปได้สำหรับการวิเคราะห์โดยละเอียดของมูลค่าสัมบูรณ์และมูลค่าสัมพัทธ์ของกำไรขั้นต้นมีจำกัด แต่การประเมินตัวชี้วัดเหล่านี้ในพลวัตนั้นมีความจำเป็น การวิเคราะห์การก่อตัวของผลลัพธ์ทางการเงินเสริมด้วยการประเมินตัวบ่งชี้ความสามารถในการทำกำไรที่คำนวณตามงบกำไรขาดทุน นอกเหนือจากความสามารถในการทำกำไรของกิจกรรมปัจจุบันและการทำกำไรของผลิตภัณฑ์ (โดยกำไรจากการขาย) ตัวบ่งชี้ความสามารถในการทำกำไรของการขายจะถูกกำหนดโดยคำนวณโดยกำไรสุทธิ (กำไรสุทธิ / รายได้จากการขาย)

ในตาราง. 6 แสดงตัวบ่งชี้ความสามารถในการทำกำไรของ OAO Moloko สำหรับสองปีที่อยู่ติดกัน

ตารางที่ 5 - ตัวชี้วัดความสามารถในการทำกำไรของ Moloko OJSC สำหรับ 2 ปีติดกัน

ตัวชี้วัด	อัลกอริทึมการคำนวณ	ก่อนหน้า ปี
อัตรากำไรขั้นต้น	กำไรขั้นต้น / รายได้จากการขาย
การทำกำไรของกิจกรรมปัจจุบัน	กำไรจากการขาย/ค่าใช้จ่ายจากกิจกรรมปกติ
กำไรจากการขายตามกำไรจากการขาย	กำไรจากการขาย/รายได้จากการขาย
ความสามารถในการทำกำไรโดยรวม	กำไรก่อนหักภาษี/กำไรจากการขาย
ผลตอบแทนจากการขายตามกำไรสุทธิ	รายได้สุทธิ / รายได้จากการขาย

การวิเคราะห์เปรียบเทียบยังประกอบด้วยการเปรียบเทียบตัวบ่งชี้ของงบกำไรขาดทุนขององค์กรที่วิเคราะห์ด้วยค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมและตัวชี้วัดของรายงานขององค์กรอื่น ซึ่งจะช่วยในการประเมินกลยุทธ์ของบริษัทและประสิทธิผลของการตัดสินใจของฝ่ายบริหารของฝ่ายบริหาร

ปริมาณการขายขององค์กรที่วิเคราะห์นั้นประเมินจากมุมมองของการเติบโต (ลดลง) ในหลายช่วงเวลาเมื่อเปรียบเทียบกับยอดขายของคู่แข่งหลักและผู้นำในอุตสาหกรรมนี้หรือในกลุ่มตลาดที่เกี่ยวข้อง การประเมินความยั่งยืนของตัวบ่งชี้การเติบโตของยอดขายเสริมด้วยการประเมินส่วนแบ่งของปริมาณการขายของบริษัทที่วิเคราะห์ เนื่องจากเป็นไปได้ว่ายอดขายที่เพิ่มขึ้นจะมาพร้อมกับส่วนแบ่งการขายในตลาดที่ลดลง ในการวิเคราะห์เปรียบเทียบ จำเป็นต้องคำนึงถึงเงื่อนไขที่ไม่เท่าเทียมกันของกิจกรรมของบริษัทต่างๆ เช่น ฤดูกาล ที่ตั้งทางภูมิศาสตร์

Moloko เพิ่มยอดขายมากกว่า 3.6 เท่า (ตารางที่ 5) ซึ่งบ่งบอกถึงความปรารถนาที่จะเพิ่มส่วนแบ่งในตลาดผลิตภัณฑ์นม แต่สิ่งนี้ไม่ได้มาพร้อมกับการเติบโตของกำไรสุทธิที่สอดคล้องกันเนื่องจากความสามารถในการขายจากกำไรจากการขายลดลงจาก 21 เป็น 9.1% การทำกำไรจากกำไรสุทธิ - จาก 16.3 เป็น 8.6% ต้นทุนการผลิตเติบโตเร็วกว่ารายรับ รายได้จากการมีส่วนร่วมในองค์กรอื่นไม่มีนัยสำคัญ - น้อยกว่า 1% ของยอดขาย สรุปผลการวิเคราะห์ เราสามารถสันนิษฐานได้ว่าประสิทธิภาพของกิจกรรมทางเศรษฐกิจของ OAO Moloko ลดลง การวิเคราะห์เปรียบเทียบค่าใช้จ่ายสำหรับกิจกรรมปกติเป็นไปได้หากรายงานประจำปีมีเพียงพอ รายละเอียดข้อมูลเกี่ยวกับวิธีการประมาณการเงินสำรองและการบัญชีสำหรับค่าใช้จ่ายเชิงพาณิชย์และการบริหาร วิธีการคำนวณค่าเสื่อมราคา ฯลฯ ซึ่งจะต้องเปิดเผยในคำอธิบายตามระเบียบการบัญชี ในทางปฏิบัติของรัสเซีย การวิเคราะห์เปรียบเทียบทำได้ยากด้วยเหตุผลหลายประการ หนึ่งในนั้นคือการขาดฐานข้อมูลที่เชื่อถือได้สำหรับการเปรียบเทียบ แนวปฏิบัติของประเทศอื่นใช้ข้อมูลที่จัดทำโดยบริษัทและหน่วยงานด้านข้อมูล การประเมินองค์ประกอบและโครงสร้างของรายได้และค่าใช้จ่ายอื่นพิจารณาจากความมีสาระสำคัญของรายการเหล่านี้เป็นปัจจัยในการเพิ่มกำไรสุทธิ ในทางปฏิบัติในต่างประเทศ มีการใช้ตัวชี้วัดเชิงวิเคราะห์ โดยคำนวณจากงบกำไรขาดทุน - ตัวชี้วัดกำไรจากการดำเนินงานและอัตราส่วนทางการเงิน ซึ่งใช้ในการประเมินประสิทธิภาพของกิจกรรมทางเศรษฐกิจ ความสามารถในการครอบคลุมต้นทุนและสร้างผลกำไร

บทที่ 3

3.1 กำไรเป็นงานทางเศรษฐกิจที่สำคัญที่สุด

การพัฒนาความสัมพันธ์ทางการตลาดจะเพิ่มความรับผิดชอบและความเป็นอิสระขององค์กรในการพัฒนาและนำการตัดสินใจของฝ่ายบริหารมาใช้เพื่อให้แน่ใจว่ากิจกรรมของพวกเขามีประสิทธิผล ประสิทธิภาพของการผลิต การลงทุน และกิจกรรมทางการเงินขององค์กรนั้นแสดงออกมาในผลลัพธ์ทางการเงินที่สำเร็จ ที่สำคัญที่สุดในหมู่พวกเขาคือตัวบ่งชี้กำไรซึ่งในระบบเศรษฐกิจตลาดเป็นพื้นฐานของการพัฒนาเศรษฐกิจขององค์กร

ปัจจุบันเพื่อศึกษาผลกำไร การวิเคราะห์ใช้ในสองเงื่อนไข: เศรษฐศาสตร์จุลภาค (ระดับขององค์กร) และเศรษฐศาสตร์มหภาค (ระดับเศรษฐกิจโดยรวม) แต่ละรายการสอดคล้องกับการรายงานบางประเภท การรายงานขององค์กร (บริษัท บริษัท ห้างหุ้นส่วน ฯลฯ) ทำให้สามารถพิจารณากระบวนการสร้างผลกำไรได้ และระบบบัญชีระดับชาติทำให้สามารถระบุตำแหน่งที่ทำกำไรในรายได้ของประเทศได้ ในสภาวะตลาด การวางแนวกำไรเป็นคุณลักษณะที่ขาดไม่ได้ของกิจกรรมผู้ประกอบการ เกณฑ์สำหรับการเลือกทิศทางและวิธีการที่เหมาะสมที่สุดของกิจกรรมนี้ ซึ่งเป็นตัวบ่งชี้ถึงผลกระทบเชิงพาณิชย์ที่องค์กรทำได้ กำไรทำหน้าที่เป็นรูปแบบหนึ่งของการแสดงออกของความสัมพันธ์ระหว่างสินค้าและเงินที่ใช้ในระบบการจัดการทางเศรษฐกิจ เป็นผลทางเศรษฐกิจที่สำคัญขององค์กร กำไรสร้างได้ แรงงานที่มีประสิทธิผลในด้านการผลิตวัสดุ แหล่งที่มาของกำไรคือแรงงานส่วนเกิน และพื้นฐานที่เป็นสาระสำคัญคือผลผลิตส่วนเกิน มูลค่าตัวเงินของผลิตภัณฑ์ส่วนเกินเป็นรายได้สุทธิ ซึ่งส่วนใหญ่เป็นกำไรและภาษีมูลค่าเพิ่ม ดังนั้น กำไรจึงเป็นส่วนหนึ่งของมูลค่าที่สร้างขึ้นใหม่ในด้านการผลิตวัสดุ นอกเหนือจากหมวดหมู่ต้นทุนอื่น ๆ (ราคา เครดิต ฯลฯ) กำไรทำหน้าที่เป็นตัวขับเคลื่อนทางเศรษฐกิจที่มีอิทธิพลต่อกระบวนการทำซ้ำทั้งหมด การหมุนเวียนของสินทรัพย์การผลิตดำเนินการผ่านสองขอบเขต (กระบวนการของการผลิตเชิงอุตสาหกรรมและการหมุนเวียน) และสามขั้นตอน (การได้มาซึ่งวิธีการผลิตและการดึงดูดแรงงาน กระบวนการผลิตเอง การขายผลิตภัณฑ์ที่เป็นที่ต้องการของตลาด) กำไรขององค์กรที่ได้รับเป็นความแตกต่างระหว่างเงินที่ได้จากการขายผลิตภัณฑ์ที่เป็นที่ต้องการของตลาดและต้นทุนการผลิต เป็นผลลัพธ์ทางเศรษฐกิจขั้นสุดท้ายที่สำคัญที่สุดของกระบวนการนี้ เป็นการผิดที่จะบอกว่าการเปิดตัวและการขายผลิตภัณฑ์มีลักษณะพิเศษทางเศรษฐกิจของการใช้สินทรัพย์การผลิต จากมุมมองของการสร้างมูลค่าผู้บริโภค สิ่งนี้มีประโยชน์ แต่ไม่ใช่ผลกระทบทางเศรษฐกิจ ในการพิจารณาอย่างหลัง จำเป็นต้องเปรียบเทียบต้นทุนการผลิตหรือต้นทุนการผลิต กับเงินที่ได้จากการขายผลิตภัณฑ์ในท้องตลาด มวลของกำไร (รายได้สุทธิ) ที่เกิดขึ้นซึ่งมีมูลค่าที่สร้างขึ้นใหม่ของผลิตภัณฑ์ส่วนเกินรวมถึงการออม (หรือการใช้จ่ายเกิน) ในวัตถุดิบและวัสดุเชื้อเพลิงและพลังงานผลิตภัณฑ์กึ่งสำเร็จรูปและส่วนประกอบการบำรุงรักษาและ การทำงานของอุปกรณ์ ค่าจ้าง การประชุมเชิงปฏิบัติการและค่าใช้จ่ายโรงงานทั่วไป เป็นผลทางเศรษฐกิจของการใช้สินทรัพย์การผลิตขององค์กร การเคลื่อนย้ายสินทรัพย์การผลิตถือเป็นการเคลื่อนย้ายร่วมกันของสินทรัพย์ถาวรและเงินทุนหมุนเวียนในกระบวนการหมุนเวียน การประเมินดังกล่าวคำนึงถึงกระบวนการผลิตและการหมุนเวียนเช่นกิจกรรมอุตสาหกรรมหลักขององค์กรซึ่งเป็นผลมาจากการผลิตในปริมาณที่ต้องการและขายผลิตภัณฑ์เชิงพาณิชย์ อย่างไรก็ตาม จากมุมมองทางเศรษฐกิจ ผลลัพธ์ที่สำคัญที่สุดและคุณลักษณะที่สำคัญของกระบวนการนี้คือ น้ำหนักรวมกำไร (รายได้สุทธิ) การกำหนดรายได้ (กำไร) ขององค์กรเป็นปัญหาที่ยากที่สุดปัญหาหนึ่ง ในยุคกลาง เมื่อการค้าถูกมองว่าเป็นกิจกรรมที่ไม่ก่อให้เกิดผลผลิต จุดประสงค์ของการค้านั้นไม่ใช่เพื่อผลกำไร แต่เพื่อครอบคลุมค่าใช้จ่าย

ประการแรก เป็นฟังก์ชันควบคุม เนื่องจากกำไรเป็นหนึ่งในตัวชี้วัดหลักที่แสดงถึงประสิทธิภาพของกิจกรรมทางเศรษฐกิจขององค์กรและสะท้อนผลลัพธ์ทางการเงินขั้นสุดท้าย

ประการที่สอง กำไรทำหน้าที่เป็นตัวกระตุ้น เป็นแหล่งหลัก ทรัพยากรทางการเงินองค์กร การก่อตัวของกองทุนจูงใจและการพัฒนาสังคมของทีมองค์กร

ประการที่สาม กำไร ในฐานะหนึ่งในแหล่งเงินทุนหลักสำหรับการขยายพันธุ์ มีหน้าที่ในการสืบพันธุ์ ส่วนแบ่งของกำไรสุทธิที่เหลืออยู่ในการกำจัดขององค์กรหลังจากจ่ายภาษีและการชำระเงินบังคับอื่น ๆ ควรเพียงพอที่จะสนับสนุนการขยายกิจกรรมการผลิต วิทยาศาสตร์ เทคนิค และการพัฒนาสังคมขององค์กร สิ่งจูงใจที่เป็นสาระสำคัญสำหรับพนักงาน

ประการที่สี่ กำไรเป็นหนึ่งในแหล่งที่มาของการสร้างงบประมาณในระดับต่างๆ และการชำระหนี้ขององค์กรต่อธนาคาร เจ้าหนี้รายอื่น และนักลงทุน
สรุปตัวชี้วัดที่สำคัญที่สุดของผลลัพธ์ทางการเงินของกิจกรรมขององค์กรนั้นนำเสนอในรูปแบบของงบการเงินประจำปีและรายไตรมาส 32 ฉบับ "รายงานผลประกอบการทางการเงิน" ในรูปแบบที่ 1 "งบดุล" และในรูปแบบที่ 5 "ภาคผนวก สู่งบดุล" ซึ่งรวมถึง:

กำไร (ขาดทุน) จากการขายผลิตภัณฑ์ (งานบริการ);

กำไร (ขาดทุน) จากการขายอื่นๆ

รายได้และค่าใช้จ่ายจากธุรกรรมที่ยังไม่เกิดขึ้นจริง

กำไรในงบดุล

กำไรสุทธิ เป็นต้น

ในระบบเศรษฐกิจแบบตลาด กำไรเป็นพื้นฐานขององค์กรทางเศรษฐกิจ การเติบโตของกำไรสร้างพื้นฐานทางการเงินสำหรับการจัดหาเงินทุนด้วยตนเอง การขยายการสืบพันธุ์ และการแก้ปัญหาความต้องการทางสังคมและวัสดุของกลุ่มแรงงาน ภาระผูกพันส่วนหนึ่งของงบประมาณ ธนาคาร และองค์กรอื่น ๆ ก็ถูกเติมเต็มด้วยค่าใช้จ่ายของกำไร ดังนั้นตัวชี้วัดกำไรจึงเป็นสิ่งสำคัญที่สุดในการประเมินการผลิตและกิจกรรมทางการเงินขององค์กร พวกเขากำหนดลักษณะระดับ กิจกรรมทางธุรกิจและความเป็นอยู่ที่ดีทางการเงิน กำไรกำหนดระดับผลตอบแทนของกองทุนขั้นสูงและความสามารถในการทำกำไรของการลงทุนในสินทรัพย์ขององค์กร

3.2 ปัจจัยที่มีผลต่อปริมาณกำไรของวิสาหกิจ

การเปลี่ยนแปลงในการพัฒนาเศรษฐกิจและสังคมของรัฐในช่วงการเปลี่ยนผ่านไปสู่ความสัมพันธ์ทางการตลาดนำไปสู่การเปลี่ยนแปลงเชิงโครงสร้างเชิงคุณภาพไปสู่การเพิ่มความเข้มข้นของการผลิต ซึ่งนำไปสู่การเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องในการประหยัดเงินและโดยหลักแล้ว ผลกำไรของวิสาหกิจในรูปแบบต่างๆ ของการเป็นเจ้าของ

การเปลี่ยนแปลงของกำไรได้รับอิทธิพลจากปัจจัยสองกลุ่ม: ภายนอกและภายใน ปัจจัยภายในของการเปลี่ยนแปลงกำไรแบ่งออกเป็นหลักและไม่สำคัญ ที่สำคัญที่สุดในกลุ่มหลักคือ: รายได้รวมและรายได้จากการขายผลิตภัณฑ์ (ปริมาณการขาย), ต้นทุนการผลิต, โครงสร้างของผลิตภัณฑ์และต้นทุน, ปริมาณของค่าเสื่อมราคา, ราคาของผลิตภัณฑ์ ปัจจัยที่ไม่ใช่ปัจจัยหลัก ได้แก่ ปัจจัยที่เกี่ยวข้องกับการละเมิดวินัยทางเศรษฐกิจ เช่น การละเมิดราคา การละเมิดสภาพการทำงานและข้อกำหนดด้านคุณภาพของผลิตภัณฑ์ การละเมิดอื่นๆ ที่นำไปสู่ค่าปรับและการลงโทษทางเศรษฐกิจ ปัจจัยภายนอกที่ส่งผลต่อผลกำไรขององค์กร ได้แก่ :

ภาวะเศรษฐกิจและสังคม

ราคาสำหรับทรัพยากรการผลิต

ระดับการพัฒนาความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจต่างประเทศ

การคมนาคมและสภาพธรรมชาติ

ปัจจัยที่สำคัญที่สุดในการเติบโตของผลกำไรคือการเติบโตของการผลิตและการขายผลิตภัณฑ์ การแนะนำการพัฒนาทางวิทยาศาสตร์และทางเทคนิค การเพิ่มผลิตภาพแรงงาน และการปรับปรุงคุณภาพผลิตภัณฑ์

ความสนใจของผู้ประกอบการในการผลิตและการขายผลิตภัณฑ์คุณภาพสูงที่เป็นที่ต้องการของตลาดนั้นสะท้อนให้เห็นในปริมาณของกำไร ซึ่งสิ่งอื่น ๆ ที่เท่าเทียมกันนั้นขึ้นอยู่กับปริมาณการขายของผลิตภัณฑ์เหล่านี้โดยตรง ต้นทุนการผลิตและการขายผลิตภัณฑ์ซึ่งกำหนดต้นทุนประกอบด้วยต้นทุนของทรัพยากรธรรมชาติที่ใช้ในการผลิตผลิตภัณฑ์ วัตถุดิบ วัสดุพื้นฐานและวัสดุเสริม เชื้อเพลิง พลังงาน สินทรัพย์ถาวร ทรัพยากรแรงงาน และต้นทุนการผลิตอื่น ๆ เช่นเดียวกับต้นทุนที่ไม่ใช่การผลิต

จำนวนกำไรเป็นผลทางการเงินขั้นสุดท้ายของงานขององค์กรก็ขึ้นอยู่กับมูลค่าที่สองไม่น้อย - ปริมาณของรายได้รวมขององค์กร ขนาดของรายได้รวมขององค์กรและดังนั้นกำไรจึงไม่เพียงขึ้นอยู่กับปริมาณและคุณภาพของผลิตภัณฑ์ที่ผลิตและขาย (งานที่ทำ การให้บริการ) แต่ยังขึ้นกับระดับราคาที่ใช้ด้วย ในที่สุด ประเภทและระดับของราคาที่ใช้จะเป็นตัวกำหนดปริมาณของรายได้รวมขององค์กรและผลกำไร

ปัจจัยต่อไปที่ส่งผลต่อจำนวนกำไรคือค่าเสื่อมราคาของสินทรัพย์ถาวรและสินทรัพย์ไม่มีตัวตน ค่าเสื่อมราคาคำนวณจากมูลค่าตามบัญชีของสินทรัพย์ถาวรและอัตราค่าเสื่อมราคาปัจจุบันและค่าตัดจำหน่ายสำหรับสินทรัพย์ไม่มีตัวตนตามอายุการให้ประโยชน์ของสินทรัพย์ไม่มีตัวตนดังกล่าว แต่ไม่เกิน 10 ปีของการดำเนินงานต่อเนื่อง สิ่งนี้คำนึงถึงการคิดค่าเสื่อมราคาแบบเร่งของส่วนที่ใช้งานอยู่ของสินทรัพย์การผลิตถาวร ซึ่งแสดงในอัตราค่าเสื่อมราคาที่สูงขึ้นซึ่งกำหนดโดยกฎหมายสำหรับประเภทสินทรัพย์ถาวรที่เกี่ยวข้อง

ดังนั้นกำไรขององค์กรจึงเกิดขึ้นภายใต้อิทธิพลของปัจจัยหลักดังต่อไปนี้: รายได้รวมขององค์กร, รายได้ขององค์กรจากการขายผลิตภัณฑ์, ค่าใช้จ่ายรวมขององค์กร, ระดับของราคาปัจจุบันสำหรับ สินค้าที่ขายและจำนวนค่าเสื่อมราคา

ที่สำคัญที่สุดคือจำนวนรายจ่ายรวม ในเชิงปริมาณ ต้นทุนมีส่วนสำคัญในโครงสร้างราคา ดังนั้นการลดต้นทุนจึงส่งผลกระทบที่เห็นได้ชัดเจนมากต่อการเติบโตของกำไร สิ่งอื่น ๆ ทั้งหมดเท่าเทียมกัน

ในการวิเคราะห์ปัจจัยที่มีผลต่อปริมาณกำไร มีเงินสำรองสำหรับเพิ่มผลกำไรขององค์กร ซึ่งหลัก ๆ ได้แก่

1) ดูแลการเติบโตของปริมาณการผลิตบนพื้นฐานของการต่ออายุทางเทคนิคและเพิ่มประสิทธิภาพการผลิต

2) การปรับปรุงเงื่อนไขการขายผลิตภัณฑ์รวมถึงการปรับปรุงความสัมพันธ์การชำระเงินและการชำระเงินระหว่างสถานประกอบการ

3) ปรับเปลี่ยนโครงสร้างผลิตภัณฑ์ที่ผลิตและจำหน่ายโดยการเพิ่มส่วนแบ่งผลกำไรที่มากขึ้น

4) ลดค่าใช้จ่ายรวมในการผลิตและหมุนเวียนผลิตภัณฑ์

5) การสร้างการพึ่งพาระดับราคาอย่างแท้จริงในคุณภาพของผลิตภัณฑ์ความสามารถในการแข่งขันความต้องการและอุปทานของผลิตภัณฑ์ที่คล้ายคลึงกันโดยผู้ผลิตรายอื่น

6) การเพิ่มผลกำไรจากกิจกรรมอื่น ๆ ขององค์กร (จากการขายสินทรัพย์ถาวร ทรัพย์สินอื่น ๆ ขององค์กร มูลค่าสกุลเงิน หลักทรัพย์ ฯลฯ)

บทสรุป

การวิเคราะห์ดำเนินการแสดงให้เห็นว่า JSC "Moloko" ดำเนินการ ทำได้ดีมากเพื่อปรับปรุงประสิทธิภาพการผลิต การขาย และการจัดจำหน่าย ด้วยเหตุนี้จึงได้ผลลัพธ์ต่อไปนี้ที่องค์กรในปี 1997:

1) รายได้จากการขายผลิตภัณฑ์ (งานบริการ) จำนวน 323,595,000 รูเบิล

2) ต้นทุนขาย - 39780 พันรูเบิล ถู.

3) กำไรจากการขาย - 20325,000 ถู.

4) เกี่ยวกับจำนวนกำไรในงบดุลซึ่งมีจำนวน 7254 พัน ถู. ได้รับผลกระทบจากรายได้ที่ได้รับจากการดำเนินงานที่ไม่ใช่การขาย - 1621,000 ถู. กำไรที่เหลืออยู่ในองค์กรหลังจากชำระภาษีตามเอกสารส่วนประกอบจะถูกส่งไปยังกองทุนสะสม - 130,000 รูเบิลไปยังกองทุนการบริโภค - 3400,000 รูเบิล เพื่อการกุศล - 462,000 รูเบิล และวัตถุประสงค์อื่น 1118117,000 rubles
จากการวิเคราะห์พบว่า OJSC Moloko มีผลกำไรเพิ่มขึ้น
ปัจจัยต่อไปนี้มีอิทธิพลต่อการเปลี่ยนแปลงของกำไร: ต้นทุน การแบ่งประเภท ปริมาณการขาย กลุ่มผลิตภัณฑ์ที่หลากหลายช่วยเสริมความแข็งแกร่งให้กับตำแหน่งของ Moloko ในตลาดและขยายปริมาณการขาย
การเพิ่มขึ้นของราคาสำหรับทรัพยากรนำเข้าและผลิตภัณฑ์สำเร็จรูป ความต้องการที่ลดลงในตลาด การแตกร้าวของความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจ อย่างไรก็ตาม ส่งผลให้ปริมาณการผลิตของผลิตภัณฑ์บางอย่างลดลง แต่เนื่องจากบริษัทร่วมทุนดำเนินกิจกรรมที่หลากหลาย ซึ่งช่วยให้ผลิตภัณฑ์ที่ทำกำไรสูงสามารถรักษาผลิตภัณฑ์ที่มีกำไรต่ำโดยเฉลี่ยและได้รับผลกำไรที่มั่นคง อย่างไรก็ตาม การวิเคราะห์ยังแสดงให้เห็นว่าปริมาณสำรองการผลิตไม่ได้ถูกใช้อย่างเต็มที่ในการทำงานของบริษัทร่วมทุน ซึ่งรวมถึงต้นทุนที่ไม่ใช่การผลิตและความสูญเสียที่นำไปสู่การลดประสิทธิภาพการผลิต ดังนั้นการลดลงจึงเป็นปัจจัยสำคัญในการจัดการผลกำไรและผลกำไร ควรสังเกตด้วยว่า OJSC “Moloko” ไม่ได้พัฒนาระบบการบัญชีการปฏิบัติงานอย่างเพียงพอ เอกสารการบัญชีการดำเนินงานของต้นทุนการผลิตไม่ได้รับการบำรุงรักษา อันที่จริง ต้นทุนการผลิตถูกคำนวณ ณ สิ้นเดือน ซึ่งไม่ได้ให้ผลกระทบทางเศรษฐกิจที่คาดหวังได้ในการบัญชีรายวันของต้นทุนการผลิต การจัดการกำไรควรมีลักษณะของรัฐ จำเป็นต้องมีนโยบายภาษีที่มั่นคงและภาษีต้องชัดเจนและมีเสถียรภาพ เป็นความมั่นคงที่จะนำไปสู่การเพิ่มผลกำไร (รายได้) ขององค์กร ดังนั้นจึงจำเป็นต้องปรับปรุงนโยบายภาษี เนื่องจากระบบภาษีปัจจุบันไม่ตรงกับงานหลักที่มุ่งเป้าไว้ มันไม่เสถียรและซับซ้อนมาก จากการศึกษาพบว่าในช่วง ปีที่ผ่านมาสังเกตการขึ้นภาษีในราคาต้นทุน ราคาขายส่ง และกำไรต่อหน่วยการผลิต ในงานของหลักสูตร มีการคำนวณที่แสดงให้เห็นว่าตัวชี้วัดเหล่านี้เพิ่มขึ้นเท่าใด โดยคำนึงถึงภาษีความต้องการทางสังคม จากค่าแรงที่รวมอยู่ในต้นทุนการผลิต นอกจากนี้รัฐยังได้รับจำนวนเงินที่กำหนดไว้ล่วงหน้าจากต้นทุนและองค์กรมีกำไร (รายได้) ที่ยังไม่ถือเป็นรายได้ ดังนั้น เพื่อปรับปรุงกลไกทางเศรษฐกิจของการจัดการกำไร เสนอให้พัฒนามาตรการที่จัดให้มี:

1) การปฏิบัติตามสัญญาที่สรุปสำหรับการจัดหาผลิตภัณฑ์อย่างเข้มงวด เป็นสิ่งสำคัญอย่างยิ่งที่จะต้องให้ความสนใจกับองค์กรในการผลิตผลิตภัณฑ์ที่มีชื่อเสียงและจำเป็นที่สุดสำหรับตลาด

2) ดำเนินการนโยบายขนาดใหญ่และมีประสิทธิภาพในด้านการฝึกอบรมบุคลากรซึ่งเป็นรูปแบบการลงทุนพิเศษ

3) เพิ่มประสิทธิภาพขององค์กรในการขายสินค้า ประการแรก จำเป็นต้องให้ความสำคัญกับการเพิ่มความเร็วของการไหลเวียนของเงินทุนหมุนเวียน ลดสต๊อกทุกประเภท และพยายามเคลื่อนย้ายผลิตภัณฑ์สำเร็จรูปจากผู้ผลิตไปยังผู้บริโภคโดยเร็วที่สุด

4) การลดต้นทุนและการสูญเสียที่ไม่ใช่การผลิต

5) บทนำสู่การปฏิบัติการบัญชีปฏิบัติการของต้นทุนการผลิต

6) การใช้เครื่องมือยานยนต์และอัตโนมัติที่ทันสมัยที่สุดในการแก้ปัญหาการวิเคราะห์กำไร

7) เปลี่ยนการเน้นการจัดการกำไรเป็นการจัดการรายได้ขององค์กร การดำเนินการตามข้อเสนอเหล่านี้จะช่วยเพิ่มประสิทธิภาพในการจัดการผลกำไรในองค์กรได้อย่างมาก

บรรณานุกรม

1. การวิเคราะห์กิจกรรมทางเศรษฐกิจ / เอ็ด. เบโลโบโรโดวา วี.เอ. การเงินและสถิติ, 2546. -420p.

2. ทฤษฎีการวิเคราะห์ทางเศรษฐศาสตร์ ภายใต้กองบรรณาธิการของ M.I. บากานอฟ ค.ศ. เชอร์เมท. 2546 - 409 วินาที

3. Belobtetsky I.A. ผลกำไรขององค์กร // การเงิน. 2545 ครั้งที่ 3 หน้า 40 - 47.

4.การวิเคราะห์ทางเศรษฐศาสตร์ ed. จีวี สไวทสกายา, 2003–214p.
5. การวิเคราะห์ทางเศรษฐศาสตร์ ed. บากานอฟ ค.ศ. เชอร์เม็ต., 2003-301s.

6. Vonebnikova N.V. , Pyakov M.L. การบัญชีเพื่อผลลัพธ์ทางการเงิน
เมื่อชำระเงิน // บัค. การบัญชี ปี 2548 ครั้งที่ 1

7. กอร์บาชวา แอล.เอ. การวิเคราะห์กำไรและผลกำไร –M.: เศรษฐศาสตร์, 2548.
8. การวิเคราะห์ทางเศรษฐศาสตร์ ed. พ.ต.ท. ทิลยารอฟสกี 2546 - 523 น.

9. Kiperman G.Ya. , Belyalov A.Z. การเก็บภาษีของวิสาหกิจและพลเมืองของสหพันธรัฐรัสเซีย (คู่มือการปฏิบัติ: คำแนะนำและตัวอย่างการคำนวณ) 1992. -180p.

10. หลักสูตรการวิเคราะห์ทางเศรษฐศาสตร์ / เอ็ด. Bokamova N.I. , Sheremeta A.D. - M.: การเงินและสถิติ 2546 -412p

11. Loginov V, Novitsky N. การปรับปรุงระบบภาษีการเงิน // นักเศรษฐศาสตร์ 2549 ฉบับที่ 2 กับ. 71.

12. Lopatina I.M. , Zolkina Z.K. พื้นฐานของการวิเคราะห์สภาพทางการเงินขององค์กร พ.ศ. 2547 - 259 น.

13. Mazurov I.I. , Astapenko Z.N. , Bryleva M.D. บรรยายเกี่ยวกับการวิเคราะห์
กิจกรรมทางธุรกิจของวิสาหกิจ -SPb.: เอ็ด. SPbUEF, 2005 -72 วินาที

14. Maevsky V. , Vyatkin V.N. , Khripton J. , Kazak A.Yu. การตัดสินใจทางการเงิน: งาน สถานการณ์ // ประเด็นเศรษฐศาสตร์ ฉบับที่ 12.2005

15. วิธีการวิเคราะห์ทางเศรษฐศาสตร์ในเงื่อนไขการปฏิรูป //เอ็ด. 17. Barylenko V.I. ฯลฯ -Saratov: เอ็ด. สารัช. มหาวิทยาลัย พ.ศ. 2546 -200 วินาที

16. มุกขิ่น ส.อ. กำไรในภาวะเศรษฐกิจใหม่ -ม.: การเงินและสถิติ, 1990. -144p.
17. ปาลี วี.เอฟ. งบการเงินใหม่ -ม.: การควบคุม, 1993. -524

18. Parasochka V.T. , Dubovenko L.A. , Medvedeva O.V. ความพอเพียงและการจัดหาเงินทุนด้วยตนเอง (วิธีการวิเคราะห์) -ม.: การเงินและสถิติ, 2532. -144 น.

19. ค้นหา V. ปัญหาทางการเงินของการรักษาเสถียรภาพของเศรษฐกิจรัสเซีย // REJ, 2005, ครั้งที่ 1

20. Reznikov L. เงื่อนไขทางการเงินและนโยบายการเงินของวิสาหกิจอุตสาหกรรม. // REJ, 2008, ครั้งที่ 7

21. เศรษฐกิจการตลาด: พจนานุกรม. / เอ็ด. Kipermana G.Ya. -M.: Respublika, 2549. -524 น.

22. Ryazanova V. , Shirokorad L. รากฐานทางสังคมของเศรษฐศาสตร์จุลภาค, เศรษฐกิจการเปลี่ยนแปลง: กวดวิชา S-P หัวหน้าทีมผู้เขียนและบรรณาธิการวิทยาศาสตร์ Sidorovich A.V.

23. Sotnikova L.V. เกี่ยวกับการก่อตัวของผลลัพธ์ทางการเงิน พ.ศ. 2546
24. การบัญชีสำหรับผลลัพธ์ทางการเงิน // บัค. การบัญชี, 2546, №1

25.http// www. Google. en

26. http://www.aomoloko.com

ตามระเบียบปัจจุบัน กำไรที่องค์กรได้รับจะกระจายในลำดับต่อไปนี้

ประการแรกภาษีจะจ่ายไปยังงบประมาณ (รัฐบาลกลาง, อาสาสมัครของสหพันธรัฐรัสเซียและท้องถิ่น) ในการกำหนดกำไรทางภาษี กำไรของปีรายงานจะลดลงตามจำนวน: รายได้ในรูปของเงินปันผล ดอกเบี้ยที่ได้รับจากหุ้น พันธบัตร และหลักทรัพย์อื่น ๆ ที่วิสาหกิจเป็นเจ้าของ รายได้ที่ได้รับจากการมีส่วนร่วมในกิจกรรมขององค์กรอื่น ๆ ยกเว้นรายได้ที่ได้รับนอกสหพันธรัฐรัสเซีย รายได้จากธุรกิจการพนัน กำไรจากการดำเนินงานตัวกลาง กิจกรรมประกันภัย การดำเนินงานธนาคารส่วนบุคคล กำไรจากการขายผลผลิตทางการเกษตรที่ผลิตเอง ผลประโยชน์ที่ให้ไว้ตามกฎหมายที่ใช้บังคับ

กำไรสุทธิขององค์กรถูกกำหนดโดยผลต่างระหว่างกำไรของปีรายงานกับจำนวนภาษีโดยคำนึงถึงผลประโยชน์ คำแนะนำสำหรับการใช้กำไรสุทธินั้นกำหนดโดยองค์กรอย่างอิสระ พื้นที่หลักของการใช้กำไรมีดังนี้:

หักเป็นทุนสำรอง

การก่อตัวของกองทุนสะสมและการบริโภค

ฟุ้งซ่านเพื่อการกุศลและวัตถุประสงค์อื่น ๆ

กสทช.จ่ายปันผล

ข้อมูลเกี่ยวกับการกระจายกำไรอยู่ในรูปแบบที่ 2 และรูปแบบที่ 3 ในการคำนวณเงินสมทบกองทุน จากแหล่งข้อมูลเหล่านี้ การวิเคราะห์การกระจายผลกำไรที่เกิดขึ้นจริง ระบุความเบี่ยงเบนและสาเหตุ เพื่อจุดประสงค์นี้มีการรวบรวมตารางการวิเคราะห์ 20

ตาราง 20
การใช้กำไรสุทธิ (พันรูเบิล)

ดังที่เห็นได้จากตารางที่ 20 กำไรสุทธิของรอบระยะเวลารายงานเพิ่มขึ้น 136.6 ล้านรูเบิลเมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว นอกจากนี้ยังมีการหักเงินเพิ่มขึ้นจากกำไรสุทธิไปยังกองทุนสะสม (โดย 56.6 ล้านรูเบิล) ไปยังกองทุนเพื่อสังคม (12 ล้านรูเบิล) และกองทุนเพื่อการบริโภค (โดย 82 ล้านรูเบิล) อย่างไรก็ตาม ส่วนแบ่งของกำไรที่นำกลับมาลงทุนใหม่ (ซึ่งหมายถึงเงินทุนสะสมและกำไรสะสม) ในรอบระยะเวลารายงานมีเพียง 21% ของกำไรสุทธิ ซึ่งต่ำกว่าช่วงก่อนหน้า 5%

การกระจายกำไรสุทธิในบริษัทร่วมทุนถือเป็นประเด็นหลักของนโยบายการจ่ายเงินปันผลขององค์กร จุดเน้นของนโยบายการจ่ายเงินปันผลอาจเป็นคำถามเกี่ยวกับการควบคุมราคาหุ้นของบริษัท หรือคำถามเกี่ยวกับขนาดและอัตราการเติบโตของทุนทางสังคมขององค์กร หรือคำถามเกี่ยวกับขนาดของแหล่งเงินทุนภายนอกที่ดึงดูด

ความซับซ้อนของการแก้ปัญหาเหล่านี้อยู่ในข้อเท็จจริงที่ว่าไม่มีเกณฑ์การประเมินที่ชัดเจน มีข้อดีที่คำนวณได้ชัดเจนทั้งในแง่ของตัวพิมพ์ใหญ่ของกำไรสุทธิเช่น การกระจายไปยังกองทุนสะสมและจากมุมมองของความมั่นคงของการจ่ายเงินปันผล

การใช้อักษรตัวพิมพ์ใหญ่ของกำไรสุทธิช่วยให้คุณสามารถขยายกิจกรรมขององค์กรโดยใช้แหล่งเงินทุนของตัวเองที่ถูกกว่า ซึ่งจะช่วยลดต้นทุนทางการเงินขององค์กรเพื่อดึงดูดแหล่งข้อมูลเพิ่มเติม การออกหุ้นใหม่ ระบบเดิมของการควบคุมกิจกรรมขององค์กรยังคงได้รับการเก็บรักษาไว้เนื่องจากจำนวนเจ้าของไม่เพิ่มขึ้น ขนาดของมูลค่ากำไรสุทธิทำให้สามารถประเมินไม่เพียง แต่อัตราการเติบโตของทุนขององค์กรเท่านั้น แต่ยังรวมถึงการเปิดเผยโครงสร้างปัจจัยของการเติบโตนี้เพื่อประเมินความแข็งแกร่งทางการเงินของตัวชี้วัดที่สำคัญเช่นผลตอบแทนจากการขาย การหมุนเวียนของสินทรัพย์ทั้งหมด

การวิเคราะห์นี้อิงตามแบบจำลองแฟกทอเรียลของการทำกำไร ซึ่งเปิดเผยความสัมพันธ์เชิงสาเหตุที่สำคัญที่สุดระหว่างตัวบ่งชี้สถานะทางการเงินขององค์กรและผลลัพธ์ทางการเงิน ดังนั้นจึงเป็นเครื่องมือที่จำเป็นสำหรับ "คำอธิบาย" (การประเมิน) ของสถานการณ์ปัจจุบัน โดยทั่วไป สำหรับตัวบ่งชี้ทั้งหมด จะมีช่องว่างปัจจัยเดียว กำหนดโดยชุดของบล็อกที่เชื่อมต่อถึงกัน 11 ชุด ตัวชี้วัดที่สำคัญการก่อตัวของผลลัพธ์ทางการเงิน

แบบจำลองความสามารถในการทำกำไรของปัจจัยยังเป็นแบบจำลองที่มีการควบคุมเพื่อคาดการณ์ความมั่นคงทางการเงินขององค์กร ความจำเป็นในการคาดการณ์โอกาสในการพัฒนาในทันทีและในระยะไกลเป็นงานเร่งด่วนสำหรับองค์กร อัตราการเติบโตของการผลิตไม่ได้ขึ้นอยู่กับความต้องการ ตลาดการขาย ขีดความสามารถขององค์กรเท่านั้น แต่ยังขึ้นกับสถานะของทรัพยากรทางการเงิน โครงสร้างเงินทุน และปัจจัยอื่นๆ ด้วย

ข้อ จำกัด ที่สำคัญที่สุดของอัตราการเติบโตที่วางแผนไว้ขององค์กรคืออัตราการเพิ่มทุนของตัวเองซึ่งขึ้นอยู่กับหลายปัจจัย แต่ส่วนใหญ่อยู่ที่ความสามารถในการทำกำไรของการขาย (ปัจจัย x 1) การหมุนเวียนของเงินทุนทั้งหมด (สกุลเงินในงบดุล - ปัจจัย x 2); กิจกรรมทางการเงินขององค์กรเพื่อดึงดูดเงินที่ยืมมา (ปัจจัย x 3) อัตราการกระจายกำไรเพื่อการพัฒนาและการบริโภค (ปัจจัย x 4)

ดังนั้นอัตราการเติบโตของทุนซึ่งแสดงถึงความสามารถขององค์กรในการขยายการผลิตสามารถแสดงด้วยรูปแบบการคูณของความสัมพันธ์ของปัจจัยที่ระบุไว้:

โดยที่ y คืออัตราส่วนการเติบโตของส่วนของผู้ถือหุ้น (เท่ากับอัตราส่วนของกำไรจากการออมต่อทุน)

แบบจำลองนี้สะท้อนผลของการตัดสินใจทางการเงินทางยุทธวิธี (ปัจจัย x 1 และ x 2) และเชิงกลยุทธ์ (ปัจจัย x 3 และ x 4) นโยบายการกำหนดราคาที่ถูกเลือกอย่างถูกต้อง การขยายตลาดการขายนำไปสู่การเพิ่มขึ้นของยอดขายและผลกำไรขององค์กร เพิ่มอัตราการหมุนเวียนของเงินทุนทั้งหมด ในขณะเดียวกัน นโยบายการลงทุนที่ไม่สมเหตุสมผลและการลดส่วนแบ่งของทุนที่ยืมมาสามารถลดผลบวกของสองปัจจัยแรกได้

โมเดลนี้มีความโดดเด่นตรงที่สามารถขยายให้ครอบคลุมปัจจัยใหม่ๆ ได้อย่างง่ายดาย นอกจากนี้ เมื่อตัวชี้วัดที่สำคัญของสถานะทางการเงินขององค์กรเช่น สภาพคล่อง การหมุนเวียนของสินทรัพย์หมุนเวียน (มือถือ) อัตราส่วนหนี้สินระยะยาวสำหรับการคำนวณอัตราการเติบโตที่ยั่งยืน อยู่ในมุมมองของผู้จัดการ มีลักษณะดังนี้ :

โดยที่ y คือปัจจัยการเติบโตของส่วนของผู้ถือหุ้น

x 1 - โครงสร้างเงินทุน:

x 2 - ส่วนแบ่งของหนี้สินระยะยาวในทุนขององค์กร:

x 3 - อัตราส่วนสภาพคล่องปัจจุบัน:

x 4 - การหมุนเวียนของสินทรัพย์หมุนเวียน:

x 5 - ผลลัพธ์ทางการเงินจากการขายผลิตภัณฑ์ต่อหน่วยการขาย (ผลกำไรจากการขาย):

x 6 - อัตราการกระจายกำไรจากการออม:

โมเดลการเติบโตอย่างยั่งยืนพบการประยุกต์ใช้ในทางปฏิบัติในการวางแผนการพัฒนาองค์กร โดยคำนึงถึงความเสี่ยงของการล้มละลาย

เป็นที่ทราบกันว่าเกณฑ์การล้มละลายข้อใดข้อหนึ่งคือโครงสร้างงบดุลที่ไม่น่าพอใจ โดยพิจารณาจากอัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบัน อัตราส่วนของสินทรัพย์หมุนเวียนต่อกองทุนของตัวเอง และจำนวนหนี้ต่อทุน หากเรายอมรับสัมประสิทธิ์เหล่านี้ทั้งหมดในระดับบรรทัดฐาน และอัตราการกระจายผลกำไรจากการออมเท่ากับ 1.0 อัตราการเติบโตที่ยั่งยืนที่เหมาะสมจะเป็น 2.0 ผลตอบแทนจากสินทรัพย์หมุนเวียน หรือ 0.2 ผลตอบแทนจากเงินทุนหมุนเวียนของหุ้น ซึ่งหมายความว่าก้าวของการเติบโตอย่างยั่งยืนในอนาคตขึ้นอยู่กับพารามิเตอร์หรือปัจจัยของกิจกรรมปัจจุบันที่ค่อนข้างไม่แน่นอน ท้ายที่สุด มูลค่าของสินทรัพย์หมุนเวียน (สินทรัพย์หมุนเวียน) นั้นเคลื่อนที่ได้มากและขึ้นอยู่กับปัจจัยหลายประการ: ขนาดของธุรกิจ ความร่วมมือในอุตสาหกรรมขององค์กร ก้าวของการขายผลิตภัณฑ์ โครงสร้างเงินทุนหมุนเวียน ส่วนแบ่งมูลค่าเพิ่มในราคาของผลิตภัณฑ์ เงินเฟ้อ; นโยบายการบัญชีขององค์กร ระบบการชำระเงิน

ความมั่นคงของการจ่ายเงินปันผลเป็นตัวบ่งชี้ถึงกิจกรรมการทำกำไรขององค์กร หลักฐานของความเป็นอยู่ที่ดีทางการเงิน นอกจากนี้ เสถียรภาพการจ่ายเงินปันผลยังช่วยลดความไม่แน่นอน กล่าวคือ ระดับความเสี่ยงของนักลงทุน ข้อมูลเกี่ยวกับรายได้ที่มั่นคงทำให้ความต้องการหุ้นของบริษัทนี้เพิ่มขึ้น กล่าวคือ ส่งผลให้ราคาหุ้นของบริษัทสูงขึ้น

คำถามสำหรับการตรวจสอบตนเอง:

1. งบการเงินรูปแบบใดที่ใช้เป็นแหล่งข้อมูลในการวิเคราะห์การใช้ผลกำไร

2. คุณทราบแบบจำลองปัจจัยใดบ้างของการเติบโตของทุน ขยายสาระสำคัญของรูปแบบการเติบโตอย่างยั่งยืนที่คุณเลือก (ระบุปัจจัยในความสัมพันธ์)

3. ประโยชน์ของการแปลงเป็นทุนของกำไรของบริษัทคืออะไร? ให้คำตอบที่สมบูรณ์

การวิเคราะห์ทางเศรษฐศาสตร์ Klimova Natalia Vladimirovna

คำถามที่ 50 การวิเคราะห์การใช้กำไรสุทธิ

การวิเคราะห์การใช้กำไรสุทธิ

การควบคุมการกระจายผลกำไรในทางปฏิบัติดำเนินการผ่านการส่งรายงานที่เหมาะสม อย่างไรก็ตาม ปีปฏิทินที่นำเสนอการรายงานเป็นส่วนหนึ่งของระยะเวลาการพัฒนาโดยรวมขององค์กร นั่นเป็นเหตุผลที่ การสำแดงออกสู่ภายนอกตัวชี้วัดสามารถบิดเบือนความเป็นจริงได้ เนื่องจากขาดความสมบูรณ์ของการสะท้อน งบการเงินจึงไม่อนุญาตให้มีการวิเคราะห์โดยละเอียดเกี่ยวกับการกระจายผลกำไร ในขณะเดียวกัน การแบ่งส่วนของการใช้กำไรต่อไปนี้สามารถแยกแยะได้: การหักงบประมาณในรูปแบบของภาษี เพื่อสำรองหรือกองทุนที่คล้ายกัน การจ่ายเงินรายได้ให้กับสมาชิกขององค์กรและเพื่อการพัฒนาธุรกิจ ส่วนหลังรวมถึงการขยายการผลิต การต่ออายุสินทรัพย์ถาวร อุปกรณ์ทางเทคนิคใหม่ การแนะนำนวัตกรรม สิ่งจูงใจที่เป็นสาระสำคัญสำหรับพนักงานขององค์กร การพัฒนาสังคมทีม ฯลฯ

ในกระบวนการวิเคราะห์การใช้กำไร จำเป็นต้องสร้างความถูกต้องของโครงสร้างการกระจายในแต่ละพื้นที่ร่วมกับตัวชี้วัด: การทำกำไรของการผลิตและการขาย จำนวนกำไรและการลงทุนต่อพนักงานหนึ่งคนและต่อรูเบิลของ สินทรัพย์ถาวร ค่าสัมประสิทธิ์ความมั่นคงทางการเงินและความพอเพียง เงินทุนหมุนเวียน. การจัดการประสิทธิภาพทางการเงินเกี่ยวข้องกับผลกระทบที่สมเหตุสมผลทางเศรษฐกิจต่อปัจจัยที่นำไปสู่การเพิ่มผลกำไร ตัวอย่างเช่น การเพิ่มขึ้นของค่าใช้จ่ายในการขายนั้นสมเหตุสมผลภายใต้เงื่อนไขของการเพิ่มขึ้นของมูลค่าการซื้อขายและการส่งเสริมการขายสินค้าสู่ตลาด

การกระจายกำไรสุทธิในบริษัทร่วมทุนถือเป็นประเด็นหลักของนโยบายการจ่ายเงินปันผลของบริษัท

นโยบายการจ่ายเงินปันผลเป็นองค์ประกอบหนึ่งของวัฒนธรรมองค์กรที่ช่วยเพิ่มความเชื่อมั่นในบริษัทร่วมทุนในส่วนของผู้ถือหุ้นที่มีศักยภาพ มีผลดีต่อความน่าดึงดูดใจในการลงทุนของบริษัท ส่งผลให้ราคาตลาดของหุ้นของบริษัทเติบโต

ความถูกต้องของนโยบายการจ่ายเงินปันผล การเปิดกว้างเป็นหลักฐานของการปฏิบัติตามโดยผู้บริหารของบริษัทร่วมทุนเพื่อผลประโยชน์ของผู้ถือหุ้น เจ้าของหุ้นทั้งรายใหญ่และรายย่อย

นโยบายการจ่ายเงินปันผลได้รับการพัฒนาและอนุมัติโดยที่ประชุมสามัญผู้ถือหุ้นตามกฎหมายว่าด้วยบริษัทร่วมทุน และอธิบายรายละเอียดเกี่ยวกับหลักเกณฑ์ในการจ่ายเงินปันผล ตลอดจนรูปแบบและเงื่อนไขการชำระเงิน ดังนั้นนโยบายการจ่ายเงินปันผลตามกฎมีบทบัญญัติเกี่ยวกับส่วนแบ่งของกำไรสุทธิที่นำไปสู่การจ่ายเงินปันผล (เป็นเปอร์เซ็นต์) ตามความสม่ำเสมอของการชำระเงินขึ้นอยู่กับเงินปันผลตามจำนวนกำไรสุทธิ ฯลฯ

ตัวชี้วัดที่สำคัญที่สุดตัวหนึ่งคือกำไรต่อหุ้นสามัญ ซึ่งบ่งชี้ว่ากำไรสุทธิที่ได้รับในรอบระยะเวลารายงานตรงกับหุ้นสามัญหนึ่งหุ้นเท่าใด

บริษัทร่วมทุนที่มีการซื้อขายหุ้นในตลาดหลักทรัพย์เปิดเผยข้อมูลเกี่ยวกับกำไรต่อหุ้นในรูปแบบของสองตัวชี้วัด: กำไร (ขาดทุน) พื้นฐานต่อหุ้นและกำไร (ขาดทุน) ต่อหุ้นปรับลด

กำไร (ขาดทุน) ต่อหุ้นขั้นพื้นฐานคืออัตราส่วนของกำไร (ขาดทุน) ขั้นพื้นฐานของรอบระยะเวลารายงานต่อจำนวนหุ้นสามัญถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักที่ออกจำหน่ายในระหว่างรอบระยะเวลารายงาน

กำไร (ขาดทุน) พื้นฐานของรอบระยะเวลารายงานคือจำนวนกำไรสุทธิที่ลดลงด้วยจำนวนเงินปันผลของหุ้นบุริมสิทธิที่เกิดขึ้นสำหรับรอบระยะเวลารายงาน

กำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานกำหนดตามข้อมูลจริง ในขณะที่กำไร (ขาดทุน) ต่อหุ้นปรับลดเป็นการคาดการณ์และแสดงระดับสูงสุดของกำไรที่ลดลงหรือการสูญเสียที่เพิ่มขึ้นของหุ้นสามัญหนึ่งหุ้นในกรณีต่อไปนี้

การแปลงหลักทรัพย์แปลงสภาพทั้งหมด (หุ้นบุริมสิทธิและหลักทรัพย์อื่น) ของบริษัทร่วมทุนเป็นหุ้นสามัญ

การทำสัญญาซื้อขายหุ้นสามัญจากผู้ออกหุ้นกู้ในราคาที่ต่ำกว่ามูลค่าตลาด

การปรับลดกำไรเป็นที่เข้าใจกันว่าเป็นผลขาดทุนที่ลดลงหรือเพิ่มขึ้นต่อหนึ่งหุ้นสามัญอันเนื่องมาจากการออกหุ้นสามัญเพิ่มเติมที่เป็นไปได้ในอนาคตโดยไม่มีการเพิ่มสินทรัพย์ของบริษัทที่สอดคล้องกัน

การวิเคราะห์กำไรต่อหุ้นขึ้นอยู่กับผลการวิเคราะห์กำไรสุทธิของรอบระยะเวลารายงานเป็นหลัก ซึ่งในระหว่างนั้นจะมีการประเมินปัจจัยหลักที่มีอิทธิพลต่อผลลัพธ์ทางการเงิน เมื่อใช้กำไรต่อหุ้นเพื่อประเมินความน่าดึงดูดใจของหุ้นของผู้ออกหุ้นกู้ นักลงทุนต้องประเมินเสถียรภาพของกำไรต่อหุ้นสามัญในอนาคตก่อน สนใจในการประเมิน "คุณภาพ" ของกำไรที่ได้รับ เขาต้องวิเคราะห์องค์ประกอบของผลลัพธ์ทางการเงินที่ได้รับ

จากหนังสือตรวจสอบธนาคาร ผู้เขียน เชฟชุก เดนิส อเล็กซานโดรวิช

50. การตรวจสอบการใช้ผลกำไรของสถาบันสินเชื่อ ผลลัพธ์ทางการเงินขั้นสุดท้ายจะพิจารณาจากผลลัพธ์ของไตรมาสและปี ทุกไตรมาสในวันทำการสุดท้ายของไตรมาส บัญชีรายรับและรายจ่ายจะปิดลง กำไรในงบดุลถูกกำหนดเป็นความแตกต่าง

จากหนังสือ Enterprise Economics: Lecture Notes ผู้เขียน Dushenkina Elena Alekseevna

6. แหล่งที่มาของรูปแบบและทิศทางการใช้กำไร ภายใต้การกระจายกำไร เข้าใจว่าเป็นทิศทางของกำไรไปยังงบประมาณและตามบทความการใช้งานในองค์กร ในทางกฏหมาย การกระจายกำไรจะถูกควบคุมเฉพาะในส่วนนั้นที่ไปที่

จากหนังสือ ภาระภาษีขององค์กร : วิเคราะห์ คำนวณ บริหารจัดการ ผู้เขียน Chipurenko Elena Viktorovna

4.5. การประเมินผลกระทบของภาษีเงินได้ต่อรายได้สุทธิตามวิธีการบัญชีภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีของรัสเซียตามระเบียบการบัญชี "การบัญชีสำหรับการชำระภาษีเงินได้" PBU 18/02 อนุมัติโดยคำสั่งของกระทรวงการคลังของรัสเซียลงวันที่ 19 พฤศจิกายน , 2002

จากหนังสือบัญชี ผู้เขียน Melnikov Ilya

การบัญชีสำหรับการใช้กำไร ตามกฎหมาย องค์กรต้องเสียภาษีเงินได้และรายได้บางประเภทจากกำไรขั้นต้นไปยังงบประมาณ องค์กรจะใช้ส่วนที่เหลือ (กำไรสุทธิ) การกระจายรายได้ที่ต้องเสียภาษีแสดงเป็น

จากหนังสือ การก่อตัวของผลประกอบการทางการเงินในการบัญชี ผู้เขียน Berdyshev Sergey Nikolaevich

3.1. การก่อตัวของกำไร (ขาดทุน) สุทธิ ผลลัพธ์ทางการเงินหลักตามที่เข้าใจในศาสตร์เศรษฐศาสตร์คือกำไรหรือ "การสะท้อนของกระจก" - ขาดทุนที่ได้รับจากการหมุนเวียนของเงินทุนสำหรับรอบระยะเวลารายงาน กำไรจากกาลเวลา (ตั้งแต่ศตวรรษที่ 15,

จากหนังสือ การวิเคราะห์ทางการเงิน ผู้เขียน Bocharov Vladimir Vladimirovich

5.5. การวิเคราะห์การใช้สกุลเงินต่างประเทศ การวิเคราะห์ประสิทธิภาพ ธุรกรรมสกุลเงินเกี่ยวข้องกับแนวคิดของ "การเงินด้วยตนเองทางการเงิน" และ "การพึ่งพาตนเองของสกุลเงิน"

จากหนังสือวิเคราะห์เศรษฐกิจ แผ่นโกง ผู้เขียน Olshevskaya Natalia

106. การวิเคราะห์การใช้สินทรัพย์ถาวรขององค์กร การวิเคราะห์การใช้ทรัพยากรวัสดุ สินทรัพย์ถาวร (OS) ซึ่งมักถูกอ้างถึงในเอกสารทางเศรษฐศาสตร์และในทางปฏิบัติเป็นสินทรัพย์ถาวร เป็นปัจจัยที่สำคัญที่สุดประการหนึ่งของการผลิต

จากหนังสือ Economic Analysis ผู้เขียน Klimova Natalia Vladimirovna

107. การวิเคราะห์ปัจจัยการผลิตทุน การวิเคราะห์การใช้อุปกรณ์ การวิเคราะห์ปัจจัยการผลิตทุน ต้องสร้าง แบบจำลองแฟกทอเรียลผลตอบแทนจากสินทรัพย์: FO \u003d FO a · UD a โดยที่ UD a คือส่วนแบ่งของส่วนที่ใช้งานอยู่ของเงินทุนในต้นทุนของสินทรัพย์ถาวรทั้งหมด FD a - ผลตอบแทนจากสินทรัพย์ของส่วนที่ใช้งานของ OS Factor

จากหนังสือคอมเพล็กซ์ การวิเคราะห์ทางเศรษฐศาสตร์รัฐวิสาหกิจ หลักสูตรระยะสั้น ผู้เขียน ทีมงานผู้เขียน

คำถามที่ 21 การวิเคราะห์ปัจจัยการใช้สินทรัพย์ถาวร

จากหนังสือของผู้เขียน

คำถามที่ 22 การวิเคราะห์ประสิทธิผลของการใช้สินทรัพย์ไม่มีตัวตน สินทรัพย์ไม่มีตัวตนรวมถึงสิทธิบัตรที่ซื้อ ใบอนุญาต สิทธิ์ในเครื่องหมายการค้า สิทธิในที่ดินและแร่ ความรู้ ซอฟต์แวร์ และอื่นๆ

จากหนังสือของผู้เขียน

คำถามที่ 26 การวิเคราะห์การใช้เวลาทำงาน การวิเคราะห์ระดับการใช้เงินทุนของเวลาทำงานจะดำเนินการในบริบทของพนักงานแต่ละประเภท หน่วยการผลิต และทั้งองค์กร เพื่อให้แน่ใจว่ามีการเปรียบเทียบข้อมูล (เนื่องจากรายปี

จากหนังสือของผู้เขียน

คำถามที่ 28 การวิเคราะห์การก่อตัวและการใช้จ่ายเงินเดือนตาม IAS 19 สวัสดิการพนักงาน ค่าจ้างอยู่ในประเภทผลประโยชน์ระยะสั้นประเภทที่ 1 ซึ่งแสดงถึงรูปแบบการจ่ายเงินต่าง ๆ ให้กับพนักงานเพื่อแลกกับ

จากหนังสือของผู้เขียน

คำถามที่ 46 การวิเคราะห์การก่อตัวของกำไรสะสม ขอแนะนำให้เริ่มการวิเคราะห์กำไรสะสมโดยศึกษาองค์ประกอบและการเปลี่ยนแปลงของการเปลี่ยนแปลงแต่ละรายการ องค์ประกอบของกำไรสะสมควรรวมรายการต่อไปนี้ของแบบฟอร์มหมายเลข 2 “รายงานเกี่ยวกับ

จากหนังสือของผู้เขียน

คำถามที่ 61 การวิเคราะห์ปัจจัยของการใช้ทรัพยากรวัสดุ ประสิทธิภาพของการใช้ทรัพยากรวัสดุมีลักษณะเฉพาะโดยระบบของตัวบ่งชี้ทั่วไปและบางส่วน ขอแนะนำให้เริ่มการวิเคราะห์ด้วยการศึกษาตัวบ่งชี้ทั่วไป

จากหนังสือของผู้เขียน

คำถามที่ 71 การวิเคราะห์ระดับการใช้ศักยภาพทางเศรษฐกิจและการประเมินธุรกิจ ระดับการใช้ศักยภาพทางเศรษฐกิจมีลักษณะเป็นตัวชี้วัดประสิทธิภาพทางเศรษฐกิจและเกณฑ์กิจกรรมทางธุรกิจ (ตลาด) ของบริษัท รวมทั้งประสิทธิภาพ

จากหนังสือของผู้เขียน

9.5. การวิเคราะห์การก่อตัวของกำไรสุทธิ กำไรสุทธิเป็นส่วนหนึ่งของกำไรทางบัญชีที่เหลืออยู่ในการกำจัดขององค์กรการค้าหลังภาษีเงินได้สะสมในปัจจุบัน รวมทั้งคำนึงถึงสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีและหนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชี